资讯早间报

制作日期：2025/02/13 隔夜夜盘市场走势 1.国内商品期货夜盘收盘涨跌不一，能源化工品多数下跌，原油跌2.64%，燃油跌1.31%，LPG跌1.21%，纸浆跌近1%，纯碱涨1.03%，橡胶涨1%。黑色系涨跌不一。农产品涨跌互现，玉米涨1.13%，玉米淀粉涨近1%，豆二跌1.15%，豆粕跌1.08%，菜粕跌1.04%。基本金属多数收涨，不锈钢涨1.22%，沪铜涨1.07%，沪锡涨0.95%，沪锌涨0.89%，氧化铝跌1.38%。沪金涨0.26%，沪银涨1.29%。 2.国际贵金属期货收盘涨跌不一，COMEX黄金期货跌0.12%报2929美元/盎司，COMEX白银期货涨1.18%报32.705美元/盎司。 3.国际油价全线下跌，美油3月合约跌2.88%，报71.21美元/桶。布油4月合约跌2.65%，报74.96美元/桶。 4.伦敦基本金属收盘涨跌不一，LME期铜涨1.19%报9469美元/吨，LME期锌涨1.6%报2866美元/吨，LME期镍跌0.73%报15425美元/吨，LME期铝跌0.66%报 2626.5美元/吨，LME期锡涨1.54%报31645美元/吨，LME期铅跌0.35%报1973美元/吨。 5.芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货跌1.46%报1028.25美分/蒲式耳；玉米期货涨1.39%报490.75美分/蒲式耳，小麦期货跌0.48%报574.25美分/蒲式耳。 重要资讯 【宏观资讯】 1.中国期货业协会12日公布数据，以单边计算，1月全国期货市场成交量为5.53亿手，成交额为48.87万亿元，同比分别增长0.09%和11.01%。从市场表现看，大宗商品市场1月走势整体偏强，黑色大宗商品呈现回暖态势；能源化工板块整体跟随原油冲高回落，大部分化工品维持弱势；农产品中饲料养殖表现相对偏强，软商品偏弱震荡；有色板块先扬后抑，贵金属延续强势。 2.美国1月未季调CPI年率录得3%，为2024年6月以来最大增幅。美国1月季调后核心CPI月率录得0.4%，为2024年3月以来最大增幅。 3.ReganCapital分析师SkylerWeinand称，1月份强于预期的CPI报告可能会促使美联储在今年剩余时间里按下降息的暂停键。他表示，“美联储目前只能静观其变，希望经济指标发生变化，表明通胀方面取得了更多进展。” 4.交易员将下次美联储降息时间从9月调整至12月。 5.特朗普：可能在当地时间周三签署对等关税行政令；可能会在沙特与普京会晤。 6.美乌总统进行约半小时通话，双方讨论了实现俄乌和平的可能性；美俄总统通话1个多小时，特朗普称通话富有成效，双方希望结束俄乌冲突并同意紧密合作，并互访对方的国家。 7.鲍威尔第二日听证会：最新数据显示通胀压力缓和但尚未实现目标；对国债流动性感到有些担忧；缩表仍有很长的路要走；美联储可能不得不针对关税政策调整利率；不想妨碍银行为合法客户提供加密货币服务。在鲍威尔发言前，特朗普督促美联储降息，称此举将与即将实施的关税政策相辅相成。 【能化期货】 1.国际能源署（IEA）表示，印度的天然气消费量将在2023年至2030年间增长60%，使该国对液化天然气进口的需求增加一倍，因为国内产量的增长预计将远低于需求增长。根据国际能源署的预测，到2030年，印度的天然气需求将增加到每年1030亿立方米。 2.据隆众资讯，最新数据显示，截至2月12日当周，中国沥青炼厂的产能利用率达到25.9%，环比提升3.8个百分点。同期，沥青的周产量为45.1万吨，环比增长17.1%。本周内，包括齐鲁石化、东明石化、山东胜星、温州中油、中油高富、云南石化及中海四川在内的多家炼厂恢复沥青生产，从而推动产能利用率整体上升。 3.阿联酋富查伊拉石油工业区最新数据显示，截至2月10日当周，阿联酋富查伊拉港的成品油总库存为2024.5万桶，比前一周增加191.7万桶，为八个月来的最高水平。