康托尔股权合作伙伴公司-2024年度报告

请用勾号标明，注册人是否在过去的12个月内（或注册人被要求提交此类文件的时间段内）已通过电子方式提交了根据S-T规则405（本章节第232.405节）要求提交的每一份互动数据文件。是 ☐ 否 ☐ 请通过勾选标记指出注册人是否为大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小型报告公司或新兴增长公司。参见《交易所法案》第12b-2条中“大型加速报告公司”、“加速报告公司”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 ☐☐加速申报者较小规模报告公司 大型加速报告公司☐非加速报告人☐新兴增长企业 ☐ 如果是一家新兴增长公司，请通过勾选表示注册人是否选择不使用根据《交易所法案》第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计准则的延长过渡期。☐ 指示是否由注册公共会计师事务所，即编制或出具其审计报告的会计师事务所，就其依据萨班斯-奥克斯利法案第404(b)条（美国法典第15编第7262(b)节）对注册人对其内部控制有效性的评估已提交报告并作出证明。☐ 如果证券是根据《法案》第12（b）节进行注册的，请在下划线处打勾，以表明注册人的财务报表（包含在提交文件中）反映了之前发布财务报表中的错误纠正。☐ 请勾选是否任何这些错误更正是重述，需要根据第240.10D-1(b)条款对相关恢复期间内注册人任何执行官员收到的基于激励的薪酬进行恢复分析。☐ 请勾选是否该公司为空壳公司（根据《法案》第12b-2条定义）。是 ☐ 否 ☐ 注册人的普通股未在任何交易所上市，截至2024年第二财政季度的最后一个交易日，其没有市值。注册人的A类普通股于2024年8月13日开始在纳斯达克全球市场交易。注册人未发行的A类普通股的总市值（不包括可能被视为注册人关联方的个人持有的股份），是根据2024年12月31日的收盘价计算的，在纳斯达克全球市场报告中，为1.039亿美元。 截至2025年3月28日，发行人已发行并流通的普通股为1,030万股，每股面值0.0001美元，以及250万股B类普通股，每股面值0.0001美元。 112022商业。项目1A。风险因素。第一项B。未解决的员工评论。页面第一部分项目1。 关于前瞻性陈述的警示性说明 本报告（如下定义），包括但不限于“第7项管理层对财务状况及经营成果的讨论和分析”下的陈述，包含了《证券法》（如下定义）第27A节和《交易所法案》（如下定义）第21E节意义下的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述可通过使用前瞻性术语识别，包括“相信”、“估计”、“预期”、“预期”、“打算”、“计划”、“可能”、“将”、“潜在”、“预测”、“继续”或“应该”等词，或者在任何情况下，它们的否定或其他变体或类似术语。无法保证实际结果不会与预期存在实质性差异。此类陈述包括但不限于：关于我们完成任何收购或其他商业合并的能力的任何陈述，以及任何不是当前或历史事实陈述的其他陈述。这些陈述基于管理层（如下定义）当前的预期，但由于各种因素，包括但不限于： ● 我们完成商业合并（如下定义）的能力；● 我们在商业合并后保持或招聘官员、关键员工或董事，或对其进行的变更；● 我们的官员和董事将时间分配给其他业务，并可能产生利益冲突 对本公司业务感兴趣或在批准业务合并方面。 ●我们获得额外融资以完成业务合并的潜在能力； ● 我们官员和董事产生多个潜在业务合并机会的能力； ● 公共股份（如下定义）的潜在流动性和交易； ● 公共股份缺乏市场； ● 使用所得款项，但不包括存放在信托账户（如下定义）中的款项，或来自信托账户余额的利息收入的款项； ● 信托账户不受第三方索赔的影响；或者 ● 我们的经济表现。 本报告中包含的前瞻性陈述基于我们对未来发展和其对我们的潜在影响的当前期望和信念。