說財經 AI硬件股的虹吸效應終於告一段落了嗎 港股科網股能否真的翻身

00:01:20哈喽，辛苦大家耐心等候啊，我们今天呢，法新的轮证实战攻略又回到了我们的现场啊。今天我们有跟Keith能够好好的一起来聊一下， 00:01:29Keith你好，哎你好，大家好，嗯，那个很开心啊，欢迎你回归，大家很想念你。 00:01:35 然后我刚刚已经看到有些直播间收到我们的那个notification啊， 00:01:39然后已经有一些前排围观的朋友已经进来了。那大家可能慢慢的进来， 00:01:44 我等大家进来的过程当中啊，我先迫不及待地跟case一起来聊一下这个事况啊。因为大家其实是可以感受到一点点很特别的情况的，就是之前我们上整个上半年天天都在几乎啊， 00:01:59 几乎就都在骂这个恒指啦恒科啦，说他们不争气啦，然后市场的资金又全部涌去了一些所谓的硬件股啊。大家就就刚刚觉得说要要转过来好，要习惯这件事情的时候，突然之间好像资金的这种轮动啊，又开始出现了那个您在前沿啊最最。容易的就是看到这种资金的这种变化，这种态度啊，能不能先问一下你自己，感觉这一次有一点是来真的了吗？这个有这样的一个憧憬可以可以给到大家了吗？ 00:02:32 嗯，对。其实啊恒指呢在啊6月份呢，都一直是是在下跌的状态啊但是跌到一个水平呢。现在啊看到啊，有些投资者都啊发现有些譬如啊腾讯啊巴巴啊这些科技股，他们的valuation呢就真的PE跌到呃11啊13这样的水平，都是相对是比较比较呃呃呃呃就是valuation比较低的情况。 00:03:01 那相比啊，在过去几个月，大家的资金都是在看啊啊美国啊，尤其是韩国啊这些的AI啊semiconductor的这些呃呃股份，他们的，呃，就是他的，大家也会，呃，在想他。的啊valuation还有他的呃啊真正的业务啊，是不是可以啊支持这个股价的水平？所以呢看到啊最近在7月份开始呢也有些呃啊就是value investor啊，有些就是价值投资者呢，也啊有些资金就回到啊在香港上市的一些啊科技股啊，还有一些啊追追捧了啊。 00:03:47 如果像看一下这个权证市场了的资金流了，在过去5个交易天啊是好唱的啊。你看到啊，过去5天的大比较大的呃资金流入了超过1000多1000多万的呢啊，大部分都是在这些啊啊啊，就是啊半导体的semiconductor啊AI相关的一些啊啊股份啊然后呢，在啊大呃资金流出呢，腾讯呢其实股价有个反弹了。所以之前呢有些资金是买入他的呃认购权证的了啊，在呃过去的呃几天啊就股价反弹的时候呢，也有资金是啊呃就卖掉他的认购， 00:04:33 去做一点短线的一个啊啊take profit的的情况啊，单仓呢也有看到有些单仓流入啊腾讯的。所以呢啊虽然看到这个好像那个恒指也有一个啊反弹呢，也有些资金开始看啊一些啊这些中资的科技股啊，因为范ation是相对比较低了，但是在短线的话呢，也有投资者是会担心。啊会不会啊啊也也有担心啊，因为6月份一直下跌的话，你你短线有个反弹呢，啊看到是资金流入一些啊看跌的产品的认沽啊，熊证呢也是啊也是expect了哈，短线的也有这样。 00:05:15 所以呢啊在单仓的话呢。啊这个啊看到流入的呃基金呢，大概大部分都是股票的方面都是在啊腾讯啊，然后有点比亚迪啊小米这样的啊。 00:05:29 但是在指数方面呢，如果是恒指的话呢，呃这个呃资金流呢啊因为股啊恒指反弹呢，蓝色这个现在反弹呢，所以呢呃一些呃资金呢啊啊在之前买的啊也不晓的。认购或者留证，当恒指一直跌下来的时候呢，6月底的时候，那现在有个反弹呢，也开始有点有点资金是啊离开这个好仓了啊，就就啊sell sell也可能是take profit这样了啊。 00:06:03 然后啊单仓的话呢，啊，恒指回升呢，也有资金是买一点的单仓，但是但买买进单仓的呢，也不算是啊特别的多哈。 00:06:13 那也有机会，因为上个礼拜也有一个假期了，在香港了，但是啊啊呃其实就大家也比较灵活，去呃呃利用牛熊镇这样的去去部署啊现在嗯嗯，上个礼拜的确我们那个星期三的那个欧K的节目也没有做。