Bristow Group Inc 2025年季度报告

布里斯特owe集团股份有限公司 无 ernam e, form eraddressandform erfiscal year, if changedsincelastreport（上期报告以来的，上一地址表，以及上一财政年度，如已更改） 请用勾选标记指出注册人是否符合以下条件：(1) 在过去12个月（或注册人被要求提交此类报告的较短期间）内，已提交所有根据1934年证券交易法案第13条或第15(d)条要求提交的报告，以及(2) 过去90天内，注册人一直需要遵守此类提交要求。是 ☑ 否 ☐ 请在括号内用勾号标注注册人是否为大加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小规模报告公司或新兴增长公司。参见《交易所规则》第12b-2条中“大加速报告公司”、“加速报告公司”、“小规模报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 如果您是一家成长中的公司，请通过勾选表明注册人是否选择了不使用根据《交易所法案》第13(a)条提供的新修订财务会计标准的延期过渡期。☐表明注册人是否为空壳公司（根据《交易所法案》第12b-2条的定义）。是 ☐ 否 ☑ 请通过勾选标记表明，登记人是否在根据法院确认的计划分发证券后，按照《1934年证券交易法》第12条、第13条或第15(d)条的要求提交了所有必要的文件和报告。是 ☑ 否 ☐ 总计普通股股份数（单位：千），每股面值0.01美元，截至2025年5月2日尚未发行28,775。登记人没有其他类别的普通流通股。 第一部分：财务信息 项目1. 财务报表Bristow Group Inc. 及其子公司缩并合并损益表（未经审计，单位：千，除非是每股金额） (未审计，单位：千）Bristow Group Inc. 及其子公司浓缩的合并综合收益（亏损）表 缩并合并股东权益变动表 (未审计，单位：千） （未审计）Bristow Group Inc. 及其子公司笔记：缩略合并财务报表 注1. 展示基础、合并及重要会计政策 展示基础 压缩合并财务报表包括Bristow Group Inc.及其合并实体的账目。除非上下文另有说明，否则“公司”、“Bristow”、“我们”、“我们”和“我们的”等词均指Bristow Group Inc.及其合并实体。 公司根据美国公认会计原则（“GAAP”）及美国证券交易委员会（“SEC”）关于季度10-Q表和S-X规则的规定，编制了截至2025年3月31日和2024年的三个月压缩合并财务信息。根据美国GAAP编制的财务报表中通常包括的信息和脚注披露，已在此季度10-Q报告中的压缩合并财务报表中进行了精简或省略。本季度10-Q报告中的压缩合并财务报表应与公司截至2024年12月31日年度报告中的财务报表和相关注释一起阅读。 会计重要政策摘要 合并基础 合并财务报表包括Bristow Group Inc.及其全资和控股子公司以及符合公司为最大受益人的可变利益实体的标准的实体。在合并过程中，所有重要的公司间账户和交易均予以抵消。 会计估算 这些缩编合并财务报表及其附注的编制需要公司进行估计和假设；然而，它们包括所有正常重复性调整，管理层认为这些调整对于公正展示缩编合并经营业绩和综合收益（亏损）、缩编合并资产负债表、缩编合并股东权益变动表和缩编合并现金流量表是必要的。所呈现的临时期间经营结果并不一定是整个年度预期结果的指标。 重新分类 某些以前期间在合并财务报表中报告的金额已重新分类，以符合本期报告的格式。 Recent Accounting Pronouncements 公司考虑了由财务会计准则委员会（“FASB”）发布的所有会计准则更新（“ASUs”）的适用性和影响。本10-Q季度报告中所未列出的ASUs已进行评估，并确定为不适用于或对公司的合并财务状况或经营业绩无重大影响。 在2024年11月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）2024-03《利润表——全面收益的列报——费用分项披露》（子议题220-40），要求公开商业实体在利润表表面对特定费用的分项披露，需按表格形式列出包括库存购买、员工薪酬、折旧和无形资产摊销在内的各项相关费用。表格披露还应包括其他适用的费用。此会计准则更新适用于从2026年12月15日后开始的年度报告期和从2027年12月15日后开始的年度报告期内的中期报告期（如2025年1月发布的FASB更新中ASU 2025-01所修订）。公司正在评估采用此会计准则更新对其合并财务报表潜在影响的评估。 注意2. 收入 收入 识别 公司的客户主要是大型综合、国家和独立的海上能源公司以及政府机构。公司在满足向客户提供航空服务以换取对价时，通常确认收入。公司按业务部门分拆其收入。 各业务板块收入各部分在表下所反映期间所获得收入如下（单位：千元）： 包括截至2024年3月31日三个月约160万美元的收入，这些收入与之前归类在其他服务中的非洲固定翼收入相关。 递延收入主要来源于固定翼服务，客户在获得公司服务之前支付机票费用，以及来自直升机服务客户的预付款。公司当前的递延收入记录在流动负债下，而公司的长期递延收入记录在其他负债和递延信用项下，在简并合并资产负债表上。 在截至2025年3月31日和2024年的三个月内，已确认之前递延的收入分别为570万美元和730万美元。截至2025年3月31日，公司预计将在2026年确认约310万美元的长期递延收入，2027年确认440万美元，2028年确认90万美元，2029年确认30万美元，此后每年确认130万美元。 注意3. 关联方交易 该公司拥有加拿大航空服务提供商Cougar Helicopters Inc.（“Cougar”）25%的投票权和40%的经济利益。Cougar剩余的75%投票权和60%经济利益由VIH Aviation Group Ltd.（“VIH”）拥有。鉴于对Cougar的共同所有权，该公司将VIH视为关联方。 