深圳大普微电子股份有限公司招股说明书(申报稿)

深圳大普微电子股份有限公司 DapuStor Corporation （深圳市龙岗区腾飞路9号创投大厦3501） 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书 （申报稿） 本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。 保荐人（主承销商） （中国（上海）自由贸易试验区商城路618号） 发行人声明 中国证监会、深圳证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 投资者的声明 一、公司上市的目的 （一）顺应国家战略和产业需求，进一步提升自主创新能力 大普微践行“为AI时代定义先进存储”的使命愿景，专注于数据中心企业级SSD，是业内领先、国内极少数具备数据中心企业级SSD“主控芯片+固件算法+模组”全栈自研能力并实现批量出货的半导体存储产品提供商。随着全球AI、云计算、大数据等新一代信息技术的快速发展，国家对于关键信息基础设施核心部件的自主可控性提出了更高的要求。在AI、云计算、大数据等数据中心应用场景，确保数据处理的安全性、可靠性和高效性变得尤为重要，满足AI发展对前沿存储创新产品的需求也日益迫切。企业级SSD是国家信息基础设施关键核心部件，中国作为全球第二大企业级SSD市场，当前主要市场份额仍被国际厂商所占据，国产化需求日益强烈。完整的国产企业级SSD自主可控产业生态既是保障供应链安全的核心要素，亦是驱动国内半导体产业发展的重要动力。国产企业级SSD的发展，能够减少对外部技术的依赖，增强国内产业的竞争力，同时也有助于提升国家信息安全水平。在此背景下，国内企业正加大研发投入，推动技术创新，实现企业级SSD核心技术的自主可控和市场份额提升。 报告期内，大普微凭借技术优势在业内领先发布了多款高竞争力的数据中心企业级SSD产品，广泛覆盖下游数据中心应用场景，品牌影响力持续提升。但国际龙头企业依托较早的长期布局，在经营规模、品牌影响力以及重要客户市占率等方面具有较强竞争优势。通过本次上市，大普微将持续加大创新项目研发投入，推动新一代数据中心企业级SSD的技术突破和经营规模的持续扩大，积极把握AI、云计算、大数据等新一代信息技术产业升级的机会，为增强国家半导体存储行业的自主创新能力贡献力量。 （二）吸纳核心人才，强化研发团队 公司所处的企业级SSD行业具有研发难度高、开发周期长、技术迭代快等特征，涵盖复杂的主控芯片和固件算法技术研发、产品测试和市场适应性等多个环节，对专业化人才团队要求极高。公司需要进一步强化具备深厚的技术背景，对芯片设计、存储技术、数据处理和系统架构有深入理解的人才团队，以 迅速响应不断变化的市场需求，及时推出符合市场发展趋势的产品，持续巩固产品的市场竞争力。 通过本次上市，大普微将进一步提升品牌影响力，完善管理体系和晋升机制，进一步吸引优秀研发人才，增强团队凝聚力，不断实现核心技术能力突破，为提升公司竞争力和市场地位提供强有力的支持，并促进公司未来持续发展以及中长期战略目标达成。 （三）提升公司治理和专业化经营水平 借由本次上市契机，大普微致力于全方位提升公司治理水准，持续优化内部控制体系，从而为公司后续的高质量发展筑牢坚实根基，搭建稳固的治理机制保障框架。一方面，公司将凭借明晰的战略规划、高效的运营管理以及创新进取精神，为公司实现良好的业务发展，以丰厚业绩回馈投资者的支持与信赖；另一方面，上市后的大普微将继续秉持强烈的产业使命感，紧密围绕国家产业战略和AI发展需要这一核心导向，依托科技创新实现企业的较快发展，力求为投资者与社会呈献具有可持续性的价值回馈，实现经济效益与社会效益的协同共进。 二、公司现代企业制度的建立健全情况 公司已按照上市公司的治理标准建立和完善了由股东会、董事会、高级管理人员组成的公司治理架构，形成了权力机构、决策机构、监督机构和管理层之间权责明确、运作规范的现代公司治理结构和内部控制环境，提高了公司的运营效率和治理水平。公司将严格遵守信息披露等相关法规，提高信息披露的有效性，确保投资者能够及时、准确地了解公司的经营成果、财务状况、重大决策等重要信息，并将重视投资者的意见和建议，积极回应市场关切，让投资者能够切实地参与到公司治理过程中，有效保障投资者权益。同时，公司高度重视全体投资者的价值回报，制定了明确的利润分配计划和长期回报规划，通过建立长期、稳定的分红政策，让全体投资者共享企业发展成果。 三、公司本次融资的必要性及募集资金使用规划 公司拟使用本次募集资金投入下一代主控芯片及企业级SSD研发及产业化项目、企业级SSD模组量产测试基地项目以及补充流动资金，围绕公司主营业 务展开，符合国家有关产业政策和公司发展战略。 本次募集资金到位及募投项目的顺利实施，有利于持续提高公司技术研发水平、实现新产品的迭代研发及产业化，进一步提升主营产品品质把控能力和公司的整体技术创新，提高在国内外的市场地位。同时，本次融资系公司综合考虑了股东回报和价值创造能力、自身经营状况、市场发展战略等因素后，合理确定的融资计划，公司募投项目具有必要性，融资规模具有合理性。 四、公司持续经营能力及未来发展规划 大普微以推动中国“可计算存储”与“智能存储”产业发展为己任，秉承“为AI时代定义先进存储”的使命愿景，持续推出具有行业竞争力的先进数据中心企业级SSD产品。2024年，公司主营业务收入为96,077.23万元，公司近三年主营业务收入复合增长率为57.66%，业务规模不断扩大，持续经营能力不断增强。 未来，公司将致力于成为具备平台化、国际化、创新化的存储产品及方案提供商。在平台化方面，公司将聚焦数据中心领域存储以及网络市场，丰富产品矩阵，打造数据中心服务器国产化核心部件平台企业；在国际化方面，公司将持续加强海外团队建设，拓展全球市场影响力，携手不同国家和地区的战略伙伴构建协作体系，实现全球市场与技术领域的双重突破；在创新化方面，公司将坚持以技术创新为驱动，在推动新一代主控芯片和企业级SSD产品研发的基础上，向客户持续输出先进的企业级存储产品及方案，支撑国内AI产业链的强链补链，切实提高存储领域国产化水平和高质量发展。 年月日 发行概况 目录 发行人声明...................................................................................................................1投资者的声明...............................................................................................................2发行概况.......................................................................................................................5目录................................................................................................................................6 一、基本术语......................................................................................................11二、专业术语......................................................................................................15 第二节概览...............................................................................................................19 一、重大事项提示..............................................................................................19二、发行人及本次发行的中介机构基本情况..................................................21三、本次发行概况..............................................................................................22四、发行人的主营业务经营情况......................................................................23五、发行人板块定位情况..................................................................................27六、发行人报告期主要财务数据及财务指标..................................................29七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况..................................30八、发行人选择的具体上市标准......................................................................30九、公司治理特殊安排......................................................................................30十、募集资金运用与未来发展规划..................................................................31十一、其他对发行人有重大影响的事项..........................................................33 第三节风险因素.......................................................................................................34 一、与发行人相关的风险..................................................................................34二、与行业相关的风险......................................................................................39三、其他风险......................................................................................................40