Utz Brands Inc-A 2025年季度报告

表明通过打勾标记，申请人是否在过去的12个月内（或根据规定提交此类文件的较短期间内）已以电子方式提交了所有根据405（Regulation S-T第232.405条）定需提交的交互式数据文件。是 否 如果一个新兴成长型公司，请勾选表示注册人已选择不使用根据交易所法第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计标准的延期过渡期。☐ 表示注册人是根据交易所法案第12b-2条定义的空壳公司，是请勾选“是” ☐ 否 ⌧ 截至2025年4月28日，8,606,175,303股面值每股0.0001美元的A股普通股（“A股普通股”）和5,534,900,000股面值每股0.0001美元的V类普通股（“V类普通股”）已发行且在册流通。 谨慎声明：关于前瞻性陈述 本季度报告10-Q表包含根据1995年《私募证券诉讼改革法案》的“安全港”条款定义的“前瞻性声明”。这些前瞻性声明涉及对公司未来财务业绩、商业战略或公司业务的预期。具体而言，前瞻性声明可能包括与以下相关声明： • 公司未来的财务状况、资本结构、负债情况、商业战略、机遇与计划以及管理层对未来运营的目标，包括与促进活动以及努力建立对公司产品可持续长期需求相关的方面； • 公司收购、处置及类似交易带来的益处； • 公司完成所考虑的收购、处置和类似交易的可能性； • 公司的未来经营和财务表现； • 扩张计划和机遇； •成本节约计划和网络优化策略； • 公司供应链的转型； • 公司的产品组合； •公司减少债务的能力和预期的利息费用节省； • 公司的成本节约计划和物流优化工作； • 通货膨胀或供应链中断对该公司或其业务的影响； • 公司生产力倡议的效益； • 公司市场营销和创新举措的影响；和 • 其他声明以“may”、“can”、“should”、“will”、“estimate”、“plan”、“project”、“forecast”、“intend”、“expect”、“anticipate”、“believe”、“seek”、“target”或类似表述开头、结尾或包含这些词语。 这些前瞻性声明基于本10-Q季度报告发布之日的可用信息，反映了公司管理层当前的预期、预测和假设，并涉及大量关于已知和未知风险、不确定性和其他因素的判断，其中许多因素超出公司及其董事、高级管理人员和附属公司的控制范围。因此，不应依赖这些前瞻性声明来代表公司此后任何时点的观点。公司没有义务更新、补充或以其他方式更正本文中包含的前瞻性声明，以反映其作出之日起的事件或情况，无论是由新信息、未来事件、本报告日后发现的不准确之处或其他原因所致，除非适用证券法律另有要求。 由于一系列已知的和未知的风险与不确定性，公司的业绩或表现可能与这些前瞻性声明所表达的或暗示的内容存在实质性差异。可能导致实际结果与预期不符的因素包括但不限于：我们在高度竞争和整合的行业中运营；我们对关键客户的依赖以及我们与客户获得有利合同条款和保护的能 Utz Brands, Inc.合并资产负债表截至2025年3月30日和2024年3月31日的十三周报表（单位：千美元，除股权信息外）（未经审计） Utz Brands, Inc.合并财务报表附注 1. 运营与重要会计政策摘要 演示基础– 该合并财务报表包括Utz Brands, Inc.（“UBI”）及其全资子公司的财务报表（统称“公司”）。合并财务报表已根据美国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”，U.S. GAAP）编制，用于中期财务报表，并依照美国证券交易委员会（“SEC”）的会计及披露规则和法规进行编制。它们不包括所有 美国公认会计原则（U.S. GAAP）要求的年度财务报表所需的信息和注释。然而，除本披露内容外，公司2024年12月29日年度财务报表中包含的合并财务报表注释中披露的信息未发生重大变化。