股指期货将偏弱震荡，黄金、白银期货将震荡整理，铁矿石、原油、PTA、PVC、豆粕期货将偏弱震荡

股指期货将偏弱震荡黄金、白银期货将震荡整理铁矿石、原油、PTA、PVC、豆粕期货将偏弱震荡 陶金峰期货投资咨询从业资格号：Z0000372邮箱：taojinfeng@gtht.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 通过宏观基本面分析和黄金分割线、水平线、日均线等技术面分析，预期今日期货主力合约行情走势大概率如下： 股指期货将偏弱震荡：IF2512阻力位4637和4653点，支撑位4572和4536点；IH2512阻力位3030和3040点，支撑位2992和2976点；IC2512阻力位7160和7210点，支撑位7049和7000点；IM2512阻力位7450和7519点，支撑位7365和7300点。 十年期国债期货主力合约T2512大概率将宽幅震荡，阻力位108.62和108.75元，支撑位108.43和108.31元。三十年期国债期货主力合约TL2512大概率将宽幅震荡，阻力位116.5和116.8元，支撑位116.0和115.6元。黄金期货主力合约AU2512大概率将震荡整理，阻力位922.6和927.3元/克，支撑位910.0和903.8元/克。白银期货主力合约AG2512大概率将震荡整理，阻力位11483和11575元/千克，支撑位11210和11103元/千克。 铜期货主力合约CU2512大概率将偏弱震荡，支撑位85300和85000元/吨，阻力位86600和87000元/吨。铝期货新主力合约AL2601大概率将宽幅震荡，并将蓄势上攻阻力位21790和21990元/吨，支撑位21490和21420元/吨。 氧化铝期货主力合约AO2601大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位2760和2752元/吨，阻力位2800和2816元/吨。 碳酸锂期货主力合约LC2601大概率将偏强震荡，阻力位81800和83800元/吨，支撑位80000和78700元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2601大概率将震荡整理，支撑位3024和3009元/吨，阻力位3046和3068元/吨。热卷期货主力合约HC2601大概率将偏弱震荡，支撑位3237和3224元/吨，阻力位3273和3279元/吨。铁矿石期货主力合约I2601大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位762和760元/吨，阻力位778和783元/吨。焦煤期货主力合约JM2601大概率将偏弱震荡，支撑位1265和1253元/吨，阻力位1302和1318元/吨。玻璃期货主力合约FG601大概率将震荡整理，阻力位1112和1127元/吨，支撑位1091和1072元/吨。纯碱期货主力合约SA601大概率将震荡整理，阻力位1215和1225元/吨，支撑位1195和1186元/吨。原油期货主力合约SC2512大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位455和452元/桶，阻力位468和471元/桶。PTA期货主力合约TA601大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位4590和4550元/吨，阻力位4688和4710元/吨。 PVC期货主力合约V2601大概率将偏弱震荡，支撑位4600和4580元/吨，阻力位4641和4658元/吨。甲醇期货主力合约MA601大概率将偏弱震荡，支撑位2100和2080元/吨，阻力位2141和2150元/吨。豆粕期货主力合约M2601大概率将偏弱震荡，支撑位3047和3020元/吨，阻力位3073和3094元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、国家主席习近平在听取海南自贸港建设工作汇报时强调，要全面实现海南自贸港建设目标。