Olaplex Holdings Inc 2025年季度报告

如果是一家新兴增长公司，如果注册人选择不使用延长过渡期以遵守根据交易所法第13(a)条提供的任何新或修订的财务会计标准，请用勾选标记表示。☐ 请勾选表示注册人是否为空壳公司（根据交易所法案第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☒ 截至2025年8月1日，注册人拥有667,081,086股普通股，面值每股0.001美元，已发行。 OLAPLEX HOLDINGS, INC.目录 第一部分。财务信息 第一项。精简合并财务报表（未经审计）5浓缩合并资产负债表5精简合并经营报表和综合收益（亏损）6股份總額縮減合併變動表7浓缩合并现金流量表8合并财务报表简要说明9第二项。管理层对财务状况和经营成果的分析和讨论20第3项。市场风险的定量和定性披露29第4项。控制和程序30第二部分。其他信息第一项。诉讼程序31第一项A。风险因素31第二项。未登记股权证券的未注册销售及所得款项的使用31第3项。高级证券的默认条款31第4项。矿山安全披露31第 5 项。其他信息31第六项。展品32签名33 目录 名词解释 在本季度10-Q表格报告（“季度报告”）中使用的术语，除非另有说明或上下文另有指示，否则具有下表所指定的含义。除非上下文另有要求或另有说明，否则术语“OLAPLEX”“我们，“”“我们，“”“我们的，“”“公司，“”和”“我们的业务“”指的是奥拉派克斯控股有限公司及其合并子公司。 •“2022年信用协议”是指由Olaplex公司、Penelope中期公司、高盛银行美国公司（作为管理人、抵押人及备用贷款人），以及各贷款方和发行银行不时加入的信用协议，日期为2022年2月23日。2022年信用协议包括但不限于一项6.75亿美元七年内优先担保定期贷款额度（“2022年定期贷款额度”）和一项1.5亿美元五年内优先担保循环信贷额度（“2022年循环信贷额度”）。 •“首次公开募股”（IPO）是指Olaplex Holdings, Inc.的普通股于2021年10月4日完成的首次公开募股。 •“Penelope”指的是Penelope Holdings Corp.，它是公司主要运营子公司Olaplex, Inc.的间接母公司。 •“Penelope Group Holdings”是指Penelope Group Holdings L.P.，在首次公开募股之前，它是Penelope的直接母公司。 •“预处理股股东”是指，整体而言，(i) Penelope Group Holdings在重组交易之前的普通合伙人和(ii) 在重组交易完成时已获授权的Penelope普通股购买选择权持有人。 •“上市前税收资产”是指，总称在上市前存在的某些税收属性，包括无形资产的税收计税基础以及与在上市日（或之前）结束的纳税年度相关的、已资本化的交易成本（假设相关实体的纳税年度于上市日结束计算），这些资产可在固定期间内摊销（包括在上市日之后开始的税收期间），并且可供我们和我们的全资子公司使用。 •“重组交易”是指与我们首次公开募股相关的内部重组，根据该重组，Olaplex Holdings, Inc.成为Olaplex, Inc.的间接母公司。有关更多信息，请参见我们的合并财务报表，该报表包含于我们2024年12月31日结束年度的10-K表格第二部分、第8项中的“注释1 - 经营性质和列报基础”中的“重组交易”。 •“应交税金协议”是指公司在重组交易中就其应交税金（以下简称“税金”）与IPO前股东签订的收入税金应收协议，根据该协议，公司有义务支付IPO后其在美国联邦、州或地方税中实际实现的税金中85%的现金节余，前提是该现金节余存在，具体以应交税金协议为准。 目录 关于前瞻性声明的特别说明 本季度报告包含某些基于我们管理层信念以及由我们做出假设和目前可获得的信息的预测性陈述和信息。