National Bankshares Inc 2025年季度报告

FORM 10-Q ☒ 依据第13条或第15条提交的季度报告(d)《1934年证券交易法》截至2025年3月31日的季度☐ 根据 13 节或 15 节提交的过渡报告(d)《1934年证券交易法》对于从 ________ 到 ________ 的过渡期 NATIONAL BANKSHARES, INC.Commission File Number: 0-15204 (Exact name of registrant as specified in its charter) (540) 951-6300101 霍伯德街Blacksburg, Virginia 24062-9002：(主要负责人办公室地址) (邮政编码)：(注册人的电话号码，包括地区代码）(Not applicable)（如自上次报告以来变更，则为原名称、原地址和原财政年度）根据《法案》第12(b)条规定注册的证券：弗吉尼亚54-1375874（公司注册地或其他组织机构所在地）(I.R.S. 雇主识别号) 每个课程的标题交易符号(在每个注册交易所的名称)普通股，面值每股1.25美元NKSH纳斯达克资本市场 ：用对勾标记表明注册人（1）是否在 preceding 12 months（或注册人被要求提交此类报告的较短期间内）已提交所有根据 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15(d) 条需提交的报告，以及（2）在过去 90 天内已受此类提交要求约束。☒ 是 ☐ 否 根据规则405（§232.405本章）规定，注册人是否在前12个月内（或注册人提交此类文件的较短期限内）已通过电子方式提交了所有必需的交互数据文件。☒是 ☐否 通过对号标明登记人是否为加速申报人、加速申报公司、非加速申报公司、小型报告公司或成长型新兴公司。参见《交易所交易法案》第12b–2条中对“加速申报人”、“加速申报公司”、“小型报告公司”和“成长型新兴公司”的定义。 大型加速申报人 加速申报人 非加速申报人小型报告公司 新兴增长公司 ☐☐filer ☒☒☐ 如果一个新兴成长公司，请勾选说明注册人已选择不使用根据交易所法案第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计标准所规定的延长过渡期。 ☐ 标明发行人各类别普通股截至最近实际可行日期的流通股数量。 截至2025年5月14日的普通股流通股数量为6,363,371 目录 NATIONAL BANKSHARES, INC. Form 10-Q Index 第一部分 – 财务信息页项目财务报表3 第二部分 - 其他信息 项目风险因素371A 项目未注册证券销售及募集资金用途372 项高级证券的违约373 项矿山安全披露374 条目其他信息385项目展示386 目录 第一项。财务报表National Bankshares, Inc. 合并资产负债表：(未经审计) 3月31日，12月（除股份和每股数据外，以千为单位）2025 31, 2024资产银行现金及应收款项$ 14,892$ 13,564 带息存款107,385 94,254联邦基金出售258299总现金及现金等价物122,535108,117 证券可供出售，公允价值596,253 601,898 限制性股票，按成本计算1,8481,848待售抵押贷款938619贷款：房地产建设贷款42,94250,798消费者房地产贷款311,549307,855 商业房地产贷款497,072 478,078 商业非房地产贷款53,156 51,844公共部门和国际开发协会贷款56,98157,171消费者非房地产贷款42,20542,867总贷款1,003,905988,613 国家银行控股公司合并财务报表2025年3月31日（未经审计）的注释 $ 以千美元为单位，每股数据除外 注释1：一般和重大会计政策摘要 National Bankshares, Inc.（“NBI”）及其全资子公司Blackburn国民银行（“银行”或“NBB”）和国民银行股分服务公司（“NBFS”）（统称为“公司”），的合并财务报表遵循美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）以及银行业内的普遍惯例。公司所有内部往来账户及公司与子公司之间的交易已予以抵销。随附的阶段性 合并财务报表未经审计；然而，根据公司管理层意见，所有对合并财务报表的公允列报至关重要的必要调整，包括正常经常性调整，均已包括在内。 应用美国公认会计原则（GAAP）和银行业实践要求管理层进行估计、假设和判断，这些估计、假设和判断会影响财务报表及附注中报告的金额。这些估计、假设和判断基于财务报表日可获得的信息；因此，随着这些信息的变化，财务报表可能反映不同的估计、假设和判断。某些政策本质上更广泛地依赖于估计、假设和判断的使用，因此可能产生与最初报告结果有重大差异的可能性。在短期内尤其容易发生重大变化的重大估计，特别是与贷款信用损失准备金和收购会计的确定相关。 截至2025年3月31日止三个月的经营业绩不一定能反映全年或任何其他期间的经营业绩。本10-Q表格中包含的期间合并财务报表和财务信息应与公司截至2024年12月31日年度报告10-K表格（“2024年10-K表格”）中包含的合并财务报表附注一并阅读。公司在编制未经审计的合并财务报表时遵循的会计政策的重要内容已在公司2024年10-K表格第1号附注中披露。截至2024年12月31日，本季度报告中包含的所有金额和披露均来源于公司的经审计合并财务报表。前期财务报表中的某些项目已重新分类，以符合当前列报要求。这些重新分类对往年净收入或股东权益没有影响。公司将其根据1934年《证券交易法》需要提交的所有报告发布在其网站www.nationalbankshares.com上。 风险与不确定性 该公司密切关注可能影响其业务的各类风险，包括高通胀，以及美国为降低通胀而采取的货币政策措施。