锂电消费税点评-20260717引用此前亿纬刘工说法,消费税这点影响,大部分传导给客户,而且这点税都不如材料几天波动带来的大。核心利好行业出清,小电池厂未来退出概率增加。本次加征消费税时间和幅度都符合市场此前预期,产业和资本市场都已经有预期。此外,消费税对出口电池没有影响,目前企业出口比例基本都超过20%我们认为电池产业目前已经毫无利空,后续我们预计宁德业绩可能好于目前市场的悲观预期;根据产业链调研,8月排产有望超预期,裕能安达德方等已经无法完全交付宁德和比亚迪下的8月订单。如果下周一电池还跌,我们认为是个非常好的抄底时间,目前电池厂明年估值基本都在10倍左右,增长确定性和估值性价比非常高!核