MACOM Technology Solutions：2025年年度报告

表格 10 - Q （ 马克一号)☐根据 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条提交的季度报告截至 2025 年 1 月 3 日的季度或☐根据 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (d) 条提交的过渡报告从到委员会的过渡期文件编号 ： 001 - 35451 MACOM 技术解决方案控股公司. (其章程中规定的注册人的确切姓名) 特拉华州27-0306875(国家或其他司法管辖区(I. R. S. 雇主公司或组织)标识号)100 Chelmsford Street Lowell, MA 01851(主要执行办公室地址和邮政编码)(978) 656-2500(注册人的电话号码 ， 包括区号) 根据该法第 12 (B) 条注册的证券 ： 每个班级的标题 普通股 ， 每股面值 0.001 美元 Indicate 通过勾选表示 是否填报 根据《1934年证券交易法》第13节或15(d)节，在过去12个月中（或对于注册人被要求提交此类报告的时间较短的情况，则为过去90天内），注册人是否已经提交了所有需要提交的报告。 是 ☐ 否 ☐ 标注是否已在过去12个月（或根据要求提交此类文件的较短期间）内根据规则405（§232.405）提交了根据《S-T条例》第S-T-232.405节规定的每份互动数据文件。是 ☐ 否 ☐ 标注是否为大型加速申报企业、加速申报企业、非加速申报企业、较小规模报告公司或新兴成长公司。参见相关定义。 “大型加速 filer”，“加速 filer”，“较小报告公司”和“新兴成长公司”根据《证券交易法》第12b-2条。 如果是一家新兴成长公司，请勾选方框以表示注册公司在根据《证券交易法》第13(a)条采用任何新的或修订的财务会计标准的延长过渡期方面已作出选择不使用该期间。☒ 通过复选标记指示注册人是否为空壳公司(如《交易法》规则 12b - 2 所定义) 。 截至 2025 年 2 月 3 日 ， 注册人的普通股共有 74, 339, 819 股。 第一部分 - 财务信息 ITEM 1.财务报表 1. 重要会计政策的介绍基础和摘要 未经审计的中期财务信息——未经审计的合并财务报表根据美国证券交易委员会（SEC）的规定编制，并且根据管理层的意见，反映了截至报告期间MACOM Technology Solutions Holdings, Inc.（以下简称“MACOM”、“本公司”、“我们”或“我们的”）的合并资产负债表、合并利润表（包括综合收益）、股东权益变动和现金流量。这些调整包括正常的周期性调整，以确保财务报表的公平性。我们使用与年度审计合并财务报表相同的会计原则编制中期财务信息。根据SEC的相关规定，某些通常包含在年度审计合并财务报表中的信息和注释披露内容已进行了精简或省略。我们认为，所提供的合并财务报表及其附注的披露是充分的，足以使所呈现的信息不产生误导。 截至2024年9月27日的 condensed 合并资产负债表已在我们于该日期公布的经审计合并财务报表中报告。我们的会计政策在包含在2024年9月27日财年合并财务报表中的附注中有描述，这些报表已于2024年11月12日向SEC提交（2024年年度报告Form 10-K）。我们建议将本季度报告Form 10-Q中的财务报表与2024年年度报告Form 10-K中包含的合并财务报表和附注一并阅读。 合并原则、列报依据和重新分类-- 随附的合并财务报表包括本公司及其 majority-owned 子公司的账目。所有内部往来余额和交易已在合并时相互抵消。 我们采用一个52或53周的财政年度，该年度结束于9月最后一个星期的最近的星期五。2025财年包括53周，而2024财年包括52周。