通胀及美国为降低通胀而采取的货币政策措施可能影响该公司客户对银行服务的需求，以及其获得贷款和/或偿还贷款的能力。这些风险可能对公司的业务、财务状况、经营成果、现金流、信用风险、资产估值和资本地位产生不利影响。 近期会计准则公告 ASU 2023-092023年12月，财务会计准则委员会（\"FASB\"）发布了会计准则更新（“ASU”）2023-09，《所得税（ 主题740）：所得税披露的改进》。该ASU中的修订要求企业披露税率调整中的特定类别，并为满足定量门槛的调整项目提供额外信息——该门槛高于将税前利润乘以企业适用法定税率后计算出的金额的百分之五，按年度计算。此外，该ASU中的修订要求企业披露按联邦、州和外国税项分组的已缴纳所得税金额（扣除收到的退款），以及按等于或高于已缴纳所得税总额（扣除收到的退款）百分之五的个人司法管辖区分组的已缴纳所得税金额。最后，该ASU要求企业披露在所得税费用（或收益）之前的持续经营收入（或损失），按国内和国外分列，以及按联邦、州和外国分列的持续经营所得税费用（或收益）。此ASU适用于2024年12月15日之后开始的年度期间。允许提前采用。修订应采用前瞻性方法；但是，允许采用追溯性方法。该公司预计ASU 2023-09的采用不会对其合并财务报表产生重大影响。 ASU 2024-03 2024年11月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）2024-03，《利润表——全面收益报告——费用分解披露（专题220-40）：利润表费用的分解》。ASU 2024-03要求上市公司在财务报表附注中披露特定成本和费用在每一中期和年度报告期间的具体信息。这包括与员工薪酬、折旧和无形资产相关的金额。 目录 摊销。此外，上市公司需要就未单独按金额细分的相关费用项目中的剩余金额提供定性描述。ASU 2024-03 对公共商业实体自 2026 年 12 月 15 日之后开始的年度报告期以及自 2027 年 12 月 15 日之后开始的期间报告期生效。ASU 2024-03 的实施可采用前瞻性或追溯性应用方式。该公司预计 ASU 2024-03 的采用不会对其合并财务报表产生重大影响。 Note 2: 企业合并 2024年6月1日（“收购日期”），公司根据2024年1月23日由公司、银行和Frontier Community Bank（“FCB”）签署的最终合并协议，完成了对位于弗吉尼亚州韦恩斯博罗的弗吉尼亚州特许商业银行FCB的收购。合并完成后，FCB与银行合并。FCB的每一股普通股将被转换为14.48美元的现金或公司0.4250股普通股，FCB股东有权选择收到的合并对价，具体取决于FCB合并协议中规定的分配和比例程序。公司发行了464,855股普通股，并向前FCB股东支付了2,050美元的现金对价。作为交易的結果，银行将其业务扩展到弗吉尼亚州的韦恩斯博罗、斯坦顿和林奇堡市场。FCB的收购按照收购方法进行会计处理，作为业务合并处理。 收购的资产、承担的负债以及支付的价款均在收购日按估计公允价值入账。购买价格超过净资产公允价值的部分记入暂记商誉，代表无法用其他方式量化的交易收益，包括预期的管理和运营协同效应以及不符合单独确认资格的无形资产。公司不期望任何部分的商誉能够抵扣。请参阅公司2024年10-K文件，注释22：业务合并，以获取关于FCB收购的更多信息。下表列出了购买价格以及可识别资产和 目录 （1）该公司发行了464,855股普通股，每股价值30.76美元，该价格为该公司普通股于2024年5月31日收盘的价格，即收购完成前最后一个交易日收盘价。（2）现金对价用于股东投票、碎股以及结清未归属股权 ：期权。合并协议规定，最多有10%的对价将以现金支付，即每FCB普通股14.48美元，由股东选择。股东选择和零碎股的支付总额为1,769美元。未到期和已获授的期权以14.48美元与行权价之间的差额进行结算，总额为281美元。 (3)该公司将商誉的计量持续到2024年12月31日，以反映在公司的最终复核程序期间发生的所取得资产公允价值的调整和所承担负债公允价值的调整。该公司在收购日期至2024年12月31日期间对商誉记录了一项小额计量期间调整。如需更多信息，请参阅该公司2024年10-K表格，注释17：商誉及其他无形资产。 注意3：贷款与信用损失准备金 贷款 贷款包括收购贷款和发放贷款。收购贷款按其未偿本金余额列示，减去截至2025年3月31日的7,312美元和截至2024年12月31日的7,564美元的剩余购买折价。截至2025年3月31日和2024年12月31日的发放贷款按摊销成本列示，减去递延费用和成本。下表列示了截至所示日期的贷款组合构成，不包括拟出售的抵押贷款。 目录 逾期贷款和非应计贷款 下列表格展示了截至指定日期的按贷款组合分类的逾期贷款老化情况。 目录 贷款信用损失准备金（“ACCL”） 以下表格展示了所指示时期内ACL的各投资组合部分的活跃情况： (1) 对收购的PCD贷款进行调整。 下列表格展示了截至指定日期，按投资组合细分对单体评估贷款和集合评估贷款的ACL信息。 以下表格展示了截至指定日期，按投资组合细分对单个评估贷款和集体评估贷款提供的信息。 依担保品依赖的贷款 当预期通过抵押品的运营或出售实现大部分还款，且借款人面临财务困难时，贷款为抵押品依赖型。抵押品依赖型贷款进行单独评估。公司基于抵押品的公允价值衡量抵押品依赖型贷款的预期信用损失（ACLL）。抵押品公允价值会考虑清算成本/折价进行调整。若抵押品公允价值低于贷款摊销成本，则差额计入ACCL。若抵押品公允价值高于摊销成本，则无需计提ACCL。截至2025年3月31日，公司三笔单独评估的贷款为抵押品依赖型。截至 2024年12月31日，公司有三笔单独评估的贷款属于抵押依赖型贷款。截至2025年3月31日和2024年12月31日，所有抵押依赖型贷款均由不动产提供担保。下表提供了截至指定日期的抵押依赖型贷款详细信息： 信贷质量