吉布提工业公司2026年季度报告

直布罗陀工业公司 索引 第一部分 财务信息项目1 财务报表 合并经营报表（未经审计）——2026年6月30日及2025年6月30日止三个月及六个月 3合并综合收益表（亏损表）（未经审计）——2026年6月30日及2025年6月30日止三个月及六个月 45合并资产负债表——2026年6月30日（未经审计）及2025年12月31日合并现金流量表（未经审计）——2026年6月30日及2025年6月30日止六个月合并股东权益表（未经审计）——2026年6月30日及2025年6月30日止三个月及六个月合并财务报表附注（未经审计） 项目2 管理层对财务状况及经营成果的分析和讨论 项目3 市场风险定量及定性披露 项目4 内部控制及程序 第二部分 其他信息项目1 诉讼 项目1A 风险因素 项目2 未注册股权证券销售及募集资金用途 项目3 高级证券违约 项目4 矿山安全披露 项目5 其他信息 直布罗陀工业公司合并经营报表（单位：千美元，每股数据除外）（未经审计） 直布罗陀工业公司合并股东权益表（单位：千美元）（未经审计） 直布罗陀工业公司合并股东权益表（单位：千美元）（未经审计） 直布罗陀工业公司合并财务报表附注（未经审计） （1）展示基础 吉布提工业公司（以下简称“公司”）的未经审计的合并财务报表已由管理层根据美国公认会计原则编制，用于中期财务信息，并遵循了10-Q表格的说明以及S-X条例第10条的规定。管理层认为，为公允反映中期期间的结果而认为必要的所有调整（包括正常重复性调整）均已包含在内。公司的运营具有季节性，因此出于其他原因，任何中期期间的经营成果不一定能反映任何后续中期期间或全年的预期结果。应将随附的未经审计的合并财务报表与公司2025年12月31日年度报告10-K表格中包含的财务报表及其附注一并阅读。 2025年12月31日的合并资产负债表是根据该日期的已审计财务报表编制的，但并未包含美国公认会计原则要求完整财务报表所需的所有信息和小注。 已停业业务 2025年6月，公司承诺出售其可再生能源业务，该业务是可再生能源部门的唯一业务，代表着一次具有重大影响的战略转变，因此符合作为终止经营进行报告的条件。所呈报期间的可再生能源业务经营结果反映在公司合并经营报表和合并现金流量表中，作为终止经营列示。此外，请参见第13条“终止经营”，了解已公司在所呈报期间的合并资产负债表中作为终止经营资产和负债列示的可再生能源业务的资产和负债信息。 除非另有说明，此处提供的合并财务报表披露及相关信息仅涉及公司持续经营业务，不包括其可再生能源业务，且公司已对前期金额进行重述，以反映已终止的业务。 近期会计准则公告 公司评估了所有最近的会计准则更新，包括在2026年生效或将在2026年后生效的那些准则，并确定采用这些公告不会对公司的财务状况、经营成果或现金流量产生重大影响。截至2025年12月31日财年，公司在10-K年度报告中先前披露的最新会计公告方面，未发生重大变化。 (2) 应收账款，净额 下表提供了截至2026年6月30日六个月期间，从贸易应收账款的摊销成本中扣除的信用损失准备金递延表，以反映预计可收回的净额（单位：千万元）： 截至2026年1月1日的期初余额 2,558美元商誉产生的信用减值准备 1,019美元已冲减准备和其他调整后的坏账费用净额 227美元冲销至准备及其他调整的账目 (800)美元截至2026年6月30日的期末余额 3,004美元 (3) 收入 销售包括与客户签订的屋顶配件、金属屋顶产品和服务、雨水分散产品、屋顶和地基通风产品、单点和集中式邮件和包裹解决方案、户外生活空间产品（遮阳）以及其他建筑配件的收入；受控环境农业结构、定制温室和结构遮阳篷的设计、工程、制造和安装；伸缩缝、结构支座、路面密封剂、弹性混凝土和桥梁电缆保护系统。 请参阅注释12“分段信息”，了解与收入分解相关的披露内容。 