影响我们的未来发展可能并非我们所预测的那样。这些前瞻性陈述涉及多种风险、不确定性（其中一些超出我们的控制范围）或其它假设，可能造成实际结果或表现与这些前瞻性陈述所表达或暗示的内容存在实质性的差异。如果其中一项或多项风险或不确定性变为现实，或我们假设中的任何一项被证明是不正确的，实际结果可能与这些前瞻性陈述中预测的有所不同。我们不会承担更新或修订任何前瞻性陈述的义务，无论是因为新信息的产生、未来事件的发生或其他原因，除非适用证券法律要求我们这么做。 除非本报告另有说明，或者语境另有要求，以下引用： ●●●“附属联合收购”是指与Cantor共同追求的业务合并机会。(如以下定义）或一个或多个与坎特（Cantor）相关联的实体；“ASC”是指由财务会计准则委员会发布的《会计准则汇编》指南。标准委员会；审计委员会系指董事会之审计委员会。● “BCMA”是指我们与CF&Co.（下文定义）于2024年8月12日签订的特定业务组合营销协议。 ● “董事会”或“董事会”指公司的董事会；● “业务合并”指与一家或多家企业合并、股权交换、资产收购、股权购买、重组或类似的业务合并；● “高盛”（Cantor）指Cantor Fitzgerald,L.P.，一家特拉华州有限合伙企业，我们的关联公司、发起人（如下定义）和CF&Co.（如下定义）；● “高盛SPAC”指由高盛关联公司发起的其他SPAC。 ● “CF&Co.”指代Cantor Fitzgerald & Co.，即首次公开募股（如下文所述）中的包销代表公司；● “A类普通股”指本公司的A类普通股，每股面值0.0001美元；● “B类普通股”指本公司的B类普通股，每股面值0.0001美元；● “合并期限”指我们完成业务合并的期限，该期限始于首次公开募股的完成日，持续至2026年8月14日或董事会可能批准的更早的清算日期，或股东可能批准的更晚的清算日期；● “公司法”指开曼群岛的《公司法》（经修订），包括其不时修订的内容；● “薪酬委员会”指董事会的薪酬委员会；● “Continental”指Continental Stock Transfer & Trust Company，该公司的信托账户受托人；● “DWAC系统”指存款信托公司的托管人存取系统；● “交易所法案”指1934年修订的证券交易法案；● “消费税”指2022年通胀减缓法案规定的、针对2023年1月1日或之后发生的美国公开上市的美国国内公司及其公开上市的国外子公司股票回购的1%美国联邦消费税；● “FINRA”指金融行业监管局；● “创始人股份”指赞助者在首次公开募股之前通过私募购买并持有的2,500,000股B类普通股，以及本报告所述根据该等股份转换发行的A类普通股；● “IFRS”指国际会计准则理事会发布的国际财务报告准则；● “首次公开募股”指我们在2024年8月14日完成的A类普通股的首次公开募股；● “投资公司法案”指1940年修订的投资公司法案；● “JOBS法案”指2012年修订的启动企业创业法案；● “管理层”或“我们的管理层团队”指我们的高管；● “市场营销费”指在业务合并完成时，根据BCMA应支付给CF&Co.的3,500,000美元现金费用，该费用等于首次公开募股总收益的3.5%。 ● “章程和协约”系我们于2024年8月12日提交给开曼群岛公司助理注册官的修订和重新陈述的章程和协约，并可根据需要随时进行修订； ●纳斯达克（Nasdaq）是全球市场的代称； ●“普通股”是指A类普通股和B类普通股的总称； ●PCAOB是指美国公众公司会计监督委员会（Public Company Accounting Oversight Board）。 ● “Pre-IPO Note”是指在我们进行首次公开募股之前，由发起人提供的最高达300,000美元的贷款，用于支付首次公开募股部分费用； ●“Private Placement”指的是私人配售，具体指的是私人配售的私人配售股份的发生。