其中轻质馏分油库存增加12.2万桶至846.1万桶，维持在2023年4月以来的最高水平；中质馏分油库存减少28.2万桶至155.9万桶，为四个月来的最低水平；重质残渣燃料油库存增加207.7万桶至1022.5万桶，创下八个月新高。 4.欧佩克月报：预计2025年全球原油需求增速预期为145万桶/日，此前预期为145万桶/日。预计2026年全球原油需求增速预期为143万桶/日，此前预期为143万桶/日。 5.EIA报告显示，02月07日当周美国原油出口减少42.2万桶/日至390.9万桶/日了，除却战略储备的商业原油库存增加407.0万桶至4.28亿桶，增幅0.96%，美国原油产品四周平均供应量为2034.6万桶/日，较去年同期增加2.81%，02月07日当周美国除却战略储备的商业原油进口630.9万桶/日，较前一周减少60.6万桶/日。 【金属期货】 1.印尼贸易部周三公布的数据显示，2025年1月印尼精炼锡出口量为1566.26吨，远超去年同期水平。去年1月的出口因采矿许可证延期而受阻。按月计算，今年1月的出口量环比下降了近三分之二。 2.宜春市属国企-宜春矿业全资子公司宜春力迅将于2025年2月18日开展碳酸锂网上竞价销售活动，本次竞价销售产品为江西九岭锂业代工生产的电池级碳酸锂，销售数量120吨（先款后货，客户自提）。报名时间为：2025年2月13日9:00-2月17日17:00，竞价时间为:2025年2月18日9:30-10:30。采取线上竞价。 投资有风险，入市需谨慎。 3.美联储主席鲍威尔表示，我对货币政策规则非常谨慎，它们是一个起点，而不是一个终点。事后看来，早些时候收紧政策会是个好举措，但不确定更早采取行动会有多大差别。 【黑色系期货】 1.皮尔巴拉港务局表示，西澳大利亚州的铁矿石枢纽黑德兰港将于北京时间周三下午18点因热带气旋泽莉娅关闭。澳大利亚气象局称，飓风“泽利亚”在向皮尔巴拉海岸移动的过程中预计会加强，该风暴的缓慢移动可能会在其路径沿线产生非常高的降雨。目前该风暴为1级，在登陆前可能会增强到3级。 2.本周，全国主要地区样本钢厂建筑钢材的厂内库存量达537.7万吨，相较于上期增加66.8万吨，增幅为14.2%，和去年同期相比增幅12.4%。从供应端分析，节后钢厂复产进程逐步推进，致使钢厂库存相较于去年同期略有增长。然而，复产力度受利润水平恢复迟缓的限制，未能达到预期增速。 3.春节假期结束后，终端需求尚未完全启动，钢材价格偏弱运行，唐山钢坯价格连续回调至3040元/吨，而本周唐山主流样本钢厂平均铁水不含税成本微增6 元至2313元/吨，平均钢坯含税成本回升7元/吨至3083元/吨。当前普方坯钢厂平均亏损43元/吨，周环比增加57元/吨，且亏损幅度高于节前水平。 【农产品期货】 1.巴西巴拉那州农业部下属的农村经济部（Deral）报告，截至周一（2月10日），该州2024/25年度大豆收割率已达到33%，较前一周上升10个百分点。Deral称，大豆状况与上周一致：76%为良好，20%为普通，4%为差。关于大豆生长阶段方面，2%处于开花阶段，48%处于结果阶段，50%处于成熟阶段。 2.MIDF研究称，毛棕榈油价格在2月可能保持稳定，大致在每吨4500至5000林吉特之间波动，价格预计将得到开斋节前补货以及产量较低的支撑。1月毛棕榈油平均价格同比上涨24%。MIDF补充称，由于油棕树的自然休整期和不利天气，马来西亚的棕榈油产量恢复预计较为缓慢，2025年预计仅增长1%。 3.分析师表示，马来西亚的棕榈油库存可能在2月再下降7%，降至148万吨，原因是产量持续低迷以及工作天数减少。马来西亚的棕榈油库存1月已环比下降7.5%。他们补充称，雨季的持续可能会进一步对产量造成压力。由于主要生产和消费国的棕榈油库存较低，毛棕榈油（CPO）价格将保持坚挺。 4.据行业机构数据，印度1月棕榈油进口量为275241吨，远低于12月的500175吨。