截至2024年12月29日的资产负债表是根据截至2024年12月29日年度已审计合并财务报表编制的。管理层认为，此类财务信息反映了根据美国公认会计原则，为公允反映此类期间财务状况和经营成果所需的所有正常和经常性调整。期间的经营业绩并不必然预示可能预期未来期间或全年任何期间的结果。应结合公司2024年12月29日年度已审计财务报表及其注释阅读本合并中期财务报表，包括公司的重大会计政策。所有公司间交易和余额在合并中已予以消除。 收入确认– 该公司的收入主要来源于向客户销售咸味零食，包括超市、百货商店、会员店、美元店和折扣店、便利店、独立杂货店、药店、餐饮服务、自动售货机、军事及其他渠道。该公司主要通过其直送门店（DSD）网络、直运仓库发货和第三方分销商，在美国的多数地区销售其产品。这些收入合同通常具有单一履约义务。收入（包括向客户收取的运输和处理费用）报表现为扣除可变对价和应付给客户的款项（包括适用折扣、退货、津贴、促销、消费者优惠券兑换、不可售产品和其他成本）后的净额，其中部分费用记录在合并损益表和综合收益（亏损）中的销售和分销费用项下。客户应计和应付的金额被归类为应收账款，并要求短期支付，因此该公司不存在任何重大融资成分。 该公司在履约义务得到履行时（或当）确认收入，即通过向客户转让商品的控制权来实现。商品控制权在向客户交付商品时转移。在客户取得商品控制权之前发生的运输和/或处理成本被视为履约活动，并会计入履约成本。适用的运输和处理成本包含在客户账单中，并在产品控制权转移给客户时确认为收入。该公司评估客户订单中承诺的商品，并为每个承诺转移独特商品的义务识别出履约义务。 公司提供多种形式的促销活动，这些促销活动的确定方法取决于本地客户的定价和促销实践，范围从合同约定的固定比例价格折扣到基于实际发生或绩效的条款。公司的促销活动通过零售贸易或直接面向消费者进行，包括店内展示和活动、特色价格折扣、消费者优惠券和忠诚度计划等活动。这些活动的成本在相关收入记录时予以确认，这通常发生在实际现金支出之前。因此，这些成本的确认需要管理层判断零售贸易客户或消费者将兑换的促销活动数量。这些估计采用多种技术方法，包括类似促销计划的历史绩效数据。截至2025年3月30日，公司设立储备金1290万美元，其中包括截至该日期待最终处理的客户调整金额1200万美元，截至2024年12月29日，公司储备金2080万美元，其中包括截至该日期待最终处理的客户调整金额930万美元。估计费用与实际兑换金额之间的差异被确认为管理层估计变更，因为实际兑换金额已经发生。 最近发布的会计准则– 在2024年11月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了会计准则更新（“ASU”）2024-03，损益表 - 报告综合收益 - 费用分项披露，通过要求公共商业实体在期中及年度报告期于财务报表附注中披露特定费用类别的额外信息，以改进财务报告。该会计准则更新（ASU）适用于2026年12月15日之后开始的年度报告期以及2027年12月15日之后开始的期中报告期，允许提前采用。修订 可以前瞻性或回顾性地应用。该公司目前正在评估ASU，以确定其对公司合并经营报表和综合收益（亏损）的影响。 2023年12月，财务会计准则委员会发布了第2023-09号会计准则更新（ASU 2023-09），所得税：所得税信息披露的改进。修订现有的所得税信息披露指南，主要要求对已支付的所得税和有效税率调节进行更详细的信息披露。ASU 2023-09自2024年12月15日之后开始的年度报告期间生效，允许提前采用，并且可以采用前瞻性或追溯性方式应用。公司目前正在评估该ASU对公司所得税信息披露的影响。 2. 分拆 2024年2月5日，公司将某些资产和品牌出售给了Our Home™的关联公司，Our Home是Better-for-You品牌运营公司（“Our Home”）。