要稳步扩大制度型开放，进一步提高贸易投资自由化便利化水平。深入推进商品和要素流动型开放，更好促进生产要素跨境流动。要科学有序安排开放节奏和进度，加强风险识别和防范，稳扎稳打、步步为营。 2、商务部召开例行新闻发布会，再度回应安世半导体相关问题。商务部新闻发言人何亚东指出，荷兰政府不顾中方多次在磋商中提出的合理诉求，没有展示出建设性态度和行动，且升级全球供应链危机。对此，荷方应承担全部责任。中方希望荷方以负责任的态度与中方相向而行，停止干涉企业内部事务，为安世半导体问题找到建设性解决方法。 3、商务部召开外资企业圆桌会，商务部副部长凌激指出，中国将坚定不移推进高水平对外开放，持续营造市场化、法治化、国际化一流营商环境。希望外资企业共享“十五五”时期中国发展新机遇，与中国式现代化携手同行。 4、重庆市调整部分行政区划，依托两江新区国家级新区，撤销江北区、渝北区，设立两江新区行政区。原江北区、原渝北区部分区域和北碚区部分区域纳入两江新区行政区。 5、美国总统特朗普宣布与礼来和诺和诺德达成协议，GLP-1减肥药价格将降至每月245美元，并自2026年起首次纳入Medicare报销。礼来公司将在美国投资270亿美元，诺和诺德将投资100亿美元；礼来、诺和诺德将在美国新建工厂。此外，特朗普表示，在最高法院审理关税案期间不会宣布新的关税措施。 6、美国就业形势严峻引发降息预期升温。私人数据提供商Revelio Labs报告显示，美国10月份非农就业人数减少9100人，而前一个月为增加3.3万人。另外，美国10月挑战者企业裁员人数达15.31万人，同比激增175.3%，创2003年以来同期最高水平。芝商所FedWatch工具显示，美联储12月再度降息的可能性超过70%。 7、美国联邦政府持续关门，导致官方通胀数据暂停发布，引发部分美联储官员对后续货币政策走向的担忧。芝加哥联储主席古尔斯比表示，缺乏关键价格数据，让他对继续降息感到愈发不安。在数据缺失、经济“能见度降低”的情况下，政策制定者应更加谨慎。 8、2026年美联储议息票委、克利夫兰联储主席哈玛克表示，通胀水平持续高企不利于美联储再次降息，她担心货币政策可能没有做好应对当前通胀的准备。哈玛克表示，在上周的政策会议之后，她认为货币政策几乎没有限制性，目前应该采取进一步政策行动的理由并不明显。 9、美政府停摆影响航空业。美国交通部长肖恩·达菲宣布，从本周五早上开始，将对全美40个主要机场的航班运力进行削减，削减幅度为10%，这预计将影响美国每天约3500至4000个航班。 10、英国央行维持利率在4%不变，为去年8月开启降息周期以来首次暂停连续降息步伐。此次利率决议凸显该行内部分歧加剧，有多达四名委员主张降息25个基点。英国央行还修改了政策指引，表示利率“可能继续沿着渐进的下行路径”，删除了“谨慎”一词，令12月降息预期升温。 （资料来源：wind） 【商品期货相关信息】 1、周四（11月6日），国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.20%报3984.80美元/盎司，COMEX白银期货跌0.37%报47.85美元/盎司。美联储官员表态显示对通胀风险担忧加剧，货币政策可能维持紧缩立场更长时间。美国政府停摆持续创纪录天数，政治经济不确定性加剧市场避险情绪。 2、周四（11月6日），美油主力合约收跌0.12%，报59.53美元/桶；布伦特原油主力合约跌0.08%，报63.47美元/桶。油价下跌因投资者权衡潜在供应过剩及需求疲软，美国能源信息署数据显示美国上周原油库存增加520.2万桶远超预期，同时美国原油日产量升至历史新高，加剧市场担忧。 3、周四（11月6日），伦敦基本金属多数上涨，LME期铜跌0.1%报10687美元/吨，LME期锌涨0.26%报3051美元/吨，LME期镍涨0.13%报15055美元/吨，LME期铝跌0.25%报2843美元/吨，LME期锡涨0.31%报35760美元/吨，LME期铅涨0.82%报2036.5美元/吨。 