很多朋友问了之后，然后我说因为因为呃港股这边是7月1号是放假啊，这是为什么当天没有直播的一个原因啊，但是你刚刚说到的这个市场的气氛，我在想是不是很多朋友晚上因为要看球，然后第二天他也有点。那这个也有点影响的，有点影响，但是我其实是觉得有一点点是就是有一点点我意外的地方。 00:06:57 我也挺想说的，就是你刚刚说到就是稍微有点反弹，好像就做淡仓，或者是去呃就是呃在好仓获利的这种情况就马上立刻出现，是说明大家其实整个的那种信心是非常的弱吗？还是就是你觉得是应该应该怎么样来看，还是因为纯粹是一个短线的这样的一个思维导致的呢。 00:07:20 嗯对对，因为啊啊全真牛熊证呢的的投资的资金流啊，它这个资资金流呢是呃呃应该这样说，因为产品本身呢都是啊适合有更杆呢，也适合一些比较短线啊投资操作的一些投资者会比较参与会比较多的。 00:07:41 所以呢呃市场的波动呢，呃有有反短线有个反弹呢，你看他可能资金都是看呃买一些看淡看跌啊淡仓啊这样的也是，啊也是啊就是啊，因为短线投资也会比较这样去去做一些，呃呃呃利用这个产品去去做投资。啊也也这个是呃，就是短线的一个你投资组合里边属于比较短线操作的一个做法，但是呢呃。呃也有呃一些就是呃比如长期一点的value investor在呃6月底7月初呢，这个就在呃全真流程的资金流看不到的，因为这些产品都是短线，但是长线的话呢，你你你就是都看到恒指是有个呃呃呃反弹呐，这呃7月呃出来。 00:08:35 那今天今天其实呢，呃呃美股呢也不算是做得太好了，这个啊美国伊朗那边呢，这个呃战 争也有点不稳定了啊。但是恒指的话今天呢其实开始开盘之后呢，它的胜负在在在增加的哈，开开好像新呃上升呃100多点，然后很很快呢就涨到400多点的上升。所以看到呃呃是有些资金呢是可能是比较不是短线的了，可能是现在找一些啊两两个两个C C呢， 00:09:10 我觉得一个就是啊，中资的，呃，可能是。啊这个Tech stocks啊呃呃就因为这就是valuation啊。还有呢啊大家也过去呃一个礼拜也有去去讨论呢，就是啊会不会啊中国的这个科技啊股了，呃有机会也可以他们发展AI发展这个啊这个科技啊，可能的成本会比国外的同样的公司的成本会低啊，也也有这样的这样的讨论。还有所以这些呃呃Chinesetext stocks啊有这个翻ation。 00:09:49 低啦，还有大家也有啊，你看到韩国日本的股市其实是是下跌的啊，他们的呃AI stock啊太ES可能的valuation呃特别是太高了，所以也有资金呢会会啊回到啊看一些啊啊就是在ation低一点的科技股啊，然后然后就是啊中国的一些啊semiconductor的股票啊中信啊这些。啊也有啊，资金流入好仓过去几天， 00:10:17 所以啊是两两个组合了。你是问的很对啊，因为好像气氛好一点。为什么大家都是买熊啊认沽啊在腾讯啊恒指这方面其实啊啊两部分呢，所以短线的投资者呢，他可能之前买了一些啊在呃股市跌的时候买了一些认购权证。那现在啊啊它反弹的话，它短线肯定有个有个profit，有有一点的profit会先先take profit啊，所以资金流出认购也是嗯expected的这个嗯，那其实我觉得这个是呃可以可以理解的一些短线操作的行为。 00:10:57 但是今天港股早上好像还蛮争气的，因为如果大家留意一下昨天，呃整个科技股其实对于美股的影响还是在啊，纳指其实还跌蛮多的，跌近2%的，然后我今天早上看那个，因为现在没有办法，不能只看美股亚洲盘面，还要看那个。日股和韩股的脸色来办事的嘛， 00:11:16 今天早上我看诶，韩股竟然能够就是跌后又回稳的一个状态，算是就是好像有一点点喘过一口气啊然后港股这边就像您刚刚所说的，也蛮争气的，升进过400点左右的一个情况。 00:11:29 然后仔细地看一看恒生指数的这个盘面呢。