江苏耀坤液压股份有限公司招股说明书(注册稿)

江苏耀坤液压股份有限公司 （江阴市滨江西路907号） 首次公开发行股票并在主板上市 招股说明书 （注册稿） 本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。 保荐人（主承销商） （广东省广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街2号618室） 发行人声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 致投资者声明 一、发行人上市的目的 耀坤液压是一家主要从事液压元件及零部件的研发、生产和销售的高新技术企业。自设立以来，公司一直专注于液压元件及零部件等领域，经过多年的自主创新，构建了完整的油箱、硬管、金属饰件产品体系，为客户提供了技术先进、工艺成熟、质量优异、性能稳定的产品，形成了较强的品牌优势和竞争优势。目前，公司已成功进入卡特彼勒、小松、徐工集团、沃尔沃、神钢建机、柳工集团、约翰迪尔、日立建机、现代工程等世界主要的工程机械主机厂商的供应体系。报告期内，公司生产的油箱和液压硬管产品在中国工程机械市场占有率均位居国内市场前三。 通过本次上市，公司将借助资本市场平台优势，在保持与现有众多国内外知名的主机制造商合作的基础上，进一步开拓其他知名主机制造商，拓展海内外市场，提高公司在液压元件及零部件领域的市场份额。同时，公司将围绕主营业务持续研发投入，积极探索前沿产品和未来技术方向，实现对产品和技术的再创新。公司将不断完善治理结构，推动自身更加规范、透明地运营，在持续发展过程中回报股东、回报社会。 二、发行人现代企业制度的建立健全情况 公司已经根据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等有关法律、法规、规范性文件和中国证监会的相关要求，逐步建立健全了公司治理结构，建立了由股东大会（股东会）、董事会和管理层组成的治理架构，聘请了独立董事，聘任了董事会秘书，设置了战略委员会、提名委员会、审计委员会、薪酬与考核委员会等董事会专门委员会，建立了权力机构、决策机构、监督机构和管理层之间相互协调和相互制衡的机制，为公司的高效运营提供了制度保证。 三、发行人本次融资的必要性及募集资金使用规划 公司本次募集资金主要投向“徐州耀坤液压有限公司液压元件及零部件生产建设项目（一期）”、“研发中心建设项目”和“补充流动资金”。公司本次募集资金的应用均围绕主营业务进行，符合公司的发展战略。 “徐州耀坤液压有限公司液压元件及零部件生产建设项目（一期）”，一方面，将扩大公司现有油箱、硬管及金属饰件的生产规模，满足市场需求增长，提高市场占有率；另一方面，可以承接公司现有部分瑕疵房产涉及的产能，解决公司现有部分的房产瑕疵问题。“研发中心建设项目”，将提高公司的整体研发水平，保障公司技术持续创新，完善公司的研发体系，促进公司技术成果转化，提升公司的核心竞争力。“补充流动资金”，将进一步提升公司的核心竞争力，同时还将优化公司资产负债结构，提高公司的偿债能力，降低公司的营运风险。 四、发行人持续经营能力及未来发展规划 公司所处的液压行业属于国家产业政策鼓励发展行业，是我国国民经济发展的关键行业之一，具有广阔的发展空间。公司产品下游应用行业和领域分布十分广泛，其中工程机械行业系最大的需求领域。报告期内，虽然受到国内工程机械行业周期性波动等因素影响，公司业绩有所承压，但目前国内工程机械行业已逐步筑底企稳并恢复增长，公司业绩已恢复正向增长。同时，公司紧跟工程机械行业全球化的趋势，利用现有产品的竞争优势积极提升海外市场份额，整体仍保持了较大的业绩规模。此外，公司基于工程机械技术转化升级以及持续研发投入，成功扩展了对数据中心柴油发电机组备用电源的零部件配套供应，产品应用领域逐步由工程机械向数据中心等领域延伸、拓展，该领域将成为公司未来业务成长的重要动力。公司在三十余年生产经营的过程中不断摸索改进，积累经验，形成了符合自身需要的成熟稳定的经营模式，具备有效的管理体系和成熟的管理团队，制定了清晰且切实可行的发展战略规划，与众多国内外知名的主机制造商建立了长期、稳定的合作关系，具备持续经营能力。 未来，公司将紧密围绕国家相关产业政策，牢牢把握行业快速发展的历史机遇，在行业细分领域深耕，充分发挥客户资源和技术工艺等优势，严格把控产品质量和成本，不断提升核心竞争力，巩固并扩大公司在液压元件及零部件领域的市场份额，最终成为国内甚至全球领先的液压元件及零部件制造商。 发行概况 目录 一、重大事项提示..............................................................................................15二、发行人及本次发行的中介机构基本情况..................................................19三、本次发行概况..............................................................................................20四、发行人主营业务经营情况..........................................................................21五、发行人符合主板的定位要求......................................................................28六、主要财务数据及财务指标..........................................................................33七、期后主要财务信息、经营状况及盈利预测信息......................................34八、发行人选择的具体上市标准......................................................................37九、发行人公司治理特殊安排等重要事项......................................................38十、募集资金主要用途与未来发展规划..........................................................38十一、其他对发行人有重大影响的事项..........................................................39 第三节风险因素.......................................................................................................40 一、与行业相关的风险......................................................................................40二、与发行人相关的风险..................................................................................42三、其他风险......................................................................................................49 第四节发行人基本情况...........................................................................................50 一、发行人基本概况..........................................................................................50二、发行人设立及报告期内股本和股东变化情况..........................................50三、发行人成立以来的重要事件......................................................................59四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况................................................60五、发行人股权结构..........................................................................................60六、发行人控股子公司、参股子公司基本情况..............................................61七、持有发行人5%以上股份的股东及实际控制人的基本情况...................69 八、发行人特别表决权或类似安排情况..........................................................71九、发行人协议控制架构安排情况..................................................................71十、发行人股本情况..........................................................................................72十一、董事、取消监事会前在任监事、高级管理人员及其他核心人员......81 第五节业务和技术.................................................................................................105 一、发行人主营业务、主要产品及变化情况................................................105二、发行人所处行业的基本情况....................................................................128三、发行人销售情况和主要客户....................................................................178四、发行人采购情况和主要供应商................................................................182五、公司主要资产情况....................................................................................191六、公司核心技术和研发情况........................................................................219七、环境保护情况..............