AquaBounty Technologies Inc 2024年度报告

☒☐_____________________________年度报告，根据第13条或第15(d)款《1934年证券交易法》截至2024年12月31日的财年《根据第13节或第15（d）款的规定提交的过渡报告》《1934年证券交易法》对于从 ________________ 到 ________________ 的过渡期委员文件编号：001-36426 AquaBounty技术股份有限公司 (登记注册人名称须符合其章程中规定的名称) 请在括号内打勾，以表明登记人是根据《证券法》第405条定义的知名老练发行人。.☐☒ 请在下划线处勾选，如果注册人不需要根据法案第13条或第15(d)款报送报告。☐☒ 请在括号内用勾号标明，注册人（1）是否在过去的12个月（或注册人被要求提交此类报告的较短期间）内，提交了证券交易法1934年第13节或第15(d)节要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否受到这些报告要求的约束。 是 ☒ 否 ☐ 请在括号内勾选，表明注册人是否在前12个月内（或注册人被要求提交此类文件的时间段内）按照S-T规定第405条（本章第232.405条）的规定提交了所有必须提交的交互式数据文件。 是 ☒ 否 ☐ 请用勾选标记标明注册人是大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小规模报告公司还是新兴增长公司。查阅《交易所法案》第12b-2条中关于“大型加速报告公司”、“加速报告公司”、“小规模报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 大型加速文件器☐加速归档者☐非加速申报纳税人☒较小的报告公司☒新兴成长型企业☐如果是一家新兴增长公司，请通过勾选来表明申请人是否选择不使用根据《交易所法案》第13(a)节提供的延长过渡期来遵守任何新的或修订的财务会计准则。☐ 请用勾选符号标明，登记人是否已向注册会计师事务所提交有关其管理对其内部控制有效性的评估报告和声明，该事务所负责编制或发布其审计报告，依据《萨班斯-奥克斯利法案》第404(b)条（15 U.S.C. 7262(b)）。☐ 如果证券根据《法案》第12（b）节进行登记，请在文件中包含的注册人财务报表旁边通过勾选标记表明，这些报表是否反映了以前发布财务报表中的错误纠正。☐ 截至2024年6月28日，注册人非附属公司持有的381,124,9股普通股的总市值约为6,100,000美元。至2025年3月24日，注册人有3,869,361股普通股流通在外。 目录 部分注册人关于2025年5月29日举行的年度股东大会的代理声明（以下简称“2025代理声明”）的内容是：‑经引用纳入本年度10-K报表第三部分。 注意：关于前瞻性陈述的声明 本年度AquaBounty Technologies，Inc.（简称“AquaBounty”、“公司”、“我们”、“我们”或“我们的”）的10-K表格年报，特别是“概况”、“风险因素”、“管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析”及“业务”各部分，包含了一系列前瞻性陈述。本年报10-K表格中除反映当前和历史事实之外的陈述，包括我们对未来经营成果、财务状况、商业战略、计划以及未来运营目标的展望，均为前瞻性陈述。在本10-K表格年报中使用的词语，“预测”、“认为”、“可”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“旨在”、“也许”、“可能”、“计划”、“潜力”、“预测”、“目标”、“应”或这些及类似词的否定形式，均识别为前瞻性陈述。这些前瞻性陈述包括非历史事实的陈述，包括管理层对未来财务和运营绩效以及运营支出的预期、预期增长及业务前景；我方商业化计划的性质与进展；我方产品未来向消费者的推广；我方可获得监管批准的以及此类批准进展中的国家；我们可能生产的蛋或鱼的产量；我们生产和销售鱼的时间线；陆地系统相比于网箱生产的预期优势；法律行为的有效性和影响；我公司农场翻新的完成；以及更大规模的养殖设施的建设。 