Ambiq Micro：2025年季度报告

FORM 10-Q 如果一个成长型公司，如果注册人选择不使用延长的过渡期以遵守根据交易所法第13(a)条提供的任何新或修订的财务会计准则，请打勾☐。☐注册人是否为壳公司（根据交易所法第12b-2条的定义），请打勾☐。是☐否☒截至2025年8月29日，注册人有18,235,262股普通股，每股面值0.000001美元，已发行。 目录 目录 页 第一部分。财务信息 22项目1。财务报表（未经审计）简要合并资产负债表简要合并综合收益表（亏损表）可赎回可转换优先股及股东权益变动表简要合并现金流量表未经审计简要合并财务报表附注第2项。管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析18 3第3项。关于市场风险的定量和定性披露28第四项。控制和程序28 456 部分其他信息II. 项目1。法律诉讼29第一项A。风险因素29第2项。未登记股权证券的未注册销售及募集资金用途60第3项。高级证券的默认值61第四项。矿山安全披露61第5项。其他信息61第六项。展品62签名63 第一部分—财务信息 项目1。财务报表。 (未审计，单位为千美元，除股份数额和每股金额外)精简合并资产负债表截至2025年6月30日和2024年12月31日 （未经审计，单位为千元）安比克微公司精简合并现金流量表截至2025年6月30日和2024年的六个月 1. 业务描述 安米克微电子公司（以下简称“公司”）是一家无晶圆厂半导体公司，其开发的技术基于一项已获得专利的亚阈值功耗优化技术（SPOT™）平台，可显著减少集成电路的功耗。公司成立了以下子公司并拥有其全部股权： 安米芯微新加坡私人有限公司 深圳德建电子有限公司 安米芯微亚洲有限公司安米芯微亚洲有限公司 台湾 安米芯微（深圳）电子有限公司 全球经济考量 全球经济环境不确定，可能受到美国与现有贸易伙伴国之间争端增加、全球资本和信贷市场动荡、供应链薄弱、亚洲、欧洲和中东地缘政治环境不稳定以及其他紧张局势等不利影响。特别是美国和中国之间贸易争端导致的经济因素恶化，考虑到该公司在这两国客户集中，可能会对其财务业绩产生不利影响。这些挑战已导致，并可能继续导致，通过对敏感技术（包括半导体）征收关税而引发衰退担忧、利率波动、外汇波动和通货膨胀压力。 尽管这些挑战存在不确定性，公司认为在做出财务估算时已考虑了所有相关因素，并将继续评估由此以及其他影响公司经营业绩的因素所导致的任何重大变化的影响。 流动性及资本资源 截至2025年6月30日的三个月内，公司报告净亏损850万美元。截至2025年6月30日的六个月内，公司报告净亏损1680万美元，且经营活动现金流赤字1050万美元。截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物总额为4750万美元。自成立以来，公司一直存在负现金流和经营活动亏损，主要通过发行普通股和优先股进行融资。详情请参阅注释12 - 期后事项。公司预计将在其目前处于开发阶段的产品能够产生重大销售额之前，直至那时（如果有的话），持续承受额外亏损和经营活动现金流为负。公司开展计划内的运营、研发及其产品的商业化，在很大程度上取决于这些融资来源的现金流入的金额和时间。公司可能无法在可接受的条件或根本无法获得充足的额外资金。未能按需筹集资金并产生足够的销售额，可能会对公司的财务状况以及在未来十二个月内履行其义务的能力产生不利影响。 2. 重要会计政策摘要 会计基础与合并 The accompanyin公司已编制未经审计的简要合并财务报表，反映了管理层认为为确保其财务状况、经营成果、现金流量和股东权益在中期报告期间公允列报所必需的所有调整，仅包括正常重复性调整。这些报表是根据美国普遍接受的会计原则（美国公认会计原则，U.S. GAAP）以及证券交易委员会（SEC）关于中期财务信息的适用规则和法规编制的，并包括公司及其全资子公司的账目。