模型概述
- 设计原理:模型基于价格偏离-回归循环,通过统计样本区间内申万一级农林牧渔指数相对沪深300指数的回撤值,设定阈值进行买入信号生成。
- 作用标的:申万一级农林牧渔指数相对沪深300指数。
- 数据预处理:归一化处理。
- 信号维度:多维度信号。
- 算法:计算回撤序列,筛选有效回撤集合,设定阈值为最大回撤的80%作为买入信号,其余情况平仓或延续前值信号。
- 跟踪区间:2010年1月4日-2025年3月18日。
结果评估
- 区间策略总收益:90.10%。
- 标的买入并持有收益:9.82%。
- 总超额收益:80.28%。
- 最大回撤:33.61%。
- 最长回撤时间:589交易日。
模型策略适用情况总结
- 样本内表现:策略在样本区间内表现优异,但后期回撤较大,表明超出统计样本范围,策略效果减弱。
- 参考价值:尽管后期效果不佳,但总超额收益显示策略对农林牧渔指数配置仍有一定参考价值。
风险提示
- 历史数据不代表未来收益,市场消息面变化可能影响模型效果。