招商电新部分公司更新319禾望电气1今天大

#禾望电气1、今天大跌，可能是蹲GTC2025 的在博弈卖整个板块，关于公司，几个点强调一下2 、首先，公司清晰的基本盘，自身就有实在现在以及未来几年成长的张性和确定性，可预见性也比较强：a)风电：国内去年风电招标增长近40%今年今年这几个月更好，伴随行业会有比较强的体现；同时，公司印度/欧洲客户利润贡献开始起来b)大传动：厚积薄发，过去推国产化首台套 【招商电新】部分公司更新3.19 #禾望电气1、今天大跌，可能是蹲GTC2025 的在博弈卖整个板块，关于公司，几个点强调一下2 、首先，公司清晰的基本盘，自身就有实在现在以及未来几年成长的张性和确定性，可预见性也比较强：a)风电：国内去年风电招标增长近40%今年今年这几个月更好，伴随行业会有比较强的体现；同时，公司印度/欧洲客户利润贡献开始起来b)大传动：厚积薄发，过去推国产化首台套很难，仍然顽强的靠内生4年增长450% ，重点下游国产化率还是个位数，但首台套铺路铺好就越走越宽。 同时，公司大传动从国内走向海外，有一些集中度高的子行业，公司可为空间值得预期。 3、其次，公司新一批的培育业务，开始提前收获a)数据中心相关业务，公司是系列化的布局（是多产品的组合解决方案而不是只有HVDC ）、客户群（不只是一个客户的某一个潜在项目）矩阵布局，而市场过去主要围绕一个点在博弈进度b)新型传动业务，有大功率电力电子平台支撑，还有火箭弹射等创新业务基础4、总结一下，公司基础业务处于上升期，未来会上台阶；而培育业务提前收获，可为空间更大，25年20倍估 值，是有现实、有未来、确定性较高的好公司，强烈推荐，坚定看好。 #无/少银化浆料无银化浆料研发与应用近几年获得突破，除了聚和材料&copprint 的纯铜路线之外，帝科股份的加强版银包铜方案也在积极推进，如果终端组件可靠性测试通过，也会有竞争力。 继续推荐与关注：帝科股份、聚和材料 #震裕科技 公司在海外大客户方面，送样与参数对标如期推进，反馈比较正面，进展顺利。 产品方面，公司除丝杠外，模组产品也在积极迭代 #湘油泵（招商机械）公司近6成收入为柴发配件，排产到明年，新产能爬坡，近期海外产品提价5-7% 公司机器人用减速器已导进大客户，近期执行器也完成导入，未来可能结合客户需求进行有力度的产能扩张与落地。