【金融期权日报0610】金融期权成交量474万张，中证500ETF期权上升0.07%

日度数据跟踪（2025年6月9日）

一、行情速览

1. 成交持仓量

   • 金融期权市场成交相对活跃，上证50ETF期权成交量80万张，持仓量138万张；创业板ETF期权成交量106万张，持仓量131万张；中证1000股指期权成交量18万张，持仓量28万张。
   • 成交量PCR显示，多数品种PCR比值显著低于1，表明期权市场认购期权热度大于认沽期权。

2. 波动率

   • 上交所中证500ETF期权VIX指数上升0.07%；深交所创业板ETF期权VIX指数下降0.26%；中金所沪深300股指期权VIX指数上升0.13%。
   • IV涨跌幅与标的涨跌幅呈正相关关系。

二、品种研究

1. 上交所上证50ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平，表明市场波动性较大。
   • 成交量和持仓量PCR均低于1，显示认购期权偏好。

2. 上交所沪深300ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量和持仓量PCR均低于1，显示认购期权偏好。

3. 上交所中证500ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量PCR低于1，持仓量PCR高于1，显示认购期权偏好更为显著。

4. 上交所科创50ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量和持仓量PCR均低于1，显示认购期权偏好。

5. 上交所科创版50ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量和持仓量PCR均低于1，显示认购期权偏好。

6. 深交所沪深300ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量和持仓量PCR均高于1，显示认沽期权偏好。

7. 深交所中证500ETF期权

   • 波动率微笑曲线和期限结构显示波动率呈右偏状态。
   • VIX指数和SKEW指数均处于较高水平。
   • 成交量和持仓量PCR均高于1，显示认沽期权偏好更为显著。

风险提示

本报告内容仅作数据浏览使用，不构成任何投资建议。