公司及VIH租赁某些飞机和设施，并时不时互相购买库存。下表反映的期间内，与关联方相关的收入和支付如下（单位：千）： 相关方收入 支付给关联方 注意事项4. 债务 截至2025年3月31日和2024年12月31日的债务构成如下（单位：千）： 6.875% 高级债券— 2021年2月，公司发行了总额为4亿美元、票面利率为6.875%的高级优先担保债券，到期日为2028年3月（以下简称“6.875%高级债券”），并获得了3.95亿美元的净收入。6.875%高级债券由多家子公司全额无条件担保支付。6.875%高级债券的利息每半年支付一次，于3月1日计息逾期。st 每年。6.875%高级债券可在任何时候赎回，并在必要时赎回，前提是提前通知并按照《6.875%高级债券协议》中规定的赎回价格进行，包括至赎回日期为止的任何应计未付利息。《6.875%高级债券协议》包含一些契约条款，限制了公司在其他事项上的能力，包括但不限于：增加债务、派发股息或进行其他分配、回购或赎回公司资本股票、提前偿还、赎回或回购某些债务、发放贷款和投资、出售资产、设定抵押、与关联方进行交易、签订限制其子公司派发股息能力的协议，以及合并、兼并或出售其全部或大部分资产。此外，在发生特定控制权变更触发事件后，公司必须以总本金金额的101%的出价回购每份债券持有人的债券，包括应计未付利息。 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司与6.875%高级票据相关的未摊销递延融资费用分别为400万美元和440万美元。 UKSAR 债务——在截至2025年3月31日和2024年的三个月内，公司分别支付了480万美元和330万美元的principal payments，这与公司两项为期十三年的设备融资有关，融资总额高达1.45亿英镑，由国民威斯敏斯特银行股份有限公司（“UKSAR Debt”）担任安排人、代理人和担保受托人。截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司分别与UKSAR Debt相关的未摊销递延融资费用为900万美元和910万美元。 IRCG 债务在2025年3月31日结束的三个月内，公司根据此设施借入约580万美元（560万欧元）。截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司分别有290万美元和280万美元的未摊销递延融资费用，与国家威斯敏斯特银行股份有限公司提供的最高达1亿欧元的长期设备融资相关（原贷款人为国家威斯敏斯特银行股份有限公司，英国出口融资担保80%的贷款额度，“IRCG债务”）。 ABL设施公司资产支持循环信贷设施（以下简称“ABL设施”）规定，通过ABL设施借得的款项（i）由借款子公司的应收账款以及该等应收账款的付款存入的存款账户提供担保，以及（ii）由公司作为母公司担保人以及Bristow Norway AS、Bristow Helicopters Limited（以下简称“BHL”）、Bristow U.S. LLC和Era Helicopters, LLC各自无条件全额担保支付。截至2025年3月31日，ABL设施提供了总额为8500万美元的承诺，并且可以增加总承诺金额，最高可达总额1200万美元，具体取决于其中的条款和条件。 截至2025年3月31日，按照ABL设施，尚未有未偿还的贷款，且公司在2025年3月31日结束的前三个月内也没有进行任何提取。截至2025年3月31日，按照ABL设施发行的信用证总面额为880万美元。 备注5.公允价值披露 权威的公允价值计量指南提供了一个衡量公允价值的框架，并建立了一个公允价值层次结构，该结构优先考虑用于衡量公允价值的输入，将最高优先级赋予活跃市场中对相同资产或负债的未调整报价（一级输入），将最低优先级赋予不可观察的输入（三级输入）。由于这些项目的短期性质，公司的现金及现金等价物、应收账款和应付账款的公允价值与其账面价值大致相等。 公司的债务以公允价值计量，采用第二层次输入，基于对类似安排的当前估计利率，并使用现金流折现分析。在制定某些公允价值估计时需要相当大的判断力，因此，此处呈现的估计并不必然表明公司在当前市场交易中可能实现的金额。 (3) 截至2025年3月31日和2024年12月31日，与IRCG债务相关的未摊销递延融资费用的账面价值分别为290万美元和280万美元。 第6注：衍生金融工具 不时，公司可能会使用衍生品部分对冲其对未来预期现金流的外币风险。公司通过允许与相同交易对手方的净结算，进入主净额结算安排以降低衍生品交易的信用风险。公司不对主净额结算安排下确认的衍生工具公允价值金额进行对冲。衍生品协议不包含与信用风险相关的或有特征。未收到或抵押任何相关财务抵押品。公司不将其任何衍生工具用于投机或交易目的。 现金流套期 公司可能使用外汇期权或远期合约对部分预测的以外币计价的交易进行套期保值。为了获得套期保值会计处理，所有的套期保值关系在套期开始时都应正式记录，并且套期保值必须高度有效，以抵消套期保值交易未来现金流的变化。 这些外汇对冲合约以公允价值计量，到期期限最长约为9个月。截至2025年3月31日和2024年12月31日，未了结现金流对冲的总名义金额分别为4,670万美元和8,220万美元。截至2025年3月31日，估计净额不到10万美元。 目录 损失将在未来12个月内从累积的其他综合收益重新分类至营业收入。截至2025年3月31日的三个月内，与未发生的预测性交易对冲相关的收益或损失并未在营业收入中得到确认。 公司的衍生资产和负债按公允价值计量，属于公允价值体系中的第二级。公司衍生品的公允价值基于估值方法，该方法预计未来现金流，并使用基于市场的可观察输入（包括利率曲线和外汇汇率）将未来金额折现至现值。截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司合并资产负债表上的衍生金融工具的公允价值如下，按毛额（千美元）表示： 注意7. 承诺与或有事项 资本通证 - 舰队 截至2025年3月31日，该公司