资讯早间报

制作日期：2025/06/06 面，淀粉、白糖小幅下跌。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。重要资讯【宏观资讯】1.据财新，5月财新中国通用服务业经营活动指数（服务业PMI）录得51.1，较4月上升0.4个百分点，显示服务业经营扩张速度加快。2. 2025年6月6日，中国人民银行将以固定数量、利率招标、多重价位中标方式开展10000亿元买断式逆回购操作，期限为3个月（91天）。3.商务部回应美上调钢铝关税，中方已多次强调242关税是典型的单边主义和保护主义行径，早已被世贸组织争端解决机制裁定违反世贸规则，此次美方再一次提高钢铝及其衍生制品关税，不仅损人害己，无助于维护产业安全，还将严重扰乱全球产业链供应链稳定，美方做法已遭到多个国家反对。4.央行在官网开设中央银行各项工具操作情况栏目，并更新了2025年5月中央银行各项工具流动性投放情况。该栏目公布了三大类九种工具的月度投放和回笼情况。根据该栏目公布数据，2025年5月准备金净投放10000亿元，常备借贷便利（SLF）净投放5亿元，中期借贷便利（MLF）净投放3750亿元，中央5.近期，波罗的海干散货指数（BDI）连续反弹，创近两个月新高。船运业内人士表示，近期，BDI连续上涨主要受到海岬型船运价指数的强劲表现推动。展望后市，业内专家表示，随着中国经济持续复苏，大宗商品进口需求有望进一步释放，或带动BDI维持企稳回升态势。6.6月5日，国家副主席韩正在北京会见中美高级别二轨对话美方代表团。韩正表示，中美关系是当今世界最重要的双边关系之一。当前，中美关系处于关键历史节点。中美相互尊重、和平共处、合作共赢，不仅有利于两国，也有利于世界和平与发展。希望中美高级别二轨对话能不断汇聚两国有识之士的真知 国库现金管理净投放2400亿元。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。灼见，增进美国各界对中国的了解和理解，共同推动中美关系稳定、健康、可持续发展。7.中美元首6月5日通电话，习近平指出，根据美方提议，两国经贸牵头人在日内瓦举行会谈，迈出了通过对话协商解决经贸问题的重要一步。日内瓦会谈之后，中方严肃认真执行了协议。美方应实事求是看待取得的进展，撤销对中国实施的消极举措。双方要用好已经建立的经贸磋商机制，秉持平等态度，尊重各自关切，争取双赢结果。对此，中方是有诚意的，同时也是有原则的。8.美国上周首次申请失业救济的人数意外增加，达到自去年10月以来的最高水平，这进一步表明就业市场正在降温。美国至5月31日当周初请失业金人数增加0.8万人至24.7万人，高于市场预期的23.5万。【能化期货】1.据隆众资讯，截止到2025年6月5日，国内纯碱厂家总库存162.70万吨，较上周四增加0.27万吨，涨幅0.17%。其中轻质纯碱79万吨，环比减少2.83万吨，重质纯碱83.7万吨，环比增加3.10万吨。2.截止到6月5日，全国浮法玻璃样本企业总库存6975.4万重箱，创去年10月份以来新高，环比增加209.2万重箱或3.09%，较去年同期高出超两成，折库存天数31.3天，较上期增加0.9天。3.新加坡企业发展局（ESG）数据显示，截至6月4日当周，新加坡燃料油库存上涨24.3万桶，达到6周高点2258.1万桶。新加坡中馏分油库存下降68.6万桶，至924万桶的4周低点。新加坡轻馏分油库存上涨8.1万桶，达到两周高点1310.2万桶。4.据SMM了解，当前光伏玻璃上下游企业协商6月新单议价中，截至当前，市场主流2.0mm镀膜玻璃报价12.5元/平方米，但当前仍未触及组件企业采买线，预计后续价格将逼近12元/平方米。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。5. EIA天然气报告：截至5月30日当周，美国天然气库存总量为25980亿立方英尺，较此前一周增加1220亿立方英尺，为2022年10月7日当周以来最大增幅。