同时随着首次公开募股的完成； “私募股份”是指向赞助商出售的30万份A类普通股，这些A类普通股与首次公开募股中出售的A类普通股相同，但受到注册声明中所述的某些有限例外情况的约束； ● “公众股份”是指首次公开募股（IPO）中售出的1,000万股A类普通股（无论是在首次公开募股时购买还是在公开市场之后购买）； ●“Public Shareholders”指的是公共股份的持有者； ●“注册声明”是指最初提交给美国证券交易委员会（SEC）的S-1表格上的注册声明。2024年6月14日，经修改并于2024年8月12日宣布生效（文件号：333-280230）； ●本报告系关于截至2024年12月31日的财政年度的10-K年度报告。 ●《萨班斯-奥克斯利法案》指的是2002年《萨班斯-奥克斯利法案》及其修正案； ●美国证券交易委员会（SEC）是指美国证券交易委员会。 ● “证券法”是指经修订的1933年证券法； ● “SPAC”是指特殊目的收购公司； ●“指定未来发行”指的是一类股权或股权相关证券的发行。对指定的购买者，这可能包括Cantor的关联公司，我们可能决定进行采购。关于为业务合并提供资金，在允许的范围内与那些特定购买者相关的适用监管和合同要求； ●“赞助商”系向康托尔EP控股有限公司，一家特拉华州有限责任公司的全资控股，该有限责任公司。由Cantor所有； ●“Sponsor Loan”是指由赞助商向我们承诺的最高达1,750,000美元的贷款，用于资助我们的在首次公开募股后至业务合并前的相关费用。调查和选择目标企业以及其他流动资金需求； ● “Sponsor Note”指代的是证明赞助方将向我们提供贷款的汇票，该贷款与业务合并的完成、合并期限的延长或我们的清算（每项均为“赎回事件”）相关，因此，与适用的赎回事件相关的每份公共股份的赎回金额将等于0.15美元，并将添加到信托中。 应记入可赎回公众股份持有人名下的账户并已支付； ● “信托账户”是指根据信托协议与我们为首次公开募股而设立的信托账户；● “信托协议”是指我们和Continental（作为受托人）于2024年8月12日签订的投资管理信托协议；● “美国通用会计准则”（U.S. GAAP）是指在美国普遍接受的会计原则；● “我们”、“我方”、“公司”或“我们的公司”是指Cantor Equity Partners, Inc.；● “Withum”是指我们的独立注册公众会计公司WithumSmith+Brown, PC；● “营运资本贷款”是指在这种情况下，如果赞助贷款不足以满足我们的营运资金需求，以提供额外的营运资金或为与业务合并相关的交易费用融资，赞助商或赞助商的附属公司，或某些我们的董事和高级管理人员可能但非必须向我们提供的贷款。 第一部分 项目1. 业务。 引言 我们是一家成立于2020年11月11日的开曼群岛豁免公司，旨在实施业务合并。尽管在完成业务合并的过程中，我们并未将目标业务的搜索范围限制在特定行业或部门，但我们正专注于金融服务业、医疗保健、房地产业务、技术和软件行业运营的公司。此外，我们寻找潜在目标业务的工作不会局限于任何特定特征，尽管我们期望优先考虑具有某些特征的潜在目标公司，这些特征包括但不限于积极的长期增长前景、竞争优势、整合机会、持续收入或持续收入的潜力、运营改进的机会和有吸引力的利润率或潜在的有吸引力的利润率。 我们的执行官员包括： ● 布兰登·卢特尼克，我们的董事长兼首席执行官，自2022年4月加入坎托公司，自2025年2月起担任董事长兼首席执行官；以及● 简妮·诺瓦克，我们的首席财务官，自2017年10月加入坎托公司，此后一直担任全球会计政策主管。 我们，作为发起人，以及CF&Co.均为Cantor的关联公司。Cantor是一家多元化公司，主要专注于为在全球金融和商业房地产市场中运营的客户提供金融和房地产服务。Cantor的业务包括CF&Co.，一家领先的独立中端市场投资银行和主要交易商；对BGC Group, Inc.（纳斯达克：BGC）的控股权，BGC是一家领先的全球经纪和科技公司，主要服务于全球金融市场；以及对Ne