诶，我又不知道能不能，就是当然可能等会有看到有些朋友会问腾讯啊什么的，等会儿可能要结合腾讯一起来看，你会不会觉得说恒指自己本身有一点点筑底的这种迹象开始产生，能够这么大胆地这样去想吗？嗯，我觉得啊你你看一下它的指数呢，呃在过去几天呢，就在23000点这这这样子以下的水平呢，就开始有个有个反弹到两万4呃附近的了啊这个水平呢，还是你相比今年的恒指的水平还是啊在比较低的位置哈。所以呢呃现在啊超过了也刚刚今天也呃超过这个20天的平均线呢， 00:12:21 所以呢，我们呃会看一下，如果它能够在啊呃回到两万4以上的话呢，可能呃呃也有机会呃呃呃有个上升的动力，但是呢，嗯。 00:12:36 也要看着很多不同的呃外汇的情况了，因为首先啊，昨天晚上也这个美国伊朗好像是达成了协议，但是昨天晚上也也又有美国也有一个攻击了哈。在伊朗方面你看到啊，这个呃呃呃油价也上升了啊，大家也呃呃金黄金也有下跌了，所以这些呃呃外汇的情况也也会不会影响到这个呃呃投资者的气氛呢？这个也有机会啦，然后啊在7月呃。 00:13:10 中后之后呢，啊这个也是美国的呃业绩了哈，也是呃second quarter的第二个季度的业绩开始公布了。那那时候呢，大家也会啊很多焦点呢会看啊这些啊啊AI的capex的投资情况啊，也不只是不只是看他的投资capex的水平了，现在大家也会看他的回报是怎么样了， 00:13:38 这个投资对不对啊？呃呃究竟有没有一些AI相关的revenue大大到公司里边的这个业绩啊，是怎么样的？这个是呃呃在下半年呢，大家也会比较关注的，因为之前呢也是很热的，在这个AI的投资啊，大致是看他投投入的呃开是越来越多越来越多。但是现在下半年会不会看到他的投资的水平会啊，慢慢有点啊空机啊或者啊。呃，这个capacity啊，这些啊投入在这个AI的里边的capacity，会不会呃呃开始呃呃呃呃有有capacity出来或者怎么样。所以所以嗯大家的现在看这个AI semi的这个板块也有不同。 00:14:29 然后就会也会再回到我们呃香港或者中国中资的这些股份啊，也有相关的啊，semicon到的AI公司他们会比较嘛那个vaation啊，他怎怎么样呃，我觉得有机会啊，有些焦点也也 也看到在呃6月底7月初至金也开始啊啊留意啊，回到呃我们香港这些股份了。嗯，那这个是呃跟我们的呃这个一些来进来我们看直播的朋友say hi啊， 00:15:01 然后我稍微总结一下他们问的问题好了，就是呃，有问腾讯是不是现在是一个可以介入的一个机会啊，然后美团方面。呃，是是不是反手可以做一个破啊？然后呢，有呃有问那个看到昨天那个美股大幅的回调，呃，如果是长远还是觉得说半导体有机会的话，是不是一个介入的机会？ 00:15:26 那看起来就是港股和美股其实问题一半一半的，我我感觉是大家两边都应该蛮关心的，但既然我刚刚说开说开那个港股啊，我就先把那个腾讯啊美团这这一路，就是刚刚case说好像有一点点资金有点回来的那种感觉的股份先说掉，好不好。嗯好啊，那腾讯呢就嗯呃呃在7月份呢，从这个低位大概410块这个水平呢就反弹出来，现在就在475了啊，下一个左力位在大概100天线这个水平了啊。 00:16:02 我们看到呃资金呢，呃其实虽然是有有一些呃呃资金是流走认购啊，就流入认沽，就是说啊啊投资者是啊之前可能是买了认购，现在流走那个这个是很很make sense的，因为啊，Take profit嘛，短线的啊。但是反过来买点认沽呢，就看一看现在这个啊短线会不会啊升得有点快，这两天呢在短期会不会有点回落再再涨了或者这样的想法。所以啊如果就要看你的对腾讯的呃呃如果做产品的话。呢就要看你的啊啊想法，如果是啊中长线的啊都是觉得呃有机会是是会涨的话呢， 00:16:53 在啊选择这个产品呢，在啊啊认购证的话呢， 00:16:58 就可能可以找一些啊啊中长期一点的啊产品呢。 00:17:04 譬如啊我们看一下今天啊，比较焦点比较活跃的腾讯的认都是认购证比较多，投资者啊呃交易啦啊股价四四百七十呃