期权市场表现综述
7月10日，除有色、贵金属和能化板块成交下降外，各品种成交、持仓增加。钯期权、鸡蛋期权、乙二醇期权等品种平值IV上升，甲醇期权、原油期权、华夏科创50ETF期权等品种平值IV下降。
金融期权
南方中证500ETF、易方达深证100ETF期权看跌期权成交持仓占主导，科创50ETF期权、南方中证500ETF和易方达深证100ETF看跌期权持仓占主导。多品种期权平值IV下降，南方中证500ETF期权偏度处于高位，看跌期权较贵。
有色和新能源期权
沪铝、碳酸锂、沪锌、铝合金跌期权成交占优，沪锡、沪锌、沪铜、铝合金权看跌期权持仓占主导。沪铝、沪铜、铝合金期权平值IV处近期低位，沪锡期权偏度处高位，看跌期权较贵。
贵金属期权
各品种看涨期权成交持仓占优。沪银平值IV处低位；沪金、铂期权偏度较高，看跌期权较贵。
能源化工期权
沥青看跌期权成交持仓占优。玻璃、PTA、短纤、燃油、纯碱、甲醇、尿素、橡胶、PVC、烧碱期权平值IV处于近期低位；丙烯、合成橡胶、尿素、橡胶、烧碱期权偏度处于较高分位值，看跌期权较贵；原油、苯乙烯期权偏度处于较低分位值，看涨期权较贵。
黑色期权
除焦煤看跌期权成交占优外，各品种看涨期权成交持仓占优。硅铁、猛硅平值IV处近期低位；除铁矿石外，各品种偏度处于高位，看跌期权较贵。
农产品期权
豆二、棕榈油看跌期权持仓占优；豆二、鸡蛋、豆一看跌期货持仓占优。玉米淀粉、白糖、菜粕、棕榈油期权平值IV处较低位。玉米淀粉、纸浆、菜粕、豆油、棕榈油等多个品种期权偏度处较高分位，看跌期权较贵。花生期权偏度处较低分位，看涨期权较贵。
波动率策略
- 买入看涨/买入跨式：玉米淀粉，菜粕，棕榈油；尿素，橡胶，烧碱；硅铁，锰硅。
- 买入看跌/买入跨式：燃油，甲醇。
- 买入跨式/宽跨式：白糖；沪铝，沪铜，铝合金，氧化铝；玻璃，PTA，短纤，纯碱，PVC；沪银。
- 卖出看涨/卖出跨式：花生。
- 看涨比例价差/卖看跌买看涨：纸浆，豆油；沪锡；丙烯，合成橡胶；焦煤，螺纹钢；南方中证500ETF。
- 看跌比例价差/卖看涨买看跌：鸡蛋；原油，苯乙烯；中证1000。
到期提示
临近到期的当月品种有：瓶片、甲醇、短纤、烧碱、硅铁、尿素、PTA、玻璃、菜粕、锰硅、纯碱。