这些陈述包括但不限于关于我们的战略、计划、目标、预期、意图、支出和假设的陈述，以及本季度报告中包含或在引用中包含的、不属于历史或当前事实的其他陈述。在本文件中使用时，“可能”、“将”、“可能”、“应该”、“意图”、“潜在的”、“继续”、“预期”、“相信”、“估计”、“预期”、“计划”、“目标”、“预测”、“预测”、“预测”、“寻求”等词语，当它们与我们相关时，旨在识别预测性陈述。 本季度报告中的前瞻性陈述反映了我们当前对未来事件和可能影响我们业务、财务状况及经营成果的财务趋势的预期和预测。前瞻性陈述的示例包括但不限于：我们作出的关于：财务状况、流动性、资本结构、销售额和经营成果的陈述；我们的业务计划、战略、投资和目标；我们产品的需求；总体经济和行业趋势，包括关税；我们的业务 前景；我们的市场营销和品牌战略；创新和新产品推出；我们的国际业务；法律诉讼及相关费用；法律法规的变化，包括《一项宏伟美丽的法案》（“OBBBA”）对公司的 影响；根据我们的税款应收协议的未来付款；我们的供应链和全球分销网络；利率衍生品；以及我们的商誉评估。前瞻性陈述是基于假设的预测，可能无法 proving to be accurate，它们不是未来业绩的保证。因此，你不应过分依赖于我们的前瞻性陈述。我们或任何其他人均不承担对前瞻性陈述的准确性和完整性的责任，包括从第三方行业和市场报告中引用的任何此类陈述。 前瞻性陈述涉及已知和未知风险、固有不确定性以及其他难以预测的因素，这些因素可能导致我们的实际结果、绩效、时间范围或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来结果、绩效、时间范围或成就存在实质性差异，包括但不限于以下几点： •我们对业务转型计划成功的依赖； •美妆行业竞争； •我们有效维护和提升正面品牌形象、扩大品牌知名度和保持消费者对我们产品质量、安全性和有效性的信心； •我们预测和应对市场趋势、消费者偏好变化，并执行增长战略和扩张机会的能力，包括新产品引入； •我们准确预测客户和消费者对我们产品需求的能力；•我们限制第三方非法分销和销售我们的产品仿制品的能力，或限制第三方未经授权地转移我们的产品； •我们开发、制造以及有效且盈利地市场化和销售未来产品的能力；•我们依赖于少数客户获取大部分净销售额；•我们吸引新客户和消费者的能力，以及鼓励我们在整个产品组合中的消费者支出； •我们成功实施新的或额外的营销工作的能力；•我们与供应商、制造商、分销商和零售商的关系以及他们的表现以及我们管理供应链的能力； •来自政治、监管、经济、贸易及其他国际运营相关风险对我们业务的影响； •我们管理高管团队变化、吸引和留住高级管理人员和其他合格人员的能力； •我们对我们的以及我们第三方服务提供者的信息技术的依赖； •我们维护机密信息安全的能力； •我们建立和维持产品知识产权保护的能力，以及我们经营业务而不侵犯、不正当利用或以其他方式侵犯他人知识产权的能力； 3 目录 •诉讼和监管程序的结果；•我们股票价格的波动性；•我们现有的以及任何未来的债务，包括我们根据2022年信贷协议履行正面和负面承诺的能力；•我们服务现有债务的能力以及获得额外资本以融资运营和增长机会；•联邦、州和国际法律、法规和行政政策发生变化的影响，包括OBBBA、关税和其他贸易政策； •我们“受控制公司”的地位以及 Advent International, L.P. 相关投资公司对我们产生的影响；•普遍经济状况、经营条件中断以及我们的消费者和客户的财务实力对我们业务的影响；•我们经营业绩的季度波动；•我们税率的变化以及我们的纳税风险；以及•我们在截至2024年12月31日的年度报告10-K表（“2024年10-K表”）的“风险因素”部分以及其他我们不时向美国证券交易委员会提交的文件中确定的其他因素。 这些因素中的许多具有宏观经济性质，因此超出了我们的控制范围。如果其中一项或多项风险或不确定性实际发生，或者基本假设被证明是错误的，我们的实际结果、业绩或成就可能与本季度报告中描述的预期、认为、估计、预期、意图、计划或预测的结果有重大差异。