我们根据目前的期望、假设、估计和预测制定了这些前瞻性陈述。虽然我们认为这些期望、假设、估计和预测是合理的，但这些前瞻性陈述仅仅是预测，并涉及已知和未知的风险、不确定性以及其他因素，其中许多因素超出了我们的控制范围，可能导致我们的实际结果、业绩或成就与这些前瞻性陈述中表达或暗示的结果、业绩或成就有重大差异。这些风险和不确定性包括但不限于： 1. 我们的累计净亏损历史及未来净亏损的可能性；2. 我们作为持续运营企业的能力；3. 我们在可接受的条件或无论如何，及时筹集额外资金，包括通过出售非流动资产，以充分金额的能力；4. 我们在必要时保留和重新吸引关键供应商，并吸引额外供应商的能力；5. 我们在无延迟的情况下获得建设并运营我们的农场所需批准和许可的能力；6. 我们通过发行市政债券为俄亥俄农场项目融资的能力，这可能需要限制性的债务条款，可能会限制我们对农场运营的控制并限制我们利用农场产生的现金的能力；7. 与潜在的战略收购、投资或合并相关的风险；8. 大西洋鲑鱼养殖中疾病爆发的风险；9. 我们以大型商业规模高效且成本低廉地生产和销售鲑鱼的能力；10. 安全漏洞、网络攻击和其他中断可能会损害我们的信息，或使我们面临欺诈或责任风险，或中断我们的运营；11. 我们资产价值的任何进一步减记；12. 业务、政治或经济中断或全球健康问题；13. 影响金融服务行业的负面发展；14. 我们使用净营业亏损和其他税收特性的能力，这些特性可能受到某些限制；15. 我们普通股价格的波动；16. 我们维持纳斯达克股票市场公司（“纳斯达克”）上市的能力；17. 我们普通股的活跃交易市场可能无法持续；18. 我们作为“小型报告公司”和“非加速报告公司”的状态可能使我们的普通股对投资者缺乏吸引力；19. 任何发行可能会稀释投票权或降低我们普通股价值的优先股；20. 我们公司文件中的规定和特拉华州法律可能具有延迟、推迟或阻止我们控制权变更的效果；21. 我们预期在未来可预见的时期内不支付现金股利。 目录 以下“风险因素”部分及本文件引用的任何文件中提到的其他风险和不确定性。 我们提醒您，上述清单可能不包含本年度10-K报表中前瞻性陈述所涉及的所有风险。我们可能无法实际实现我们在前瞻性陈述中披露的计划、意图或预期，您不应过度依赖我们的前瞻性陈述。实际结果或事件可能与我们在前瞻性陈述中披露的计划、意图和预期有重大差异。我们在警示性陈述中包括了可能导致实际结果或事件与我们的前瞻性陈述有重大差异的重要因素，特别是在“风险因素”部分。我们的前瞻性陈述并未反映我们可能进行的任何未来收购、合并、处置、合资或投资可能产生的潜在影响。 鉴于这些风险和不确定性，您被警告不要过分依赖此类前瞻性陈述。这些前瞻性陈述仅适用于本年度10-K表格报告的日期。我们不承担并明确拒绝更新此类陈述或公开宣布对任何此类陈述的任何修订结果，除非联邦证券法有此要求。新的风险时不时出现，我们无法预测所有这些风险。 总结与我公司业务相关的材料风险 我们的业务面临众多风险和不确定性，您在评估我们的业务时应当了解这些因素，包括本年度10-K报告第一部分第1A项“风险因素”中描述的风险。这些风险和不确定性包括但不限于以下内容： • 我们有着净亏损的历史，并预计将产生未来损失，且对我们持续经营的 能力存在重大不确定性。• 不能保证将在合适的时间内，以可接受的条款或完全取得大量额外的资金， 或若资金已经筹集，则该资金是否足够以使我们能够继续执行我们的业务策略。• 如果我们失去关键供应商，包括那些必要的俄亥俄州农场项目建造，或无法吸引更多供应商，可能会延误我们的建筑或商业化计划。• 我们需要审批和许可才能建设并运营我们的农场，任何延误或拒绝这些审批或许可可能推迟或终止某些运营和商业活动。• 延迟和缺陷可能会妨碍农场运营的开展。