4、全球最大的镍生产国印度尼西亚已停止审批生产某些中间产品的镍矿石加工厂的申请，以提升生产附加值，解决供应过剩问题。印尼镍产量约占全球镍产量的60%。 5、沙特阿美下调12月对亚洲原油售价，其旗舰产品——阿拉伯轻质原油——12月份在亚洲的官方售价下调了1.20美元/桶，中质和重质等级原油的官方售价各下调1.40美元/桶。 6、美国地质调查局发布2025年版关键矿产清单，首次将铜列入其中，标志着2018年来最重大调整。此外，铀、白银、冶金煤、钾盐、铼、硅和铅等也被列入其中。 7、周四在岸人民币对美元16:30收盘报7.1219，较上一交易日上涨27个基点，夜盘收报7.1188。人民币对美元中间价报7.0865，较上一交易日调升36个基点。 8、周四（11月6日），纽约尾盘，美元指数跌0.45%报99.70，非美货币多数上涨，欧元兑美元涨0.48%报1.1548，英镑兑美元涨0.67%报1.3139，澳元兑美元跌0.41%报0.6480，美元兑日元跌0.69%报153.0640，美元兑加元涨0.07%报1.4119，美元兑瑞郎跌0.49%报0.8062，离岸人民币对美元涨104个基点报7.1209。 （资料来源：wind） 【期货行情分析与前瞻】 股指期货： 11月6日，沪深300股指期货主力合约IF2512小幅高开，开盘后，冲高遇阻回落，震荡上行，报收在4670.8点，上涨1.39%（按照收盘价上涨1.61%），最高上行至4682.6点，未能突破10月17日以来短线阻力4689点阻力，最低下探4608.0点，10月17日以来短线支撑4604.4点支撑明显，突破20日、5日、10日均线阻力，短线继续反弹走高。 上证50股指期货主力合约IH2512小幅高开，开盘后，冲高遇阻回落，震荡上行，报收在3041.4点，上涨1.04%（按照收盘价上涨1.29%），最高反弹至3048.6点，未能突破10月13日以来短线阻力3050.6点阻力，最低下探至3007.0点，11月5日收盘价3002.6点支撑明显，突破20日、5日、10日均线阻力，短线止跌反弹走高。 中证500股指期货主力合约IC2512小幅高开，开盘后，先抑后扬，冲高遇阻回落，偏强震荡上行，报收在7246.4点，上涨1.69%（按照收盘价上涨1.95%），最高反弹至7261.8点，未能突破10月17日以来短线阻力7289点阻力，最低下探至7120.0点，7117.4点短线支撑明显，突破20日、5日、10日均线阻力，40日均线支撑明显，短线继续发力反弹走强。 中证1000股指期货主力合约IM2512小幅高开，开盘后，先抑后扬，冲高遇阻回落，震荡上行，报收在7405.0点，上涨1.03%（按照收盘价上涨1.29%），最高上行至7418.0点，未能突破10月17日以来短线阻力7419.0点阻力，最低下探至7300.0点，11月4日收盘价7282.4点支撑明显，突破10日、5日均线阻力，20日均线支撑明显，短线继续反弹走高。 11月6日，A股单边上行，上证指数收涨0.97%，重返4000点；创业板指涨1.84%。算力硬件产业链爆发，存储器、CPO方向领涨；电工电网、铝业、磷化工、机器人板块涨幅靠前；重庆本地股午后异动。福建、海南本地股回调明显。截至收盘，上证指数涨0.97%报4007.76点，深证成指涨1.73%，创业板指涨1.84%，沪深300涨1.43%，北证50跌0.38%，科创50涨3.34%，万得全A涨1.19%，万得A500涨1.51%，中证A500涨1.54%。A股全天成交2.08万亿元，上日成交1.89万亿元。 MSCI发布11月指数调整结果，将于11月24日收盘后实施。MSCI中国指数本次新增26只标的，包括中国黄金国际、紫金黄金国际、中国有色矿业、赣锋锂业（H股）、华虹公司、生益电子、英维克、长盈精密等；剔除20只中国股票，包括海格通信、东阿阿胶、海澜之家、金龙鱼等。 中证指数公司公告称，将于11月7