航天发射动态与机械、制造板块核心事件纪要

发布时间：2026-08-11 一、核心结论 1. 本次纪要涵盖2026年8月10日-11日航天发射、刀具提价、谷歌压电方案替代、环保企业利好四大类事件，涉及航天制造、高端刀具、光电设备、环保工程等多个细分领域2. 长征七号甲发射失败引发同系列火箭发射推迟，蓝箭航天朱雀三号遥二发射推迟与自身无关，符合航天质量管理要求3. 三菱刀具9月提价为高端刀具领域利好，有望带动国产刀具发展；谷歌压电陶瓷方案快速放量替代液晶方案，利好相关设备供应商4. 龙净环保定增过会获紫金矿业全额认购，350电动矿卡下线，公司价值获机构认可二、重点公司与行业事件 1. 航天制造领域核心事件 （1）长征七号甲2020年至今累计执行16次发射任务，除首飞及本次失败外，剩余14次全部成功，任务成功率达87.5%（2）2026年8月10日晚8点，长征七号甲在文昌发射场发射失败，出现爆炸现象，具体失败原因尚未公布（3）受长征七号甲发射失败影响，原定于2026年8月11日早间发射的蓝箭航天朱雀三号遥二运载火箭推迟，朱雀三号遥二此前已完成静态点火测试、返厂检测及8月9日的发射架起竖操作（4）相关分析指出，朱雀三号遥二发射推迟与蓝箭航天自身无关，符合中国航天质量管理规定——一款火箭发射失败后，其他火箭需待问题定位后进行全面排查2. 高端刀具领域核心事件（1）三菱刀具（三菱集团旗下高端硬质合金刀具品牌）宣布，受国际原材料价格持续走高影响，将自2026年9月1日起调整国内刀具产品价格（2）此次提价将拉升国内刀具行业整体价格带，为国产刀具企业带来提价空间及进口替代机遇，凸显钨类工具的需求刚性（3）本次涨价涉及的刀具板块受益标的包括：欧科亿（刀具体量领先，PCB钻针预期差较大）、华锐精密（高端刀具领先，已推出PCB棒材）、中钨高新（钨链绝对龙头，刀具行业领先）、新锐股份（钨制品多面手，旗下韦凯刀具定位高端）3. 光电设备领域核心事件（1）谷歌OCS设备原采用的液晶方案2026年二季度出货量未达预期，主要原因是谷歌认为该方案胶水使用过多，可靠性存在问题（2）谷歌转向压电陶瓷替代方案，已向Polatis下达五六千台压电陶瓷方案OCS的订单，该方案正在快速放量（3）相关受益标的包括：罗博特科（Polatis整线设备供应商，2026年内已交付两条产线）、凌云光（Polatis整机代工厂）4. 环保工程领域核心事件（1）龙净环保获东吴环保·袁理团队重点推荐，公司定增事项已过会，定增价格为13.63元/股（以2026年8月10日收盘价计算），紫金矿业全额认购20亿定增份额，定增股份最快一个月后发出（2）龙净环保350电动矿卡已下线，紫金矿业的全额认购将持续为公司赋能，公司矿山绿电及矿卡业务经济性突出，团队预计2028年实现翻倍增长 （3）三峰环境近期放量启动，作为技术龙头具备超额运营能力，拥有“有现金流的”“出海成长”属性，会计确认保守价值低估，当前估值11倍PE、1.2倍PB，预计存在50%以上的估值与业绩空间 三、后续关注方向 1. 长征七号甲发射失败的具体原因调查进展，以及同系列火箭排查结果，朱雀三号遥二发射推迟后的新发射时间与执行情况2. 三菱刀具提价落地后，国内刀具企业能否跟进涨价，钨类工具的市场需求变化及进口替代进展3. 谷歌压电陶瓷OCS方案的量产进展，罗博特科、凌云光相关订单的落地情况及业务增量4. 龙净环保定增股份发行后的业务拓展情况，350电动矿卡的订单落地进度，以及紫金矿业赋能带来的协同效应5. 三峰环境的海外业务拓展情况，以及运营效率提升带来的业绩弹性兑现情况