机构投资者周末交流会纪要202538会议总结参会者普

参会者普遍认为A 股走出了全球独立行情，并对后面趋势表示谨慎乐观。 市场关注聚焦在新算力、机器人、半导体、智能驾驶、AI眼镜等方向；周期板块关注稀有金属；消费关注酿酒食品、消费电子等方向，仅供参考。 【会议精要】 机构投资者周末交流会纪要（2025.3.8）【会议总结】 参会者普遍认为A 股走出了全球独立行情，并对后面趋势表示谨慎乐观。 部分机构认为两会结束后，市场需要寻找方向，面临业绩披露期来临，需保持谨慎，密切关注成交额变化。 市场关注聚焦在新算力、机器人、半导体、智能驾驶、AI眼镜等方向；周期板块关注稀有金属；消费关注酿酒食品、消费电子等方向，仅供参考。 【会议精要】本周市场快速修复态势，大盘指数重新靠近3400 点压力位附近。 科技方向依旧是市场最强主线，但后面的话，分化之后，热点是比较难把握，因为炒高了波动率会比较大，但是科技板块后面肯定还是有很大的机会。 目前整体行情没结束，首先一点时间可能要到4月中旬左右，在4月中旬之后，整个行情首先就是上涨演绎得很充分了，同时就是进入了年报的话，就是最后的关键时刻了。 但短期来看，每年的3月2日都是植树节都是绿的，大盘都是跌的，所以说这周建议先控制风险，就两会之后到底怎么走，现在按照心里都没底，所以如果手上的票有赚钱的，适当的时候减减仓，保住胜利果实也很重要。 注意科技高低切，以及顺周期方向的有色和白酒等。 【看好方向】 新算力寒武纪（688256）、翱捷科技（688220）、兆易创新（603986）、瑞芯微（603893）、海南华铁（603300 ）、云赛智联（600602）、宜安科技（300328）云端从训练走向推理，同时从云端往端侧去走。 机器人板块隆盛科技（300680）、蓝黛科技（002765）、美力科技（3006）、震裕科技（300953）、永茂泰（605208 ）、龙溪股份（600592）、湘油泵（60339）、微光股份（00280）未来的特斯拉和宇树机器人的产业链，乃至华为机器人的产业链，参与板块的赛力斯产业链，字节机器人的产业链等，都会形成一批倍乃至0倍的股票推出来。 注意板块内高低切。 有色华钰矿业（60020）、湖南黄金（00255）、华锡有色（60030）、云南锗业（002428）、锡业股份（000960 ）、华友钴业（603799） 环保的限产，出口管制导致国内供应紧张，小金属价格出现上涨。 光伏海达股份（300320）、中信博（688408 ）组件价格上涨，玻璃库存见底。 筹码结构是特别好的，贝塔之外有阿尔法，看后端事件催化。 半导体华虹半导体（0347）存储去年的市场规模同比增长了80%，这里面主要是价格带来的。 周期性走高。 酿酒食品消费泸州老窖（000568）、蒙牛（0239）、万辰集团（300972 ）两会符合预期，基本面筑底的概率加大。 智能驾驶韦尔股份（60350）、舜宇光学（02382 ）新算力下端侧具有创新预期属性的方向。 AI眼镜恒玄科技（688608）、歌尔股份（00224）、水晶光电（002273 ）这段时间在蓄力，感觉现在在等小米的产品，小米这款眼镜我们预计大概率是在四五月份能够发出来。 消费电子立讯精密（002475）、领益智造（002600 ）手机作为最好的载体，我们最看好的依然是苹果。 苹果在主要的催化剂，也是集中在4~6月份，4月份的话是看24系统的一个更新，可能会进入到中文的，然后6月份是大伯和第一期大会，以及6月份左右苹果新机的排产计划大概率在那个时候会出来。