为了抵消假期的影响，在包含53周的财政年度中，我们将额外的一周计入第一个财政季度。截至2025年1月3日的季度包括14周。 估计数的使用——根据美国通用会计原则（“GAAP”）编制合并资产负债表要求管理层在报告期间内对资产和负债的价值、收入和费用以及财务报表日的潜在资产和负债进行估计和假设。我们持续基于历史经验、当前可用的信息以及管理层认为在当时情况下合理的各种其他因素来进行这些估计和假设。实际结果可能与这些估计和假设有重大差异。管理层认为涉及最多判断应用或复杂估计的主要会计政策包括：存货及其相关储备；收入储备；企业合并；商誉和无形资产估值；基于股份的薪酬估值以及所得税。 财产和设备—固定资产按成本扣除累计折旧和摊销后的金额列示。维护和维修支出在发生时计入费用，而重大改进（显著延长资产使用寿命的）支出则资本化为固定资产的增加。 截至2024年9月28日，公司对其某些与制造相关的机器和设备的预计使用寿命进行了会计估计变更。公司评估了其现有的资产基础，并重新评估了某些机器和设备的预计使用寿命，这与近期使用较旧设备的情况有关，包括考虑这些机器和设备的技术和物理过时情况。基于能够跨代工艺技术重复使用设备以及历史使用趋势，公司决定将某些与制造相关的机器和设备的预计使用寿命增加到十年，以更准确地反映这些资产的估计经济寿命。这一变更自2025财政年度第一季度开始追溯生效，并导致截至2025年1月3日止三个月的成本费用中折旧费用减少了0.7百万美元。这一变化带来了正面影响。 截至 2025 年 1 月 3 日的三个月 ， 营业收入减少 70 万美元 ， 每股收益减少 0.01 美元。 最近的会计公告- 我们最近的会计公告在我们 2024 年年度报告的表格 10 - K 中有所描述。 6 2024 年 11 月 ， 美国财务会计准则委员会(“FASB ”) 发布了《会计准则更新》 （“ ASU ”) 2024 - 04 ，债务 - 具有转换和其他期权的债务(子题 470 - 20) 可转换债务工具的诱致转换, 这澄清了确定某些可转换债务工具的结算是否应被视为诱导转换的要求。我们在2024年11月选择提前采用ASU 2024-04，并在评估债务注销的会计处理时应用了该修正案（详见附注 9 - 债务). 在随后的时期内采用的公告 2023 年 11 月 ， FASB 发布了 ASU 2023 - 07 ，分部报告(主题 280) 对可报告分部披露的改进, 这些改进提高了对公共实体可报告部分披露的质量，并回应了投资者和其他资本分配者对可报告部分费用的额外、更详细信息的需求。本次更新的修正案要求所有公共实体在年度和中期期间披露额外的可报告部分信息，以增强财务报告，帮助投资者开发更有用的财务分析。本ASU应采用追溯基础应用。本次更新的修正案自2024年12月15日后的财政年度以及该年度之后的中期期间生效，允许提前采用。我们目前正在评估这项ASU的采用对未来对我们合并财务报表及其披露的影响。 2023 年 12 月 ， FASB 发布了 ASU 2023 - 09 ，所得税(主题 740) 所得税披露的改进这要求对所得税披露进行更大的细分。本次更新中的修订通过要求（1）一致的分类和信息在税率调整中进行更大程度的细分，以及（2）按管辖区域细分已支付的所得税，从而提高了所得税披露的透明度。其他修订通过（1）增加未纳税前利润（或亏损）和所得税费用（或利益）的披露，以及（2）移除不再被认为具有成本效益或相关性的披露，提高了披露的有效性和可比性。本ASU应从未来期间开始采用，并允许追溯应用。本更新的指导原则适用于2025年12月15日之后开始的财政年度。我们目前正在评估这项ASU的采用对未来对我们合并财务报表及其相关披露的影响。 2024 年 11 月 ， FASB 发布了 ASU 2024 - 03 ，损益表报告综合收益 - 费用分类披露，要求在财务报表附注中披露特定成本和费用的指定信息。