春运数据解码：自驾主导、新能源替代与航煤机遇
春运客流：迈入常态化增长新阶段
2026年全社会跨区域人员流动量达94.06亿人次，较2025年增长4.20%，进入常态化增长新阶段。公路（非营运车辆）以74.56亿人次占据绝对主力，占比83%，取代2019年的65%，反映居民出行习惯向私家车主导转变。公路（营运车辆）需求持续被私家车和高铁取代，铁路运力稳定，民航增长最快，同比增速15.27%。春运期间民航日均保障航班16845万架次，同比增长2.78%，航煤需求同步走高。
对比2019年，公路（非营运车辆）占比提升关键在于新能源汽车渗透加快。2024年12月新能源汽车保有量占比8.9%，2025年12月升至12%。测算显示，2026年春运公路（非营运车辆）出行中约65.62亿人次使用燃油车，8.95亿人次使用新能源车，增量中新能源车占比近90%，燃油车仅微增0.29亿人次。这表明春运私家车出行增长核心来自新能源车，燃油车占比下滑削弱汽油消费长期增长动能，炼厂与销售端需警惕新能源替代对汽油需求的压制。
迁徙数据：客流时空分布与成品油消费共振
全国迁徙规模指数与全社会跨区域人员流动量峰值高度同步，腊月廿五前后为返乡高峰（2026年腊月廿八迁徙指数920.18），正月初六前后为返工高峰（2026年正月初六迁徙指数1308.74）。迁徙曲线与2019年、2025年高度重合，显示春运出行习惯固化，峰值强度持续抬升。
区域迁徙呈现功能型分化：
- 经济强省（北上广深）：节后返工核心流入地，迁徙峰值集中在正月初六至正月初八。油品消费“航煤+汽油”双驱动，航空煤油随跨境与商务出行走高，汽油消费受周边城市自驾需求支撑，柴油消费依赖工业物流。
- 劳务输出省（河南、安徽、湖南、江西）：节前返乡核心流出地，迁徙峰值集中在腊月廿五至腊月廿八。汽油消费节前冲高，节后逐步回落，呈现“节前高峰、节后平稳回落”节奏。
- 区域中心型省份（四川、山东、湖北）：兼具劳务输出与本地就业，节前返乡与节后返工峰值均衡。油品消费结构多元，汽油消费双峰驱动，柴油消费依赖省内物流与城际客运，航空煤油消费稳步增长。
小结
春运成品油消费进入结构分化与节奏共振并存阶段：
- 总量层面：春运客流常态化增长，私家车出行主导但核心增量来自新能源车，传统燃油车占比下滑削弱汽油消费长期增长动能。
- 结构层面：民航客流复苏为航煤消费打开新增长空间，国际航线短期受地缘冲突扰动，但中长期跨境出行需求释放确定性强，航煤消费弹性最大。
- 时空维度：“节前返乡—节后返工”双峰节奏精准驱动油品消费，腊月廿五前后汽油消费冲高，正月初六前后汽油与航煤消费同步抬升。区域迁徙功能型分化塑造空间格局：经济强省为航煤增长核心，劳务输出省为汽油消费主力，区域中心展现消费韧性。
展望后市，短期汽油消费仍受益于自驾峰值但新能源替代压制效应显现，中长期航煤消费增长弹性将成为市场核心看点。炼厂与销售端需适应“客流增长≠汽油消费增长”新常态，向航煤倾斜产能布局与区域策略。