• 我们通过发行市政债券为俄亥俄州农场项目融资可能会需要限制性的债务契约，这可能限制我们对农场运营的控制，并限制我们利用农场产生的现金一部分的能力。• 如果战略收购、投资或合并不成功，可能会对我们的业务产生不利影响。• 大西洋鲑鱼养殖容易爆发疫情，这可能会增加生产成本并/或减少生产收成。• 我们成功发展的能力取决于我们以高效和成本效益的方式大批量生产和销售鲑鱼的能力。• 安全漏洞、网络攻击和其他干扰可能危及我们的信息，或使我们面临诈骗或责任，或中断我们的运营，这将使我们的业务和声誉受损。• 我们可能在报告期末需要进一步减记资产价值。• 业务、政治或经济中断或全球健康问题可能会严重损害我们的当前或计划中的业务，增加我们的成本和支出。• 影响金融服务行业的不良发展，包括涉及流动性、金融机构或交易对手违约或不履约的事件或担忧，可能不利影响我们的业务、财务状况或运营结果。• 我们使用净运营亏损和其他税收属性以抵消未来应纳税所得额的能力可能受到某些限制。• 我们普通股的股价很可能波动，我们普通股的活跃交易市场可能无法维持。• 我们可能无法维持纳斯达克的上市，这可能限制投资者进行证券交易的能力或意愿，并使我们受到额外的交易限制。• 我们是一家“较小规模的公司”和“非加速申报公司”，我们不能确定适用的披露要求的规模是否会使我们普通股对投资者而言缺乏吸引力。• 我们可能会发行附有可能会稀释投票权或减少我们普通股价值的条款的优先股。• 我们公司文件的规定和特拉华州法律可能会产生延迟、推迟或防止我们控制权变更的效果，即便这种变更可能受到某些股东认为的好处。• 我们目前不预计在未来一段可预见的将来支付现金股息。 以上简要描述的风险因素应与下面的风险因素正文一起阅读，标题为“风险因素”的部分，以及本年度10-K表格年报中的其他信息，包括我们的财务报表和相关附注，以及我们提交给美国证券交易委员会（简称SEC）的其他文件中所述。 目录 在哪里可以找到更多信息 我们向证券交易委员会（以下简称“SEC”）提交定期报告和其他信息，包括我们的10-K表格年度报告、10-Q表格季度报告、8-K表格当前报告，以及根据1934年证券交易法（经修订，以下简称“交易法”）第13(a)节或第15(d)节提交或提供的上述报告的修正案。SEC维护了一个网站www.sec.gov，该网站包含报告、代理和信息声明，以及与我们一样通过SEC电子提交的发行人其他信息。 所有这些文件都可以在我们的网站上免费获取，网址是www.aquabounty.com。如果您需要副本，可以通过以下方式免费获得：致AquaBounty Technologies，Inc.公司秘书，地址：233Ayer Road，Suite 4，Harvard，Massachusetts 01451，电话：(978) 648-6000。我们使用网站作为发布重要信息的常规渠道，包括新闻稿、分析师演示和财务信息。此外，我们的网站允许投资者和其他感兴趣的人注册，以便在我们网站上发布新闻稿和财务信息时自动接收电子邮件提醒。我们网站上的信息或我们从任何其他报告中提供或向美国证券交易委员会（SEC）提交的信息，仅作为不活跃的文本引用，不包含在本年度10-K表年度报告中。 目录 第一部分 项目1.商业 概述 公司更新 AquaBounty历史上一直追求包括建设大规模循环水养殖系统（“RAS”）农场以生产我们的转基因大西洋鲑鱼（“GE大西洋鲑鱼”）在内的增长战略。我们已在俄亥俄州先锋市（“俄亥俄农场项目”）开始建设一个10万吨的农场，但在2023年6月暂停了建设，因为完成农场所需成本估计持续大幅增加，这主要是由于通货膨胀和其他因素。此外，这些成本增加妨碍了我们追求市政债券融资，这是我们的资金策略的一个必要组成部分。随后，我们雇佣了一家投资银行来探索一系列资金和战略选择，并协助管理层优先处理我们的核心资产。这些努力导致了2024年7月我们印第安纳州农场（“印第安纳农场”）的出售，以及全年在选定设备上的反复销售，这些设备最初是为俄亥俄农场项目（“俄亥俄设备资产”）准备的，以及2025年3月出售我们的加拿大子公司，包括加拿大子公司在加拿大爱德华王子岛拥有的亲本农场（“加