股指期货日报：期指回落关键防守位 关注权重护盘表现

请务必阅读最后重要事项 第0页 u 期指回落关键防守位 关注权重护盘表现 总结与操作建议： 股指周一遭遇5日线的压力，空方乏力而多头毫无还手之力。盘面上只有钢铁和休闲服务板块收录上涨。而上涨逻辑主要源于环保发力和钢铁限产涨价等短线题材。两市量能有所减弱，沪股通流入速度也大幅减弱，仅有1.29亿，深股通净流入3.9亿，也创下来一个月以来的最低水平。 期指持仓仍在稳步上升。但成交量表现有所差异，IF和IC成交小幅放量，IF增加800余手IC增加1100余手，IH成交量减少近400手。主力合约贴水同样表现分化，IF和IH有减少趋势，IC则保持平稳。各合约价差结构保持稳定。从形态上看，虽然沪深300下破上行通道支撑线，但是上证50仍处于上行通道当中，言空还为时尚早。中证500表现出了6480一线极大的压力，有走弱的可能。未来关注上证50在2370一线的表现，若支撑失守则市场整体或将面对较大幅度的回撤，可尝试空单追杀IC。 评级：上涨 股指期货日报 Stock Index Future Daily Report 作者： 宏观与金融组 相阳 CIIA 执业编号：F3009863 联系方式：010-68578169 / xiangyang@foundersc.com 成文时间：2017年2月27日星期一 更多精彩内容请关注方正中期官方微信 请务必阅读最后重要事项 第1页 1、 行情回顾 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 沪深300 3471.13 3472.84 3441.39 3446.22 -0.80 0.91 9867216000 IF当月 3450.00 3453.20 3418.20 3426.60 3426.40 -0.70 -0.70 1.01 13212.00 37542 -11.00 IF次月 3436.40 3439.20 3404.60 3412.40 3412.40 -0.66 -0.66 1.01 878.00 2172 576.00 IF当季 3404.00 3405.80 3367.20 3374.20 3375.60 -0.75 -0.71 1.13 702.00 5295 221.00 IF下季 3355.00 3355.80 3318.20 3323.20 3324.80 -0.85 -0.81 1.12 360.00 1932 186.00 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 上证50 2384.92 2387.82 2365.47 2370.56 -0.81 0.94 2382755500 IH当月 2384.00 2384.00 2359.00 2365.80 2365.80 -0.60 -0.60 1.05 5194 25406 384 IH次月 2372.20 2376.80 2356.20 2362.40 2362.60 -0.56 -0.56 0.87 409 1812 128 IH当季 2361.80 2363.80 2345.60 2350.20 2349.20 -0.53 -0.58 0.77 362 3925 107 IH下季 2336.20 2336.20 2311.80 2317.60 2316.00 -0.52 -0.59 1.05 227 1752 118 开盘价 最高价 最低价 收盘价 结算价 涨跌幅 涨跌幅(结) 振幅 成交量 持仓量 持仓量变化 中证500 6476.38 6480.19 6417.78 6424.25 -0.80 0.96 7224501000 IC当月 6410.00 6410.00 6332.20 6348.00 6346.80 -0.85 -0.87 1.21 9370 24567 73 IC次月 6332.20 6334.00 6256.20 6270.40 6271.00 -0.89 -0.88 1.23 659 1886 361 IC当季 6205.20 6208.20 6131.60 6142.00 6142.00 -0.94 -0.94 1.23 739 7055 99 IC下季 6046.20 6047.00 5958.20 5969.20 5975.60 -1.17 -1.06 1.47 381 2147 131 请务必阅读最后重要事项 第2页 -0.7157-0.7239-0.95090.6586-0.6687-0.5074-1.4257-1.3373-0.6281-0.6103-0.7440-0.2651-1.5415-0.9056-0.78680.6233-0.8440-0.9619-0.9479-0.6852-1.3193-0.5517-0.3656-0.3904-0.5127-0.9552-0.5325-0.6824农林牧渔采掘化工钢铁有色金属电子家用电器食品饮料纺织服装轻工制造医药生物公用事业交通运输房地产商业贸易休闲服务综合建筑材料建筑装饰电气设备国防军工计算机传媒通信银行非银金融汽车机械设备各行业涨跌表现 数据来源：Wind、方正中期研究院 2、 基差走势 -20.000.0020.0040.0060.0080.00100.00120.00140.00160.00IF基差走势近月远月当季下季 -20.000.0020.0040.0060.0080.00IH基差走势近月远月当季下季 请务必阅读最后重要事项 第3页 -100.000.00100.00200.00300.00400.00500.00600.00IC基差走势近月远月当季下季 数据来源：Wind、方正中期研究院 3、 成交持仓情况 050001000015000200003150.00 003200.00 003250.00 003300.00 003350.00 003400.00 002017-01-202017-02-20IF成交IF总成交（右轴）沪深300 010000200003000040000500003250.00 003300.00 003350.00 003400.00 003450.00 003500.00 002017-01-202017-02-20IF持仓IF总持仓沪深300 0200040006000800010000120002300.00 002320.00 002340.00 002360.00 002380.00 002400.00 002420.00 002017-01-202017-02-20IH成交IH总成交（右轴）上证50 050001000015000200002500030000350002300.00 002320.00 002340.00 002360.00 002380.00 002400.00 002420.00 002017-01-202017-02-20IH持仓IH总持仓上证50 请务必阅读最后重要事项 第4页 050001000015000200005900.00 006000.00 006100.00 006200.00 006300.00 006400.00 006500.00 006600.00 002017-01-202017-02-20IC成交IC总成交（右轴）中证500 260002800030000320003400036000380005900.00 006000.00 006100.00 006200.00 006300.00 006400.00 006500.00 006600.00 002017-01-202017-02-20IC持仓IC总持仓中证500 数据来源：Wind、方正中期研究院 4、 成交持仓情况 9,400.00 009,600.00 009,800.00 0010,000.0 00010,200.0 00010,400.0 00010,600.0 00010,800.0 000A50期指走势富时A50CN00.SGCN01.SGCN02.SGCN03.SG 0.00%20.00%40.00%60.00%80.00%100.00%120.00%0100,000200,000300,000400,000500,000600,000700,000800,000900,000A50交投分析成交量持仓量投机 数据来源：Wind、方正中期研究院 请务必阅读最后重要事项 第5页 重要事项: 本报告中的信息均源于公开资料，仅作参考之用。方正中期研究院力求准确可靠，但对于信息的准确性及完备性不作任何保证，不管在何种情况下，本报告不构成个人投资建议，也没有考虑到个别客户特殊的投资目的、财务状况或需要，不能当作购买或出售报告中所提及的商品的依据。本报告未经方正中期研究院许可，不得转给其他人员，且任何引用、转载以及向第三方传播的行为均可能承担法律责任，方正中期期货有限公司不承担因根据本报告操作而导致的损失，敬请投资者注意可能存在的交易风险。本报告版权归方正中期所有。 行情预测说明： 涨：当周收盘价>上周收盘价； 跌：当周收盘价<上周收盘价； 震荡：（当周收盘价-上周收盘价）/上周收盘价的绝对值在0.5%以内； 联系方式： 方正中期期货研究院 地址：北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 电话：010-85881117 传真：010-64636998 方正金融，正在你身边。