光缆公司2025年季度报告

请通过勾选标记表明注册者是否在过去的12个月内（或要求注册者提交此类文件的较短期间）提交了规则405（本章§232.405）要求的每一个互☑️ ☒ 请用勾选标记标明登记人是大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、较小规模报告公司还是新兴增长公司。（参见《证券交易所法案》第12b-2条中“大型加速报告公司”、“加速报告公司”、“较小规模报告公司”和“新兴增长公司”的定义。）（勾选一项）： 大型加速申报者 ☐ 加速申报者 ☐ 非加速申报者 ☒ 较小报告公司 ☒ 新兴增长公司 ☐ 如果是一家新兴成长公司，请通过勾选标记表示注册人是否选择不使用根据《证券交易所法案》第13(a)节提供的延长过渡期来遵守任何新的或修订的财务会计准则。☐ 指明登记人是否为空壳公司（如《证券交易所法案》第12b-2条所定义）。是 ☐ 否 ☒ 截至2025年3月5日，该登记人发行的普通股（无面值）共有8,198,577股流通在外。 表格10-Q索引 截至2025年1月31日的三个月 第一部分：财务信息 项目1。财务报表（未经审计）简化合并资产负债表 - 2025年1月31日和2024年10月31日2压缩合并利润表 - 截至2025年1月31日和2024年的三个月3缩表合并股东权益表——截至2025年1月31日和2024年4现金流量表（2025年1月31日和2024年止）5缩略笔记至缩略合并财务报表6项目2。管理’讨论和分析财务状况及经营成果15项目4。控制和程序25第二部分。其他信息第6项。展览品26签字311 光缆股份有限公司浓缩合并经营状况表（未经审计） 光缆股份有限公司现金流量表（合并）（未经审计） 浓缩的财务报表摘要——截至2025年1月31日三个月（未审计） (1) 一般 Optical Cable Corporation及其子公司的未经审计的简明合并财务报表（统称“公司”或“OCC®”），是根据美国公认会计准则及10-Q表格指南和S-X规章编制的，为提供中期财务信息。因此，它们不包括美国公认会计准则要求的完整财务报表的全部信息和注释。管理层认为，所有必要的调整都已包括在内，以确保公允呈现。截至2025年1月31日的三个月经营结果并不一定能够预示截至2025年10月31日的财政年度结果，因为以下因素（包括但不限于）可能会影响这些结果：各市场变化的宏观经济条件、供应链和劳动力限制对生产量的影响、与我们运营地区有关的政府及私营行业规定带来的任何额外成本、市场状况的变化、季节性、通货膨胀和利率、技术变化、竞争条件、某些项目和关键客户购买的时间安排、销售的重大波动以及少数市场客户的大额销售订单的时间安排，以及管理团队执行其商业计划的能力、维持或获得未来债务和/或股权融资以充分资助持续运营的能力；以及其他可能影响未来业绩的变量、不确定因素、意外事件和风险，包括公司在截至2024年10月31日的财政年度的10-K表格年报中列出的风险（包括“前瞻性信息”部分中列出的内容），或公司在其他文件中作为变量、意外事件和/或风险披露的内容。未经审计的简明合并财务报表和简明注释按照10-Q表格的规定呈现，不包含公司年度合并财务报表和注释中包含的某些信息。如需更多信息，请参阅公司截至2024年10月31日的财政年度的10-K表格年报中包含的合并财务报表及其注释。 ‑基于薪资补偿 (2)股票激励计划和其它股份 截至2025年1月31日，Optical Cable Corporation股票奖励下仍有大约51,000股可供分配。激励计划，修正版（“2017计划”）。 基于股票的员工补偿费用、顾问和董事的费用，已计入2025年1月31日和2024年的缩略合并经营报表中，分别为114,364美元和159,151美元。基于股票的补偿费用完全与认定的费用相关联，这些费用与限制性股票奖励或其它股票奖励的归属有关。 股票补偿 公司已授予，并预期不时授予，受董事会薪酬委员会批准的限制性股票奖励。自2004财年起，公司已仅限于使用限制性股票奖励来支付所有员工和顾问的基于股票的薪酬，以及董事会非雇员成员的限制性股票奖励或股票奖励。 光缆股份有限公司浓缩的财务报表摘要——截至2025年1月31日三个月（未审计） 2025年1月31日结束的三个月的受限股票奖励活动包括与21,767股受限股份归属相关的税务保留受限股份。OCC受限股票授予给参与者选择权，可以将股份退还以支付任何归属受限股份产生的代扣税义务，或者支付现金给公司或税务机关，金额等于任何归属受限股份价值所应缴纳的代扣税，以避免退还股份。截至2025年1月31日，公司累计产生107,313美元，与参与者为支付2025年1月31日归属股份的代扣税而退还股份有关。 截至2025年1月31日，公司将在4.5年的加权平均期间内确认的与未行权基于服务及基于运营绩效的股权激励奖项相关的预计补偿费用约为94.3万美元。 (3) 对贸易应收账款计提的信用损失准备 以下是截至2025年1月31日和2024年的三个月贸易应收账款信用减值准备变动摘要： (4) 存货 截至2025年1月31日和2024年10月31日的库存包括以下内容： (5) 产品保修 截至2025年1月31日和2024年10月31日，公司产品保修索赔的应计金额总计为65,000美元，包括应付账款和应计费用。截至2025年1月31日和2024年的三个月保修索赔费用分别为9,627美元和12,764美元。 光缆股份有限公司浓缩的财务报表摘要——截至2025年1月31日三个月（未审计） 下表总结了公司在截至2025年1月31日和2024年的三个月内产品保修预提的变动情况： (6) 长期负债及应付票据 公司拥有信用设施，包括一项房地产定期贷款（经修订和重述，以下简称“弗吉尼亚房地产贷款”），以及循环信贷主承诺书及相关贷款和担保协议（统称为“信贷额度”）。 