因此，这些报表不包括美国公认会计原则要求年度合并财务报表所需的所有信息和脚注，应与公司最终招股说明书（日期为2025年7月29日，根据1933年证券法第424(b)条修改的证券法，于2025年7月31日向SEC提交，作为公司首次公开募股（IPO）的一部分）中提供的截至2024年12月31财年经审计的合并财务报表一并阅读。截至2025年6月30日止三个月和六个月的经营成果不一定能反映全年或未来经营期间预期的经营成果。 目录 安碧克微电子有限公司简明合并财务报表附注（未经审计） 截至2024年12月31日的合并资产负债表已根据公司的经审计合并财务报表编制而成。合并过程中已消除所有重要的内部公司余额和交易。 根据公司审计合并财务报表附注中第2条——重要会计政策摘要所述，公司的重大会计政策未发生实质变动。 递延发行成本 递延发行成本主要包括与首次公开募股（IPO）相关的会计、法律和其他费用。截至2025年6月30日，110万美元的递延发行成本已包含在简化的合并资产负债表中的预付及其他流动资产内。 风险集中度 金融工具 可能使公司面临信用风险集中的金融工具主要包括现金及现金等价物和交易应收账款。公司将其现金及现金等价物余额存放在信用评级高的金融机构，这些余额有时可能超过联邦保险限额或存放在外国司法管辖区。公司在这些账户中尚未经历任何与现金及现金等价物相关的损失，并且认为现金方面不存在重大集中风险。公司定期对其客户的财务状况进行信用评估，并且通常不要求抵押品。 需求 截至2025年6月30日，该公司有三位客户，分别代表41%、40%和15%的总应收账款。截至2024年6月30日，该公司有三位客户，分别代表30%、29%和19%的总应收账款，其中一位与2025年6月30日的客户相同。 截至2025年6月30日的三个月期间，有三家终端客户分别占总净销售额的38%、33%和12%。而同这三家终端客户在截至2025年6月30日的六个月期间，分别占总净销售额的38%、29%和17%。 有三位最终客户，分别代表2024年6月30日止三个月总净销售额的36%、33%和18%。这三位相同的最终客户代表2024年6月30日止六个月总净销售额的31%、27%和22%，其中两位与2025年6月30日止三个月和六个月时的客户相同。 失去一个或多个这些客户可能对公司经营成果和财务状况产生重大不利影响。 供应 公司的产品依赖于唯一的晶圆供应商和有限数量的第三方制造商。投入材料的持续和及时供应以及生产能力以及包装和测试服务是否可用，会影响公司满足客户需求的能力。供应链中断、原材料短缺和制造限制可能会限制公司满足客户需求的能力，并导致订单延迟、减少或取消。公司与领先的供应商和合作伙伴建立了关系，并相信这些关系增强了公司供应链的弹性。 客户。不时地，由于库存中断，公司的客户可能会购买并持有过剩库存。因此，公司可能面临其产品需求产生的波动。 终端客户集中度 尽管公司确认收入并以直接方式向分销商开票其产品的销售，但其收入和现金流的时间和不确定性最受最终终端客户的影响。以下是过去三个净销售额的摘要 目录 安碧克微电子有限公司简明合并财务报表附注（未经审计） 并且六个月截至2025年6月30日和2024年，基于最终终端客户的总部所在国家（单位：千）： 近期发布的会计公告 2024年11月，FASB发布了ASU 2024-03利润表费用分解，这要求披露利润表中列示的费用标题中包含的具体类型的费用，以及关于销售费用的披露。新指南适用于2026年12月15日之后开始的年度报告期，以及2027年12月15日之后开始的期间报告期。这些要求将采用追溯应用，但可选择追溯应用。公司目前正在评估采用此指南对其合并财务报表和披露的潜在影响。 2023年12月，FASB发布了ASU No. 2023-09，所得税（主题740）：所得税信息披露的改进这要求公司将特定补充信息披露在其所得税率调节中，并为达到定量标准的调节项目提供补充信息。