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市场整体表现
主要指数在6月29日上涨,北证50除外。医药生物和农林牧渔板块相对强势,而综合、建筑材料和通信板块相对弱势。
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事件解读
- 美伊冲突持续,国际原油价格回落,但仍高于冲突前的水平,对全球通胀造成压力,可能引发各国央行加息。
- 韩国计划在西南部建设四座芯片厂,总投资约800万亿韩元,未来15年芯片领域投资至少达到30万亿韩元,其中三星和SK海力士各建设2座芯片工厂。
- 市场展望
预计下一交易日市场将温和震荡。6月30日公布的中国6月官方制造业PMI是核心宏观扰动因素,若数据超预期将强化周期和消费板块的修复逻辑,反之则可能压制风险偏好。半年末最后一个交易日机构“锁收益”调仓压力仍在,科技板块的去杠杆过程尚未结束,但AI主线中期逻辑未破,预计科技内部进一步分化轮动。
风险提示:海外需求走弱,大宗商品价格剧烈波动,AI产业发展不及预期。