美国银行美股招股说明书(2025-04-21版)

该中期票据系列由 BofA Finance LLC 发行，并由 Bank of America Corporation (BAC) 完全担保。票据本金为 3,957,000 美元，与表现最差的罗素 2000® 指数、标普 500® 指数和欧洲斯托克 50® 指数挂钩，到期日为 2028 年 4 月 21 日。

核心观点：

• 自动赎回机制：如果表现最差的基准指数在任何一个赎回日的收盘价大于或等于其起始价值，该票据将被自动赎回，投资者将获得本金加上适用的赎回溢价。
• 到期支付金额：如果票据未被自动赎回，投资者将在到期日获得到期支付金额，该金额可能等于或小于每张票据的本金，具体取决于表现最差的基准指数在最终计算日的收盘水平。
• 潜在损失：如果表现最差的基准指数在最终计算日的收盘价低于其阈值价值（起始价值的 75%），投资者将损失超过 25% 的本金，甚至可能损失全部本金。
• 收益有限：任何正回报都将限制在适用的赎回溢价内，即使表现最差的基准指数在适用赎回日的收盘价显著超过其起始价值。
• 信用风险：所有支付都取决于发行人 BofA Finance LLC 和担保人 BAC 的信用风险。

关键数据：

• 发行价：每张票据 1,000 美元，总发行额 3,957,000 美元。
• 到期日：2028 年 4 月 21 日。
• 基准指数：罗素 2000® 指数、标普 500® 指数和欧洲斯托克 50® 指数。
• 起始价值：罗素 2000® 指数 1,880.623，标普 500® 指数 5,282.70，欧洲斯托克 50® 指数 4,935.34。
• 阈值价值：罗素 2000® 指数 1,410.46725，标普 500® 指数 3,962.025，欧洲斯托克 50® 指数 3,701.505。
• 赎回溢价：从 16.120% 每年递增，最高为 48.360%。

研究结论：

该票据不适合所有投资者，仅适合那些相信表现最差的基准指数在某个赎回日将达到或超过其起始价值，并愿意承担潜在损失风险的投资者。投资者应仔细阅读相关风险因素，并咨询专业人士进行投资决策。