2024年全球保险业投资展望

Mercer and Oliver Wyman 2024 全球保险投资调查报告显示，市场波动是保险公司面临的主要投资挑战，61% 的公司将其列为首要担忧。同时，优化核心固定收益投资组合被视为未来一年最重要的投资机会，60% 的公司选择此项。调查还发现，51% 的公司计划将投资组合从传统资产类别中分散化，而 40% 的公司则将现金管理作为重点。

在私募市场方面，近四分之三 (73%) 的保险公司目前投资于私募市场或计划在未来 12 个月内这样做。其中，39% 的公司计划增加私募市场配置。主要挑战包括无法承受增加的流动性风险、缺乏评估投资机会的资源以及投资工具的复杂性。已投资于私募市场的公司面临的主要障碍是成本和复杂性。

运营挑战方面，61% 的公司认为不断变化的监管要求和对监管变化的适应是今年最大的运营挑战。其他主要挑战包括及时获取相关资产数据 (45%) 以及持续管理资产级数据 (39%)。

在可持续投资方面，虽然超过三分之二 (68%) 的保险公司将其纳入投资决策，但这一比例较去年的 83%有所下降。英国、欧洲和亚洲的保险公司比美国和加拿大同行更倾向于考虑可持续投资因素。在已经进行可持续投资的保险公司中，70% 计划在未来 12 个月内增加可持续投资配置。然而，只有 37% 的公司设定了净零目标，其中寿险公司领先于非寿险公司。

调查结论指出，保险公司需要建立稳健、灵活的投资组合，以支持其核心业务并应对不断变化的市场风险和机遇。市场波动、通货膨胀和利率的不确定性仍然是保险公司关注的焦点，促使他们重新评估其投资框架，并寻找将闲置资金投入使用的方法。