截至2026年6月30日，公司剩余履约义务均属于原预计期限为一年或以内的合同。 截至2026年6月30日和2025年6月30日结束的三个和六个月中，预计总成本均未发生变化。与任何对本公司合并财务报表产生重大影响的合同相关的费用。 合同资产包括超出账单的净成本，在公司合并资产负债表中归类为流动资产。合同负债包括超出成本的账单，归类为流动负债，以及未赚取收入，在公司合并资产负债表中列于应计费用内。截至2026年6月30日和2025年12月31日，未赚取收入分别为700万美元和1400万美元。公司在截至2026年6月30日和2025年6月30日的六个月内，分别确认了910万美元和1260万美元的收入，这些收入包含在截至2025年12月31日和2024年12月31日的合同负债余额1030万美元和1540万美元中。 (4) 库存，净额 库存减去备抵后的金额如下（单位：千）： 截至2026年6月30日，用于处理过剩、过时及滞销库存的备抵账户余额为940万美元，其中包括460万美元是在业务合并中形成的。截至2025年12月31日，该备抵账户余额为440万美元。 (5) 收购 2026获取 2026年2月2日，公司收购了特拉华州有限责任公司Arundel Square Garden LLC的全部在外权益，该公司是OmniMax International LLC（“OmniMax”）的所有者，OmniMax是一家领先的美国和加拿大住宅屋顶配件和雨水管理系统制造商。自收购之日起，OmniMax的业绩已纳入公司住宅部门的合并财务报表。此项收购的购买对价为13.43亿美元，该对价将根据证券购买协议中规定的惯例进行调整，资金来源为公司现有现金及新增债务的所得。 本次收购的购买价格初步被分配至所收购资产和承担负债，分配依据为其各自在收购日的公允价值估计。公司已启动流程，以确认所收购资产和承担负债的存在、状况及完整性，旨在确定这些资产和负债的公允价值，并确定应于收购日确认的商誉金额。本次收购确认的商誉主要归因于以下因素：来自其他无法单独识别的、已收购资产的未来经济利益，包括员工增加、增长机会以及在国内住宅屋顶配件和雨水管理系统市场中的影响力提升。公司仍在收集完成业务合并中某些已收购资产和承担负债估值所需的信息。因此，已记录的营运资金、物业、厂房和设备、其他资产、其他负债和商誉金额均为暂记，并可能... 目录 在测量期间，随着有关收购日已存在的事实和情况（若已知，则会影响该日期对这些金额的计量）的更多信息成为可用，应进行调整。某些资产和负债的公允价值的最终确定将在收购日起不超过一年的测量期间内完成。最终价值也可能导致与某些资产（如房地产、厂房和设备以及收购的无形资产）相关的折旧和摊销费用发生变化。 为获取OmniMax，初步的溢价已记入商誉，约526.7百万美元，其中None可抵扣税收。最终购买价格分配将在2027财年第一季度前完成。 截至收购日，购买价款初步分配至所收购资产和承担负债的估计公允价值如下（单位：千元）： 本次收购中获得的无形资产包括以下各项（单位：千万元）： 在确定购买价格如何在所收购的资产和承担的负债之间分配时，公司使用所有可用信息，并采用第三层次不可观察输入进行公允价值确定，由于市场上几乎不存在相关市场数据，因此，公司聘请独立估值专家协助进行所收购项目的公允价值确定。 长期资产，例如已识别的无形资产和房产、厂房及设备。已识别的无形资产的公允价值主要采用收益法确定，包括用于客户关系的多期超额收益法和用于商标的特许权使用费节约法。房产、厂房及设备的公允价值主要采用成本法和市场法确定。 自收购之日起至2026年6月30日，OmniMax贡献了约2.709亿美元的净销售额和1750万美元的营业利润。 2025收购 截至2025年12月31日止年度内，公司通过独立交易收购了四家企业。其中一家收购的企业属于公司的农业科技（Agtech）业务板块，另外三家企业则属于公司的住宅业务板块。 