华泰调整即是加仓机会关注AI电商受益标的值得买我们11月初开始提示

1、AI+电商大势所趋，支付宝与千问APP等发布中国首个AI商业ACT16日支付宝联合千问APP、淘宝闪购、Rokid、大麦等正式发布智能体商业信任（ACT）协议，是中国首个面向Agent商业需求设计的开放技术协议框架。 此前，谷歌与沃尔玛、蚂蚁国际等推出UCP，支持电商Agent通用语言 【华泰】调整即是加仓机会，关注AI+电商受益标的【值得买】！我们11月初开始提示投资机会，当下持续强call 1、AI+电商大势所趋，支付宝与千问APP等发布中国首个AI商业ACT16日支付宝联合千问APP、淘宝闪购、Rokid、大麦等正式发布智能体商业信任（ACT）协议，是中国首个面向Agent商业需求设计的开放技术协议框架。 此前，谷歌与沃尔玛、蚂蚁国际等推出UCP，支持电商Agent通用语言。 我们认为AI+电商协同趋势不断增强，有望加速电商Agent跨终端、跨系统、跨平台应用，带来产业链相关标的催化。 2、值得买海纳MCPServer进展迅速，合作伙伴超40家“海纳”MCPServer为大模型厂商及智能终端提供海量商品信息数据服务，合作伙伴数量已超过40家，涵盖豆包、Kimi等重要AI大模型厂商。 11月1日至20日期间，海纳MCP整体输出量较上月同期增长5倍。 11月12日，“海纳”MCPServer已全量接入腾讯元宝电脑版、微信版及App等主要端口，同时也入驻阿里云百炼、火山方舟、华为云及智谱开放平台，赋能AI生态更好地服务消费者。 3、AI商业化加速，推出独立Agent“张大妈”和“值数”平台公司25年前三季度实现AI相关收入3229万元。 25年9月，公司调用第三方大模型API消耗的tokens数量达到1083.83亿，较6月提升47.19%。 2025年9月，公司正式推出AI购物管家“张大妈”独立APP，“张大妈”基于推理模型，将意图解析与任务执行相结合，有效提升用户决策效率与消费体验。 2025年7月，公司面向品牌客户的营销需求，研发了“值数”AI全域洞察平台，该平台通过AI能力评估内容质量，洞察用户情绪，帮助品牌更好地理解消费者需求和市场动态，在内容、渠道、用户三个维度为品牌实现营销效果的提升提供支持。