【金属期货】1.据Mysteel调研了解，西北某大型铝厂最新招标价格为3375元/吨（到厂价），折合山西地区出厂价为3200元/吨左右。2.截至本周四（6月5日），SMM七地锌锭库存总量为7.93万吨，较5月29日增加0.43万吨，较6月3日增加0.19万吨，国内库存录增。周内上海及天津地区到货有所增加，然当前已逐步进入季节性消费淡季，下游企业采购需求减淡，两地库存均有所增加。3.智利海关公布的数据显示，智利5月铜出口量为181234吨，当月对中国出口铜32721吨。智利5月铜矿石和精矿出口量为1485670吨，当月对中国出口铜矿石和精矿978141吨。4.美国银行预计，到今年年底或2026年初，白银的价格将达到40美元。该行全球大宗商品和衍生品研究主管弗朗西斯科·布兰奇说，“银一半是贵金属，一半是工业用途。白银贵金属方面的性质一直在推动其走高，工业方面一直处于次要地位，但这种情况最终会改变。”【黑色系期货】1.据SMM调研，242家钢厂高炉开工率88.26%，环比下降0.09个百分比。高炉产能利用率为89.56%，环比下降0.18个百分比。样本钢厂日均铁水产量为241.63万吨，环比下降0.5万吨。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。2.据Mysteel，本周523家炼焦煤矿山样本核定产能利用率环比减0.8%至84.7%，创逾两个月低位，原煤及精煤日均产量环比均续降近2吨。下游采购原料焦煤较为谨慎，原煤库存增加29.7万吨至670.8万吨，精煤库存增幅放缓，环比增7.7万吨至480.7万吨。3.邢台地区部分钢厂对湿熄焦炭下调70元/吨、干熄焦炭下调75元/吨，2025年6月6日零点执行。4.截至6月5日当周，螺纹钢产量、厂库连续第二周减少，社库连续第十三周减少，表需由增转降。螺纹产量218.46万吨，较上周减少7.05万吨，降幅3.13%；螺纹表需229.03万吨，较上周减少19.65万吨，降幅7.90%。5.据Mysteel，全国30家独立焦化厂平均吨焦盈利-19元/吨；其中，山西准一级焦平均盈利5元/吨，山东准一级焦平均盈利35元/吨，内蒙二级焦平均盈利-49元/吨，河北准一级焦平均盈利48元/吨。6.中钢协数据显示，2025年5月下旬，重点统计钢铁企业共生产粗钢2300万吨，平均日产209.1万吨，日产环比下降4.9%；钢材2394万吨，平均日产217.7万吨，日产环比增长2.5%。据此估算，本旬全国日产粗钢265万吨、环比下降4.9%，日产钢材409万吨、环比下降1.6%。【农产品期货】1.一大宗商品研究机构称，2025/2026年度美国大豆产量预估为1.17亿吨（预估区间1.08-1.22亿吨），较上次预估持平，因种植季早期天气条件温和，种植进度稳健，但夏季的长期天气前景仍然相当黯淡。2.产区套袋农忙阶段，库内包装工人略显紧张，包装发货减少。据Mysteel农产品数据显示，截至2025年6月4日，全国主产区苹果冷库库存量为138.20万吨，环比上周减少13.77万吨，去库速度明显趋缓，与往年同期库存差距缩小。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。3.据马来西亚棕榈油协会（MPOA）发布的数据，马来西亚5月1-31日棕榈油产量预估增加3.07%，其中马来半岛增加4.05%，沙巴增加2.1%，沙捞越增加1.27%，马来东部增加1.9%。4.据中国糖业协会，截至2025年5月底，2024/25年制糖期食糖生产已全部结束。本制糖期全国共生产食糖1116.21万吨，同比增加119.89万吨，增幅12.03%。全国累计销售食糖811.38万吨，同比增加152.1万吨，增幅23.07%；累计销糖率72.69%，同比加快6.52个百分点。5.USDA最新干旱报告显示，截至6月3日当周，约16%的美国大豆种植区域受到干旱影响，而此前一周为17%，去年同期为1%。