Dermata Therapeutics Inc 2025年季度报告

10-Q表格 ☒ 根据证券交易法案1934年第13条或第15(d)条提交的季度报告 德马特拉治疗公司 (章程中规定的注册人确切名称) 请勾选标记以表明注册人（1）在过去12个月内（或注册人被要求提交此类报告的更短期间）是否已提交了根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条需要提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否已受此类提交要求的约束。☒ 是 ☐ 否。 请勾选表明，注册人在过去12个月内（或被要求提交此类文件的较短期间）是否已根据S-T规则405（本章§232.405）提交了所有必需的交互式数据文件。☒是☐否。 在交易所法案第12b-2条中的\"加速申报公司\"、\"小型报告公司\"和\"成长型新兴公司\"。 大型加速递交者 ☐加速申报人☐非加速文件 ☒小型报告公司☒新兴成长公司☒ 如果一个新兴成长型公司，如果注册人已选择不为遵守根据《交易所法案》第13(a)节制定的任何新或修订的财务会计准则而使用延长过渡期，请勾选☒ 请勾选表示注册人是空壳公司（根据交易所法案第12b-2条定义）。☐是 ☒否。 截至2025年8月11日，Dermata Therapeutics, Inc.已发行并流通的普通股为681,557股，面值0.0001美元。 DERMATA THERAPEUTICS, INC. 10-Q 表格目录 页码。第一部分财务信息3 1. 组织和展示基础 德玛特疗法公司，(以下简称“公司”)，成立于2014年12月，是一家根据特拉华州有限责任公司法成立的公司(以下简称“有限责任公司”)，名称为德玛特疗法有限责任公司。2021年3月24日，公司将有限责任公司转换为特拉华州C型公司，并将名称更改为德玛特疗法公司。该公司是一家专注于治疗医疗和美容皮肤状况和疾病临床阶段生物技术公司。 反向股票拆分 2025年7月15日，公司举行了年度股东大会，股东在当时批准通过其修订并重述的公司章程的修正案，以实施对其已发行和流通的普通股的逆向拆股，具体拆股比例为1拆2至1拆30，确切比例由公司的董事会决定，无需股东进一步批准或授权。2025年8月1日，公司按照公司董事会批准的比例（1拆10），实施了其普通股的逆向拆股（“2025年逆向拆股”）。由于2025年逆向拆股，面值未作调整。所有已发行和流通的普通股以及财务报表中所含的每股金额均已追溯调整，以反映所有报告期内实施的逆向拆股。 2024年5月7日，公司召开了年度股东大会，股东们在会上批准通过对其修正并重述的章程进行修订，以实施其普通股已发行和流通股的逆向股份拆分，拆分比例为特定比例，从1拆5至1拆30，具体比例由公司董事会决定，无需股东进一步批准或授权。2024年5月16日，经公司董事会批准，公司以1拆15的比例对其普通股实施了逆向拆分。由于2024年5月的逆向股份拆分，面值未进行调整。所有已发行和流通的普通股以及财务报表中包含的每股金额均已追溯调整，以反映所有已报告期间实施的逆向股份拆分。 流动性及持续经营不确定性 自成立以来，公司已将其绝大部分资源投入研发活动，并未产生任何收入或商业化任何产品候选者。截至2025年6月30日，现金及现金等价物总额为650万美元，公司累计亏损达6970万美元。截至2025年6月30日止的六个月期间以及截至2024年12月31日止的年度期间，公司分别使用了460万美元和约1110万美元的现金用于运营。公司的现金及现金等价物预计将支持其运营至2026年第二季度。公司预计将继续发生净亏损。 可预见的未来。这些因素对公司能否在财务报表发布日期之后一年内继续作为持续经营主体提出了重大疑问。 历史上，公司主要的现金来源包括发行股权证券和债务所得。公司主要的现金用途包括运营中使用现金和支付许可证费用。公司预计未来主要的现金用途将用于持续运营、研发资金、进行临床前研究和临床试验以及一般营运资金需求。