印度1月植物油进口量为100万吨，低于12月的119万吨。豆油进口量为444026吨，高于12月的420651吨。葵花籽油进口量为288284吨，高于12月的264836吨。 5.巴西植物油行业协会(Abiove)周三公布的一项月度调查结果显示，受豆粕和豆油出口增加支撑，预计巴西今年的大豆加工量将增加，预计巴西今年的大豆产量为1.717亿吨，较1月预估持平。 6.美国农业部（USDA）公布数据，民间出口商报告向未知目的地出口销售12万吨大豆和130320吨玉米，均于2024/2025年度交付。 7.贸易和行业消息人士周三表示，印度本年度以来累计出口了至多50万吨糖，但出口步伐已经放缓，可能难以达到政府批准的100万吨配额目标。 8.巴西全国谷物出口商协会（Anec）基于船运计划数据预测，2月9日至2月15日期间，巴西大豆出口量为308.29万吨，上周为143.19万吨；豆粕出口量为37.7万吨，上周为36.17万吨；玉米出口量为41.09万吨，上周为33.5万吨；小麦出口量为17.03万吨，上周为15.67万吨。 9.据外媒调查的预期值，截至2月6日当周，预计美国2024/25市场年度大豆出口净销售为30-80万吨，2025/26市场年度大豆出口净销售为0-5万吨。 金融市场 金融 1、截至2月12日，已有145家险企披露2024年四季度偿付能力报告。其中，综合偿付能力充足率、核心偿付能力充足率上升的险企均为94家，占比均为64.83%。在已披露风险综合评级结果的131家险企中，“风险小”的A类有38家，“风险较小”的B类有86家，“风险较大”的C类有7家，“风险严重”的D类尚无。 2、人民银行天津市分行透露，2024年，天津市社会融资规模累计增加4920亿元，处于较高水平，社会综合融资成本稳中有降。2024年，全市金融机构新发放企业贷款和个人住房贷款加权平均利率同比分别下降0.32个和0.62个百分点，全市非金融企业债券发行加权平均利率同比下降2.16个百分点。 3、Wind数据显示，节后开市以来（2月5日至2月11日），国内市场上共20只与黄金相关的ETF中，有18只实现资金净流入，净流入额总计39.26亿元。 楼市 1、运用地方政府专项债券资金收储存量闲置土地的工作加速推进。2月份以来，珠海市、惠州市、潮州市、江门市等多地密集发布关于运用专项债券资金收回收购存量闲置土地的公示。截至2月11日，各地拟运用专项债收储地块总计100余宗，拟收回收购价格合计超260亿元。 2、深圳市房地产中介协会数据显示，随着春节假期结束，深圳二手房市场也呈现快速回暖中，二手房周录得824套（含自助），环比增长3069.2%。 3、近日，深圳市场传出“住房公积金新政”即将落地的消息。对此，深圳公积金中心表示，目前正在按规范性文件程序报审。 1、国家超算互联网平台宣布推出“AI生态伙伴加速计划”，提供3个月DeepSeekAPI接口免费使用、千万卡时算力资源池等激励。 2、中国汽车流通协会公布，1月份汽车经销商综合库存系数为1.40，环比上升22.8%，同比上升1.4%，库存水平处于警戒线以下，高于合理区间。 3、第三批全国中成药采购联盟集采中选结果公布，最终174个药品中选，预计今年4月将在全国范围内落地执行。 4、截至2025年1月，长三角三省一市已有108款大模型在国家网信办完成备案，仅2024年11月和12月两个月就新增国家级备案26个。 5、国家发改委组织召开磷石膏综合治理工作电视电话会议。会议强调，要坚持存量增量并重，积极拓展磷石膏综合利用场景；要兼顾当前和长远，坚持“硬投资”和“软建设”相结合，建立健全磷石膏综合治理长效机制。 6、鸿蒙智行宣布，智界新S7推出3年0息、5年低息的限时金融政策，首付7.98万元起，最高可省1.7万元。这是鸿蒙智行在2025年首次推出促销措施。 海外 1、美联储主席鲍威尔表示，基础经济非常强劲；政策