弗吉尼亚房地产贷款由东北银行提供，并以每月本金和利息分期还款。本金计算使用贷款未偿还余额和240个月的分期偿还计划。利息按未偿还本金总额以等于基准利率的比率计算，每月在每个月的日历第五天根据基准利率的变化进行调整，然而，利率不得低于基于360天年数的实际天数计算的每年8.5%。2025年1月31日基准利率为每年7.5%，2024年10月31日为每年8.0%。弗吉尼亚房地产贷款的到期日为2026年5月5日。 截至2025年1月31日和2024年10月31日，该公司在弗吉尼亚州房地产贷款上有一笔未偿还余额，金额为260万美元。 The Revolver with North Mill Capital LLC (now doing business as SLR Business Credit, “SLR”) provides the Company with one or more advances in an amount up to: (a) 85% of the aggregate outstanding amount of eligible accounts (the “eligible accounts loan value”); plus (b) thelowest of (i) an amount up to 35% of the aggregate value of eligible inventory, (ii) $7,000,000, and (iii) an amount not to exceed 100% of thethen outstanding eligible accounts loan value; minus (c) $1,150,000. 最高累计本金金额为1800万美元。利息按每日余额以年度利率计收，该利率为当时有效的基准利率加上1.5%，但不得低于4.75%（“适用利率”）。因此，2025年1月31日累计的利息率为9.0%，2024年10月31日为9.5%。在违约的情况下，利息可能上升至适用利率以上6.0%。在SLR同意的情况下，贷款可以延长。北密尔资本有限公司（现为SLR商业信贷公司，简称“SLR”）为该公司提供一笔或多笔借款，借款金额最高可达：（a）符合条件账户未偿还总额的85%（“符合条件账户贷款价值”）；加上（b）以下三者中最低的一个：（i）符合条件库存价值的最高35%，（ii）700万美元，以及（iii）不超过当时符合条件账户贷款价值100%的金额；减去（c）115万美元。 浓缩的财务报表摘要——截至2025年1月31日三个月（未审计） 公司的可撤销信贷额度需要锁箱安排，该安排确保每日对所有现金收入进行汇总，以减少未偿还余额。这种安排加上可撤销信贷额度中存在的“主观加速条款”（根据美国普遍接受的会计准则定义），要求将可撤销信贷额度的余额归类为流动负债。“主观加速条款”允许SLR在公司的业务或财务状况发生重大不利变化时宣布违约事件。一旦发生违约事件，SLR可以宣布其他义务全部到期。管理层认为，没有发生此类重大不利变化。此外，截至2025年1月31日以及本报告发布之日，SLR尚未通知公司任何此类违约事件已发生。可撤销信贷额度的到期日为2027年7月24日，管理层认为，公司在剩余期限内将继续能够从可撤销信贷额度中借款以资助其运营。 手枪由以下资产、财产、权利和利益提供保障，无论目前是否拥有或存在，或今后取得或产生，以及无论位于何地；所有账户、设备、商业侵权索赔、一般无形资产、动产票据、库存、可转让抵押品、投资物业、金融资产、信用证权利、支持性义务、存款账户、公司的资金或资产，今后落入SLR的占有、保管或控制之下；上述任何一项的收益和产品，无论是有形还是无形，包括上述任何一项的保险收益；上述任何一项的出售、租赁、许可或其他处置产生的任何有形或无形财产，包括其部分或利益的收益；以及公司可能作为贷款协议下义务担保而受到SLR留置权的任何其他资产。 截至2025年1月31日，公司在其周转信贷额度上有570万美元的未偿还借款，以及340万美元的可用信贷。截至2024年10月31日，公司在其周转信贷额度上有830万美元的未偿还借款，以及320万美元的可用信贷。 (7) 租赁 该公司在德克萨斯州普莱诺（达拉斯附近）拥有约34,000平方英尺的办公室、制造和仓储空间的运营租赁协议。租赁期限将于2029年11月30日到期。 公司拥有约36,000平方英尺的罗阿诺克，弗吉尼亚仓库空间的经营租赁协议。租赁期限于2026年4月30日到期。 公司还根据一项为期60个月的经营租赁协议租赁某些办公设备。租赁期限于2029年11月到期。 OCC租赁了在弗吉尼亚州罗阿诺克制造设施中使用的打印机。租赁期限至2026年8月22日到期。使用权资产将在七年内按直线法摊销。租赁期限结束时，打印机的所有权将转让给公司，使用权资产的剩余账面净值将归类为固定资产。 公司的租赁合同可能包括延长或终止租赁的选择权。当存在这种选择权时，公司会做出判断以确定那些租赁的期限，并在合理确定将会行使这些选择权的情况下将这些选择权计入租赁期限的计算中。 光缆股份有限公司浓缩的财务报表摘要——截至2025年1月31日三个月（未审计） 公司在其租赁付款的确定中将合同租赁成分纳入其中，而合同的非租赁成分，如税费、保险和公共区域维护，则在发生时作为费用支出。在开始时，使用权资产和租赁负债按租赁期限内未来租赁付款的现值进行计量。公司使用租赁开始时的增量借款利率来计量未来付款的现值。 经营租赁费用在租赁期限内按直线法确认。短期租赁，租赁期限为12个月或少于12个月。费用按发生时计入。公司的短期租赁为按月计费。 2025年1月31日和2024年10月31日，其他资产中分别包含运营租赁使用权资产2,009,125美元和1,872,206美元。2025年1月31日，应付账款和应计费用以及其他非流动负债中分别包含运营租赁负债415,740美元和1,641