更新还将要求公司将所得税缴纳信息按联邦、州和外国税进行分解，并对重大个别司法管辖区进行进一步的分解。公司将采用此修订，自2025年12月31日止的年度财务报表起生效。公司目前正在评估采用此指南对合并财务报表附注的潜在影响。 3. 每股净亏损 下表列示了所列期间基本每股收益和稀释每股收益的计算（单位为千元，except股份数量和每股金额）： 在各种被排除在稀释每股收益计算之外、因其纳入计算将具有反稀释影响的证券： 公司分别记录了截至2024年6月30日三个和六个月的应计股息200万美元和240万美元，这是因为公司在发行G系列优先股期间触发了其E、F和F-1系列优先股的向下摊薄条款（参见注释7）。截至2025年6月30日三个和六个月没有记录应计股息。 4. 库存 下表表示截至2025年6月30日和2024年12月31日的存货构成（单位：千元）): 5. 财产、设备和软件 截至2025年6月30日和2024年12月31日，财产、设备和软件由以下构成（单位：千元）): 该公司财产、设备和软件的折旧费用分别为截至2025年6月30日和2024年六个分别为约400万美元和800万美元，其中折旧费用和摊销费用分配至销售成本、销售、一般和行政、以及研发费用。伴随未经审计的简要合并损益表和综合收益表。 在截至2025年6月30日和2024年的六个月期间，公司从供应商处无偿接收了面罩套装以替代偿还。面罩套装被资本化，并按照ASC 845在销售成本中记录了160万美元的收益。非货币交易. 目录 6. 承诺与或有事项 合同制造商承诺 公司依赖第三方晶圆厂和合同制造商进行其产品的生产。通常，其晶圆厂协议没有采购量承诺，主要提供基于采购订单的采购承诺。采购订单会提前下达，考虑未来需求的预估。这些采购订单可经公司与合同制造商协商后取消和重新安排。截至2025年6月30日，公司有总计770万美元的生产采购承诺。 诉讼 有时，公司在正常经营过程中可能会卷入各种法律诉讼。截至2025年6月30日，管理层未意识到任何正在进行的、悬而未决的或威胁中的法律诉讼会对公司的财务状况、经营成果或现金流量产生重大影响。 7. 证劵、可赎回可转换优先股和股东赤字 普通股 公司拥有一类授权普通股，并授权发行最多5亿股面值为每股0.000001美元的普通股。 普通股的持有人有权在董事会自行决定下获得股息，但需遵守当时可能适用于已发行优先股的优先权规定。 所有普通股股东均有权就公司股东投票的所有事项每股一票进行投票。在公司清算、解散或终止时，普通股股东有权平等分享支付所有负债及任何未偿优先股的清算优先权后剩余的所有公司资产。 截至2025年6月30日，公司已预留总共1,613,116股普通股，用于适用的情况下转换、行权或发行某些证券。该金额包括178,588股在截至2025年6月30日未发行的期权行权时预留的股份，以及以下未偿付证券的1,595,2528股： 可赎回可转换优先股 截至2025年6月30日止六个月内，公司未发行任何G系列优先股新股。 在截至2024年6月30日的三个月和六个月内，公司发行了57,068,338股G系列优先股，每股原始发行价格为0.90美元，获得现金收益5150万美元。公司为此交易承担了约100万美元的成本。 所有优先股的票面价值均为每股0.000001美元。公司优先股记录在公司合并资产负债表的权益部分。 以下是关于优先股权利的概括。公司所有优先股都已在与首次公开募股相关的活动中转换为普通股。详情请参阅注释12 - 期后事项。 股息 优先股持有人应优先于普通股持有人，在合法可用资金的基础上，按年每份适用原始发行价的8%的比例，同比例获得现金股利。 目录 优先股的流通股。所有原始发行价格均可能因股票股利、合并、拆分、资本重组及类似事件而进行调整。 股息是不累积的，公司没有义务支付股息，直至公司董事会宣布。截至2025年6月30日，公司董事会尚未宣布股息。 清算优先权 在任何清算、解散或公司停业之前，无论自愿或