约21%的美国玉米种植区域受到干旱影响，而此前一周为23%，去年同期为2%。6.巴西全国谷物出口商协会（Anec）基于船运计划数据预测，6月1日至7日期间，巴西大豆出口量为490.16万吨，上周为301.55万吨；豆粕出口量为31.12万吨，上周为63.26万吨；玉米出口量为5.8万吨，上周为6.84万吨。7.USDA数据显示，截至5月29日当周，美国2025/2026年度大豆出口净销售为19.4万吨，前一周为14.6万吨；出口装船30.9万吨，前一周为20.9万吨。8.布宜诺斯艾利斯交易所在一份周报中表示：“尽管收割延迟，但我们仍然看到单产高于最初预期，特别是在南部农业区和布宜诺斯艾利斯省西部。”该交易所称，目前本年度大豆已收割完成约88.7%。该交易所预计阿根廷2024/25年度将收获约5000万吨大豆和4900万吨玉米。9.据巴西商贸部，2025年5月第5周，共计21个工作日，累计装出大豆1409.97万吨，去年5月为1343.67万吨。日均装运量为67.14万吨/日，较去年5月的63.98万吨/日增加4.93%。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。10.据美国商品期货交易委员会（CFTC）最新数据，截至5月30日，美棉ON-call未点价卖出订单51536手，环比增加1657手；未点价买入订单96452手，环比增加4064手。金融市场➢金融1、证监会首席律师程合红在2025天津五大道金融论坛上表示，证监会将深化资本市场科技金融体制机制改革，充分发挥多层次资本市场功能作用，不断推动科技创新和产业创新深度融合，切实加强对投资者特别是中小投资者合法权益的保护，更大力度支持服务科技创新和新质生产力发展。2、A股三大指数午后涨势扩大，创业板指领涨。AI等TMT题材普遍反弹，稳定币概念与金融科技板块出现共振发力，新消费板块则陷入调整。截至收盘，上证指数涨0.23%报3384.1点，深证成指涨0.58%，创业板指涨1.17%。市场全天成交1.32万亿元，上日成交1.18万亿元。3、香港恒生指数收涨1.07%报23906.97点，恒生科技指数涨1.93%，恒生中国企业指数涨1.26%。科技股、香港本地地产股涨幅居前，医药、港口海运、新消费概念股回调。市场全天成交2220亿港元，南向资金净买入7.41亿港元，美团获净买入10.75亿港元，小米集团遭净卖出16.12亿港元。4、截至5月末，深交所科创债累计发行374只，规模2552亿元，市场活力涌现。其中，5月新政以来，科创债发行进一步加速，5月7日至5月末，共发行规模达90亿，其中6家证券公司发行57亿元。5、中证指数有限公司将于6月6日正式发布中证海通资管科技主题债券指数和中证海通资管绿色主题债券指数，为市场提供多样化业绩基准与投资标的。 投资有风险，入市需谨慎。本公司具备期货交易咨询业务资格，请务必阅读最后一页免责声明。6、港交所发文称，香港证券市场市价总值于5月底为40.9万亿港元，环比上升5%，同比上升24%。今年首五个月的平均每日成交金额为2423亿港元，同比上升120%；有29家新上市公司，同比上升38%。7、据证券时报，随着股市回暖，今年以来私募证券产品发行大幅回升，行业迎来一轮产品备案热潮。今年前5个月私募行业累计备案私募证券产品达4361只，同比增长45.03%。不少机构认为，经历美国滥施关税带来的冲击之后，国内社会信心逐步累积，等待量变到质变，中长期资金的大量进场有望推动A股走出结构性牛市。8、新汽车央企即将成立！“兵装系”上市公司长安汽车等公告表示，中国兵器装备集团有限公司收到国务院国资委通知，经国务院批准，对兵器装备集团实施分立，其汽车业务分立为一家独立中央企业。与此同时，“东风系”上市公司东风股份等公告称，东风汽车集团有限公司暂不涉及相关资产和业务重组。这意味着此前业界盛传的“东风系”与“长安系”重整并未落地。9、富途证券、老虎证券均不支持境内新增投资者开户。