再再再次提示VC的底部投资机会

价格持续跳涨📈SMM报价，VC价格7月23日再次跳涨7500元/吨，均价已达到19万元（18-20万元）！（7月16日-23日，已经上涨2.6万/吨，涨幅16%！） 点评： 1）上周四我们旗帜鲜明看好VC和丙二醇，分别是基于供给紧张和战争加剧因素 2）上周五市场报价跳涨，根据我们了解是因为山东几家VC厂检修、苏州某非上市企业排污改造检修所致，苏州企业大约有8000-10000吨产能，山东区域大约有几千吨产能，两者影响大约在13000吨左右（需求影响幅度大约10%） 3）再次重申:VC①供需平衡表显示，由于亘元、天赐投产延期，华盛锂电Q4存在投产延后风险，Q3-Q4 VC供给将极度紧张，目前厂商库存只有1周。②VC属于高危高污染行业，需要定期进行安全检修或者排污技改，如遇行业高温集体检修，供需短期极易失衡，且考虑当前设备连续运行在高负荷，容易产生不可抗力停产风险 #重点关注： 海科新源（VC/丙二醇涨价双受益、溶剂高盈利），26Q3业绩年化6X华盛锂电（VC环节龙头公司），26Q3业绩年化7X富祥股份（Q2单位盈利提升），26Q3业绩年化6X海辰药业（VC Q2开始出货贡献利润），26Q3业绩年化8X孚日股份（吨净利超预期），26Q3业绩年化6X