《金融》日报

股指期货价差日报

• 核心观点：本报告分析了股指期货各合约的价差情况，包括期现价差、跨期价差以及跨品种价差，并提供了各价差的历史分位数参考。
• 关键数据：
  • 股指期货价差：
    • IH期现价差：863.20%，历史分位数：1.90%。
    • IH期现价差：0.30元。
    • 当月IF跨期价差：14.40元。
    • 远月-次月IF跨期价差：75.60元。
    • IH跨期价差（次月-当月）：21.90元。
    • 中证500/沪深300跨品种比值：0.0049。
  • 国债期货价差：
    • TS基差：1.2095元，较前一交易日变化：0.0138元，上市以来百分位数：3212.40%。
    • TF基差：1.3780元，较前一交易日变化：0.0416元，上市以来百分位数：1935.20%。
    • T基差：1.4182元，较前一交易日变化：0.0323元，上市以来百分位数：5649.40%。
    • TL基差：1.1463元，较前一交易日变化：0.3874元，上市以来百分位数：3131.50%。
    • TS跨期价差（当季-下季）：0.0440元。
    • TF跨期价差（当季-隔季）：0.1350元。
    • T跨期价差（当季-隔季）：0.2450元。
    • TL跨期价差（当季-隔季）：0.1800元。
    • 跨品种价差（TS-TL）：1.2160元。
• 研究结论：
  • 股指期货各合约的价差表现活跃，部分合约价差处于历史较高水平。
  • 国债期货各合约基差和跨期价差均有明显变化，其中TS基差和TF基差较前一交易日有所扩大。
  • 跨品种价差显示TS与TL价差较大，需关注市场流动性及投资者交易策略变化。