公司预计随着研发费用的持续增长，它将需要筹集额外资本以维持运营和研发。 管理层持续经营计划 为了继续作为持续经营实体，公司除了其他事项外，还需要筹集额外的资本资源。直到公司能够从运营中产生大量现金，管理层为获取此类资源而制定的计划包括公司股权证券或债务的发行所得，或涉及产品开发、技术许可或合作交易。管理层无法保证有任何充足的融资来源或合作协议能够以有利条件提供给公司，如果有的话。公司筹集额外资本的能力可能受到全球经济状况潜在恶化的影响、潜在的未来全球大流行或健康危机的影响，以及美国信贷和金融市场中断及波动的影响。由于历史和预计的经营亏损和净经营现金流赤字，对于公司能否在财务报表发布后一年内继续作为持续经营实体存在重大疑虑，而管理层的计划并未减轻这种疑虑。随附的财务报表是在假设公司将继续作为持续经营实体的前提下编制的。财务报表不包括任何调整，以反映公司可能无法继续作为持续经营实体而导致的资产可回收性和分类的潜在未来影响，或可能导致的负债金额和分类的潜在未来影响。 展示基础 随附的未经审计的财务报表已根据美国普遍接受的会计准则（“GAAP”）编制，用于中期财务信息，并根据10-Q表格的说明和S-X条例第10条的规定。因此，由于它们是中期报表，随附的财务报表不包含GAAP要求完整财务报表所需的所有信息和注释。管理层认为，随附的财务报表反映了所有必要的调整（包括正常重复性调整），以便对所提出的中期期间财务状况、经营成果、现金流量和股东权益进行公允陈述。中期结果不一定能反映全年的结果。根据GAAP编制财务报表要求管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表和随附注释中报告的金额。实际结果可能与这些估计有重大差异。本10-Q表格中包含的未经审计的财务报表应与公司于2024年12月31日结束的年度报告中包括的经过审计的财务报表及其注释一起阅读，该年度报告已于2025年3月17日提交给证券交易委员会（“SEC”），其中对公司的业务及其内在风险进行了更广泛的讨论。 2. 重要会计政策摘要 估计值的用途 公司的财务报表是根据公认会计原则编制的。公司财务报表的编制需要管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表中资产、负债和费用的报告金额，以及在财务报表和附注中对或有资产和负债的披露。管理层持续评估这些估计和判断。 包括与累计研发费用、股权激励和权益性工具相关的那些项目。公司基于其认为在特定情况下是合理的各种假设进行估计。在不同假设或情况下，实际结果可能与这些估计有所不同。 分段信息 经营部门是指企业的一个组成部分，关于该部分可获得单独的离散信息，以便主要经营决策者或决策小组在决定如何分配资源和评估绩效时进行评估。公司及其主要经营决策者认为公司的运营和管理其业务在一个经营部门，即开发和商业化药物候选人的业务。 现金及现金等价物 公司将其现金和现金等价物存放在由联邦存款保险公司（“ fdic”）承保的受认可金融机构，这些资金存放在支票和现金汇入账户中。有时，持有的存款金额可能超过 fdic 提供的保险金额。公司维持一个受保险的现金汇入账户，其中其主运营支票账户的资金会投资于高流动性、短期投资，期限为 overnight。公司将其在购买时到期日为 90 天或更短的所有高流动性投资视为现金等价物。 信用风险浓度 可能使公司面临信用风险集中的金融工具主要包括现金和现金等价物。当持有公司现金和现金等价物的金融机构发生违约时，公司会面临信用风险，风险程度取决于超出FDIC限额的部分金额。公司通过将其现金和现金等价物存放在其认为质量较高的金融机构来限制信用风险。迄今为止，公司尚未在其现金和现金等价物的存款上遭受任何损失。 公允价值计量 公司采用三层公允价值层次结构来优先考虑公司在公允价值计量中使用的输入。这些层级包括：第一层，定义为活跃市场中相同资产的报价价格等可观察输入；第二层，定义为除活跃市场报价价格之外的其他可直接或间接观察到的输入；以及第三层，定义为缺乏市场数据或不存在的可观察输入，因此需要实体自行制定假设。