量化日报 | 黄金持续调整

核心观点

看多：30年国债、3年AAA中短票、万得全A指数、恒生科技指数、科创50指数、IPE布油； 震荡：5年国债、国证2000指数； 调整：2年国债、中证红利全收益指数、万得微盘指数、COMEX黄金、COMEX铜、焦煤；

关键数据和研究结论

• 30年国债原始信号61.06%，MA5为32.89%，模型观点为【看多】，信号持续5个交易日；
• 3年AAA中短票原始信号34.77%，MA5为32.01%，模型观点为【看多】，信号持续3个交易日；
• 5年国债原始信号60.23%，MA5为56.64%，模型观点为【震荡】，信号持续2个交易日；
• 2年国债原始信号95.23%，MA5为72.98%，模型观点为【调整】，信号持续超过10个交易日；
• 万得全A指数原始信号16.28%，MA5为18.28%，模型观点为【看多】，信号持续2个交易日；
• 中证红利全收益指数原始信号73.61%，MA5为86.88%，模型观点为【调整】，信号持续超过10个交易日；
• 恒生科技指数原始信号9.34%，MA5为33.62%，模型观点为【看多】，信号持续2个交易日；
• 科创50指数原始信号5.52%，MA5为9.10%，模型观点为【看多】，信号持续超过10个交易日；
• 万得微盘指数原始信号98.19%，MA5为77.76%，模型观点为【调整】，信号持续超过10个交易日；
• 国证2000指数原始信号64.09%，MA5为51.95%，模型观点为【震荡】，信号持续2个交易日；
• COMEX黄金原始信号94.05%，MA5为85.23%，模型观点为【调整】，信号持续6个交易日；
• IPE布油原始信号7.26%，MA5为6.77%，模型观点为【看多】，信号持续9个交易日；
• COMEX铜原始信号91.20%，MA5为95.22%，模型观点为【调整】，信号持续5个交易日；
• 焦煤原始信号53.68%，MA5为74.14%，模型观点为【调整】，信号持续4个交易日；

风险提示

• 模型失效风险；
• 因子失效风险；
• 数据质量风险。