2025年2月11日，公司收购了Lane Supply公司（“Lane Supply”）的全部流通股。Lane Supply是一家私营公司，主要从事为便利店、旅游中心、食品零售和快餐店市场设计、制造和安装结构遮阳篷。自收购之日起，Lane Supply的业绩已纳入公司Agtech部门的合并财务报表。本次收购的购买对价为1.180亿美元，其中包括营运资金调整以及股票购买协议中规定的某些其他调整，该对价已使用公司现有现金支付。 2025年3月31日，公司收购了其住宅部门内两家私营企业，这两家企业主要从事金属屋顶系统的制造，以及金属墙面板、外墙板和装饰线条产品的生产。公司收购了其中一家企业的全部流通股，以及另一家企业的绝大部分资产，总收购对价为9260万美元，其中包括营运资金调整以及购买协议中规定的其他调整。部分收购对价以现有现金支付，剩余部分将于2026年支付。公司分别于2026年6月30日和2025年12月31日记录了包含在应计费用中的收购应付款项，分别为540万美元和1130万美元，以反映此项义务。 2025年7月31日，公司收购了其住宅部门内另一家私营企业的大部分资产，该企业主要从事金属屋顶系统及屋顶配件的制造。此项收购的购买对价为1600万美元，其中包括营运资金调整以及资产购买协议中规定的某些其他调整，该对价已由公司现有现金支付。 这些收购的购买价格根据各自公允价值，已分配至所收购的资产和承担的负债。这些收购中确认的商誉主要归因于以下因素：来自其他无法单独识别的已收购资产的未来经济利益，包括员工增加、增长机会以及在各自国内农业技术结构和金属屋顶市场中的影响力扩大。自私营企业收购以来，公司已记录了计量期调整，包括因新获取的关于各自收购日期时存在的事实和情况的信息而进行的调整，其中包括收购无形资产增加了2020万美元，并相应减少了商誉。此项调整的影响以及其他计量期调整的影响——如果暂定金额在各自收购日期时已最终确定，则这些调整本应在前期确认——尚未对公司的合并经营报表产生实质性影响。 收购Lane Supply过程中，超出公允价值的对价被确认为商誉，约3830万美元，其中None部分在税务上不可抵扣。 自收购之日起，购买价款在所收购资产和所承担负债的估计公允价值之间的分配情况如下（单位：千万元）： 本次收购中获得的无形资产包括以下各项（单位：千万元）： 在确定购买价格如何在所收购资产和承担负债之间分配时，公司使用所有可用信息，在缺乏市场数据或市场数据很少的情况下，采用第三层级不可观察输入进行公允价值确定，因此，聘请独立估值专家协助确定所收购长期资产的公允价值。已识别的无形资产的公允价值主要采用基于收益的估值技术确定，包括用于客户关系和积压订单的多期超额收益法和用于商标的专利权使用费减免法。 2025年3月31日收购的两家金属屋顶业务中，超出公允价值的部分计为商誉，约4220万美元，该部分金额可在税务上抵扣。 2025年7月31日收购的金属屋顶业务中，超出公允价值的对价被记为商誉，约880万美元，该全部金额可在税务方面予以扣除。 截至各自收购日的三家企业金属屋面业务的购买价款分配至所收购资产公允价值及所承担负债公允价值的情况如下（单位：千元）： 此次三金属屋顶业务收购中获得的无形资产包括以下内容（单位：千元）： 在确定购买价格如何在所收购资产和承担负债之间分配时，公司使用所有可用信息，在缺乏少量或无市场数据的情况下，采用第三层级不可观察输入进行公允价值确定，因此，聘请独立估值专家协助确定所收购长期资产的公允价值。已识别的无形资产的公允价值主要采用基于收益的估值技术确定，包括用于客户关系的多期超额收益法和用于商标的特许权使用费减免法。 表观信息（未经审计） 如上所述，公司于2026年2月2日完成了对OmniMax的收购，并且在截至2025年6月30日的六个月内，公司完成了对Lane Supply以及两家私营金属屋面企业的收购。因此，公司的合并经