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产品进展
- Sleeve套筒:已收到小批量订单,单手用量22个。
- Slider滑块:仍在设计改型,预计年底定型,单个价值量略低于Sleeve,但单只手用量更多。
- 未来产品拓展:向上可拓展精密传动,向下可替代更多结构件。
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全产业链优势
- 技术壁垒:打通全产业链,具备改性配方选择能力及一次注塑成型技术,生产效率远超CNC。
- 客户服务:能24-48小时内响应客户迭代需求,客户依赖度高。
- 独供地位:中短期独供地位稳固,技术和供应商验证已形成壁垒,年底供应商验证关闭。
- T审厂:近期T将在国内审厂,具体时间暂未透露。
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主业情况
- 业务领域:摩托车和汽车进气系统,毛利率超30%,得益于材料端一体化布局。
- 未来方向:提升存量客户价值量+份额,收购安徽凯正后业绩将增长。
- 业绩预测:预计2026年主业收入、业绩同比分别增长50%+、20%+。