连板空间与主题投资的短期胜率赔率20250723

基建稳定币基建稳定币日的连板空间和市场表现，分析了不同连板高度对于主题及上海市国基建和稳定币相关概念的行情发展，特日均成交额达家，涨停加速也有所增强。资金点，成交额突产业链包括 配电、液冷、网络、计算芯片和存储芯片等，其高景气由新易盛发布的净利润中报预告证实，同时英伟达CEO访华可能带来的芯片管制放松提升了算力链的预期。在城市更新方面，中央城市工作会议提出以创新、宜居、美丽、韧性、文明、智慧的现代化人民城市为目标，强调城市内涵式发展和结构优化，建议关注室内设计、建筑建材、地下管网、电梯、城市规划和智慧城市等领域。城市更新不再局限于老旧小区改造，而是转向城市消费基础设施和智慧数字化建设，智慧城市成为值得关注的细分领域。10:26产业赛道与主题投资分析及政策动态本次汇报讨论了稳定币近期的良好表现及其对宏观经济和人民币国际化的重要战略意义，同时回顾了相关产业政策，包括科技、科创、人工智能、大功率充电设施建设和智慧城市的政策动向。特别强调了智慧城市作为新型城市化发展的重要领域，有望成为未来政府投资和建设的重点，预期相关政策和投资项目的增加将带来业绩上的反应。此外，提到了自然七人等公司在市场上的强势表现，以及XAI公司发布的group 4等科技动态。发言总结发言人1张峰汇报了产业赛道与主题投资的周度关键，重点关注了连板空间、主题投资的短期胜率和赔率，以及市场情绪指标。通过定量统计分析，回顾了2020年1月至2025年6月30日间连板空间与市场表现的关系，将连板空间分为市场高潮期、混沌轮动期、逐渐上升期和情绪冰点期，评估了各阶段的胜率和赔率。此外，张峰还总结了7月市场回顾，包括重要政策发布和企业动作，强调智慧城市、AI基建和稳定币作为关注重点，对市场趋势和政策动态进行了展望。问答回顾发言人1问：连板空间与主题投资的短期胜率和赔率有何关系？发言人1答：连板空间是反映市场短线情绪的重要指标之一，我们通过定量统计和对2020年1月至2025年6月30日的数据复盘，将连板空间划分为情绪冰点期（2-3板）、混沌轮动期（4-6板）、逐渐上升期（7-9板）和市场高潮期（10板及以上）四个阶段。根据连板数量的不同，主题投资的短期胜率和赔率也会有所变化。例如，在市场高潮期，主题投资的短期胜率和赔率都占优；而在情绪冰点期，由于市场处于相对低点，超短期胜率和赔率较低。发言人1问：在不同的连板高度阶段，主题投资的表现如何？发言人1答：当市场处于市场高潮期时，主题投资的短期胜率和赔率均较高；混沌轮动期虽然超短期表现较好，但长期表现略逊于高潮期；逐渐上升期中，虽然超短期胜率一般，但短期胜率较高；而在情绪冰点期，由于连板空间低，市场情绪较弱，胜率和赔率都表现较差。发言人1问：连板高度与小盘股相对权威超额收益的关系是什么？发言人1答：统计结果显示，连板高度越高，小盘股相对权威的超额收益也越明显。比如，在次日，4到6板的表现优于7到9板，随着观察时间拉长，7到9板的超额收益持续增加，表明连板高度越高，主题情绪越活跃，小盘股相对占优。发言人1问：最近一周（七月第二周）市场有哪些重大事件及其影响？发言人1答：上海市印发了促进高成长企业加快发展的三年行动计划，马斯克旗下的XAI发布group 4，以及上海市国资委党委召开中心组学习会讨论加密货币与稳定币发展趋势及应对策略。这些事件对后续市场产生了较大影响，尤其是AI基建和稳定币相关概念成为强势主线，带动了市场的波动上行和活跃度提升。发言人1问：AIDC领域的关注点有哪些？发言人1答：AIDC领域的关注重点包括城市更新和稳定币。AIDC受政策需求共振影响，呈现高景气状态。产业链方面，涉及配电、液冷、网络、计算芯片和存储芯片等多个环节。新易盛作为光模块龙头，在2025年上半年净利润同比增长超过300%，印证了ITC300核心环节的高景气。此外，英伟达CEO访华可能预示其芯片管制放松，进一步提升了算力链的预期和市场表现。发言人1问：当前城市更新的主要要求和发展方向是什么？发言人1答：在7月15日召开的新届中央城市工作会议中提出，当前和今后一个时期城市工作的总体要求是建设创新、宜居、美丽、韧性、文明、智慧的现代化人民城市，以推动城市高质量发展为主题，坚持城市内涵式发展为主线，并以推进城市更新为重要抓手。城市更新将从以扩容为主转变为提质为主的整体城市发展思路，更注重基础设施完善和智慧数字化建设发展，其中智慧城市是一个值得关注的方向。发言人1问：稳定币领域有哪些动态和发展前景？ 发言人1答：稳定币近期表现出色，被持续推荐为重点关注的主题之一。整个七月份其表现占优，对于宏观战略如人民币国际化和金融强国战略具有重要意义。政策层面，国资委推动国有资本向前瞻性和战略性新兴产业集中，政府投资持续向科技科创倾斜。同时，相关部门发布了促进大功率充电设施科学规划的通知，并且香港财政局局长目标年内可发出稳定币牌照。产业趋势上，自然人已收购上海新材63.62%的股份，马斯克公司旗下的XAI发布了group 4，涉及数字经济合作项目签约。智慧城市作为新型城市化发展中的变化较大领域，正逐渐受到政策和市场的更多关注，有望在未来产生具体的投资项目并影响业绩表现。