我们在2024年10-K表格的“风险因素”部分更详细地讨论了其中许多风险。本季度报告中包含的前瞻性陈述仅适用于本报告日期。除非法律要求，否则我们既无意也不承担任何义务，在季度报告日期之后以任何理由更新这些前瞻性陈述，以使这些陈述与实际结果或我们预期的变化相符或其他方式。 目录 OLAPLEX HOLDINGS, INC. 合并财务报表附注 （按千为单位，除非另有说明，否则股份数量、每股金额、百分比除外） （未经审计） 注意1——业务性质和列报基础 奥拉佩克斯控股公司（“奥拉佩克斯控股”及其子公司的“公司”）是一家于2021年6月8日成立的特拉华州公司。奥拉佩克斯控股是一家控股公司，通过其全资间接子公司奥拉佩克斯公司（“奥拉佩克斯”）间接运营，后者以“奥拉佩克斯”的名义开展业务。奥拉佩克斯是一家由突破性创新驱动的基础健康与美容公司，其灵感来源于专业发型师。奥拉佩克斯的产品旨在帮助专业发型师及其客户取得最佳效果，并为消费者提供一套全面护发方案，该方案始于建立健康的头发基础。 演示基础 随附的未经审计的中期合并财务报表已按照美国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”或“美国GAAP”）编制，其中已抵销所有公司间余额和交易，用于中期财务信息，并符合美国证券交易委员会（“美国证券交易委员会”或“SEC”）颁布的10-Q表格和S-X规则第10-01条的规定。因此，它们不包括美国GAAP要求完整财务报表所需的所有信息和脚注。所提供的未经审计的中期合并财务报表反映了管理层认为对于公正陈述所列中期期间的结果而言是必要的所有调整。任何中期期间的经营活动结果未必能反映预期全财年的经营活动结果。未经审计的中期合并财务报表应与公司2024年10-K表格中包含的合并财务报表及其附注一并阅读，该10-K表格于2025年3月4日提交给美国证券交易委员会。 注意2—重要会计政策摘要 估计和假设 编制财务报表需要管理层做出影响资产、负债、收入和费用报告金额的估计和假设。估计和假设的例子包括：关于收入确认，确定履行义务的性质和时点、可变对价，以及其他义务如产品退货、促销折让和退款；损失 contingency；股份-based option 的公允价值；公司报告单元 goodwill 和无形资产的公允价值及/或潜在减值；公司 2024 利率 Cap 的公允价值（如在“注释 5 - 公允价值计量”中定义）；公司有形和无形资产的使用寿命；预计所得税费用和税款支付；税应收协议项下的未来付款义务；以及公司存货的净可变现价值和需求。由于风险和不确定性，实际结果和结果可能与管理层的估计和假设有所不同。 金融工具的公允价值 公允价值是指资产在计量日于市场参与者之间进行的有序交易中出售可收到的价格或转移负债将支付的价格。公允价值计量 autoritative guidance 建立了一个用于衡量公允价值的框架，并建立了公允价值计量的披露的三级估值层次，如下： 一级—反映在活跃市场中相同资产或负债的报价（未经调整）的可观测量输入。公司的第一级资产包括其可交易证券。 二级—活跃市场中类似资产或负债的公允价值报价，以及非活跃市场中相同资产或负债的公允价值报价。 3级—无法观察的、未被市场数据证实的输入。9 目录 现金及现金等价物、应收账款、应付账款和应计费用以账面价值反映，由于期限较短，其账面价值近似公允价值。公司长期债务在合并资产负债表中的记录是以其账面价值进行的，这可能与公允价值存在差异。公司2024年利率上限在合并资产负债表中的记录是以其第二层公允价值进行的。 会计政策 截至2024年12月31日，公司在合并财务报表中描述的重要会计政策不存在实质性变动。 纳税应收协议 在与重组交易相关的方面，公司签订了税务应收协议，根据该协议，公司将需支付给IPO前股东联邦、州或地方税收现金节余的85%，这是公司由于IPO后实现的应税收入中，因无形资产摊销和资本化交易成本而在IPO日期存在