公司没有第二层或第三层工具。公司认为，由于这些资产和负债的短期性质，现金及现金等价物、应付账款和应计费用账面价值与其估计公允价值相近。 利息收入 利息收入包括利息收入，这些收入来自具有利息的活期存款和现金等价物。 专利成本 获取和维持美国及其他国家专利保护相关的专利成本，按发生时确认为费用。专利成本被归类为一般和行政管理费用。 研发 研发成本包括与公司产品候选物开发相关的费用。此类费用包括与合同研究组织达成的协议项下的费用、制造和供应规模扩大费用以及获取和制造临床前和临床试验供应的成本、外包实验室服务，包括用于支持公司研发活动的材料和用品，以及为尚未证明具有商业价值的许可费和里程碑支付的费用。此类费用在其发生期间确认为费用。许可技术的预付款和里程碑付款，在其发生时或当里程碑实现或被认定为可能实现时，确认为研发费用。为未来研发活动预付的商品或服务款项，记录为预付费用，并在相关商品收到或服务提供时确认为费用。 所得税 公司是一家C型公司，采用资产和负债方法核算所得税，该方法要求确认递延所得税资产和负债，以反映已包含在财务报表中的事项所预期的未来税务后果。在该方法下，递延所得税资产和负债是根据预计差异逆转的年度中适用的法定税率，以财务报表与资产、负债的税基之间的差异为基础确定的。税率发生变动对递延所得税资产和负债的影响，在包含该法定日期的期间内计入损益。 公司按照其认为这些资产更有可能而非不可能得以实现的程度，确认净递延所得税资产。在作出此项判定时，管理层考虑所有可获得的正面和负面证据，包括现有应纳税暂时性差异的未来反转、预计未来应纳税收入、税务筹划策略以及近期经营结果。如果管理层判定公司未来能够实现的递延所得税资产将超过其净记录金额，管理层将调整递延所得税资产减值准备，这将减少所得税费用。 公司在基于两步法的基础上记录不确定性税务地位，该两步法包括：(1)管理层根据该立场的技术优势判断税务地位更有可能被维持；(2)对于达到更有可能被确认门槛的税务地位，管理层确认最可能实现的、超过50%的税务利益，该税务利益将在最终与相关税务机关结算时实现。公司将在所得税费用中确认与未确认税务利益相关的利息和罚款。任何应计利息和罚款均包含在相关税务负债中。 基于股票的薪酬 公司根据直线法在必要服务期内确认基于估计公允价值的股票期权费用，以衡量和确认授予员工、董事和非员工的股票为基础的奖励的补偿费用。授予员工的购买普通股的期权在授予日使用Black-Scholes估值模型进行估计。基于股票的补偿费用计算需要公司对Black-Scholes模型中使用的变量做出某些假设和判断，包括基于股票奖励的预期期限、标的普通股的预期波动率、股息收益率和无风险利率。放弃的部分在发生的期间进行核算。 担保状 公司在发行时对认股权证进行评估，根据认股权证的具体条款，并依据财务会计准则委员会（“FASB”）会计准则编号（“ASC”）480中提供的权威指南，确定其在财务报表中的适当分类。区分负债与权益（“ASC 480”），和ASC 815-40衍生品与套期保值 – 合同 实体的自有权益（“ASC 815-40”）本评估考虑是否根据ASC 480，认股权证是独立的金融工具，以及认股权证是否满足ASC 815下归类为权益的所有要求，包括认股权证是否在公司自己的普通股中挂钩，以及认股权证持有人是否可能要求认股权证的现金结算。 对于满足所有股权分类标准的已发行或修改的认股权证，应将其记录为实收资本的一个组成部分。对于不满足所有股权分类标准的已发行或修改的认股权证，应将其归类为负债，并在发行日的初始公允价值上进行记录，并在以后的每个资产负债表日以公允价值进行重新计量。公司已对所有已发行和修改的认股权证进行了评估，并确定公司的认股权证属于股权分类。 综合损失 综合损失包括报告期内净损失和其他综合收益（损失）。公司没有其他综合收益（损失）项目，例如未实现收益和损失，因此报告期内综合损失等于净损失。 每股普通股净