根据协议，Our Home的关联公司以1.675亿美元的价格购买了Good Health和R.W. Garcia品牌、北卡罗来纳州Lincolnton和宾夕法尼亚州Lititz的制造设施以及某些相关资产，并承接了公司内华达州拉斯维加斯的设施租赁和制造运营（“Good Health和R.W. Garcia出售案”），该价格包含常规调整。 下表总结了2024年2月5日Good Health和R.W. Garcia出售中包含的净资产和负债： 公司实现了4400万美元的Good Health和R.W. Garcia出售收益。该收益在截至2024年3月31日的十三周合并经营成果及综合收益（亏损）表中确认为“出售业务收益”。2024年4月22日，公司将其位于宾夕法尼亚州柏林和马萨诸塞州费itchburg的制造设施以及某些相关资产出售给Our Home（该交易称“制造设施出售”）。 公司与我们的家园正在根据《健康与R.W.加西亚销售协议》和《制造设施销售协议》各自的过渡服务协议运营，这些协议定于2025年上半年到期。此外，双方将根据互惠型共同制造协议运营，根据该协议，我们的家园将共同制造公司某些产品，公司也将共同制造某些健康产品。根据分销协议，某些健康产品将继续在公司DSD网络上进行分销和销售，用于我们的家园。公司从我们的家园收到约187万美元的预付款，用于这些协议的特定条款，公司将在过渡服务和共同制造协议的条款期内通过运营收入确认这部分款项。 3.库存 库存包括以下内容： 5. 商誉和无形资产，净额 一项商誉的递延如下： 调配资产 无形资产，净值 摊销经销商/客户关系、技术和商誉分别达到900万美元和920万美元，分别截至2025年3月30日和2024年3月31日的十三周期间。与无形资产摊销相关的费用包含在销售、一般和行政费用中的管理费用，以及合并损益表中的综合收入（亏损）中的销售、一般和行政费用内。 6. 应收款项 ：公司与其独立运营商（“IOs”）就产品分销路线的销售签订了合同，包括在某些情况下向公司开出票据。这些票据按5.00%至10.55%的利率计息，期限通常为一年至十年不等。截至2025年3月30日和2024年12月29日，IOs应付给公司的票据余额分别为1340万美元和1380万美元，这些票据由贷款所涉及的路线提供担保。公司还将某些票据出售给了美国银行和其他两家银行。公司就IOs票据应收款项的销售有相应的应付款项。参见注释10。或有事项。 7. 应计费用及其他 当前已累积费用及其他费用包括： (a) 查看注意2。剥离业务，以便进一步讨论。 非流动应计费用和其他包括以下内容： 分期债务和循环信贷额度 2025年1月29日，该公司修订其分期贷款B，以全额再融资其下全部6.303亿美元未偿还的分期贷款，将利率从有担保隔夜融资利率（“SOFR”）加上适用利率2.75%降至SOFR加上适用利率2.50%，并将到期日从2028年1月20日延长至2032年1月29日，并作出某些其他变更。分期贷款B的其他主要条款保持不变。该公司在其截至2025年3月30日止的十三个星期合并经营报表及综合损益表中，记录了与分期贷款B再融资相关的0.5百万美元的债务清算损失。 本期应付票据和融资租赁未偿金额包括下列内容： 衍生金融工具 该公司使用利率互换来管理其分期贷款B和房地产分期贷款的利率风险。利率互换在公司的合并资产负债表中按公允价值记录。参见注意8。定期债务、循环信贷额度和其他应付款项. 担保负债 截至2025年3月30日和2024年12月29日，有720万股私募认股权证（“认股权证”）未行使，根据ASC 815-40的规定，这些认股权证被归类为衍生负债。认股权证的期限为五年，将于2025年8月到期。截至2025年3月30日止的十三周内认股权证负债变动情况如下： 采购承诺 该公司为特定关键原料按固定价格承诺采购特定数量，以经济地对冲大宗商品投入价格。截至2025年3月30日，这些采购承诺总额为9100万美元，截至2024年12月29日为6110万美元。在存在活跃可观察市场的每个报告期末，该公司会为确定采购