本更新的修正案通过要求公共商业实体在中期和年度报告期间在其财务报表附注中披露额外的特定支出类别信息，从而改进财务报告。本ASU应从未来日期起采用，并允许追溯应用。本更新的修正案自2027年12月15日以后的财政年度以及该财政年度内开始的中期期间生效，允许提前采用。我们目前正在评估本ASU的采用对未来对我们合并财务报表及其相关披露的影响。 2. 收入 收入分解 我们将来自客户的合同收入按市场和地理区域进行拆分，因为我们认为这最能反映经济因素对收入和现金流的性质、金额、时间点和不确定性的影响。 下表显示了我们按市场和地理位置分列的收入 (以千为单位) ： (1) 亚太地区主要涵盖印度、日本、新加坡、韩国、台湾和泰国。 (2)除美国、中国、上述提到的亚太地区和开曼群岛外，其他任何国家或地区均未占到我们截至报告日期总收入的10%以上。 按地理区域划分的收入按客户账单地址汇总。 合同余额 我们根据合同基础下的收入确认、开票和现金收款的时间，在每个合同基础上记录合同资产或合同负债。我们的合同负债主要与递延收入有关，包括在向客户转移控制权之前从客户收到的预付款，因此收入随后在交付产品和服务时予以确认。 以下表格呈现了截至2025年1月3日的前三个月合同负债的变化情况（单位：千，除非另有说明）： 在截至2025年1月3日的三个月期间，我们确认了销售额为90万美元，并将其计入期初的合同负债余额中。截至2025年1月3日的三个月内，合同负债的减少主要与之前因客户在获得此类产品和服务的控制权之前开具发票而递延的收入确认有关，但这一减少被客户在获得此类产品和服务的控制权之前的额外开票所抵消。 3. 收购 ENGIN - IC, Inc .-在2024年11月5日，我们完成了对ENGIN-IC, Inc.（以下简称“ENGIN-IC”）的收购，ENGIN-IC是一家无工厂半导体公司，专门设计先进的镓砷化物（GaAs）等半导体产品。 氮化镓（“GaN”）单片微波集成电路（“MMICs”）和集成微波组件，位于德克萨斯州普莱诺和加利福尼亚州圣迭戈（“ENGIN-IC 收购”）。我们收购 ENGIN-IC 以进一步扩展和完善我们的 MMIC 和模块设计能力。与 ENGIN-IC 收购相关，我们以约 1420 万美元的总价收购了所有已发行的 ENGIN-IC 股份，其中现金支付为 1250 万美元，扣除获得的现金 20 万美元后的净额，以及应付 150 万美元的款项，但需根据惯常的购买价格调整进行调整。ENGIN-IC 收购被视为一项企业合并，自收购之日起，ENGIN-IC 的运营已纳入我们的合并财务报表中。我们对 ENGIN-IC 的初步购价分配记录如下，主要结果为无形资产，包括获得的技术和客户关系 970 万美元及商誉 510 万美元。8 Consolidated估计的pro forma未经审计的营业收入和截至2025年1月3日财政季度的合并估计的pro forma净亏损，以及自收购日起ENGIN-IC的实际经营结果对本期呈现的 condensed consolidated财务报表并不重要。 Wolfspeed, Inc. 的 RF 业务 -在2023年12月2日，我们完成了对 Wolfspeed, Inc.（以下简称“Wolfspeed”）射频（RF）业务相关资产和特定负债的收购（以下简称“RF业务收购”），该收购按企业合并方式进行会计处理。RF业务包括用于高性能射频和微波应用的碳化硅上氮化镓（GaN on Silicon Carbide）产品组合。根据RF业务收购的相关安排，我们预计将在RF业务收购完成后约两年接管位于北卡罗来纳州达勒姆市研究三角公园的一座晶圆制造设施（以下简称“RTP晶圆厂”）。在RTP晶圆厂转移之前，Wolfspeed将继续运营该设施，并根据RF业务收购时签订的各项协议向我们供应晶圆产品及其他制造服务。 RF业务收购的购买价格包括7500万美元的现金支付和711,528股我们公司的普通股。截至2023年12月29日，作为RF业务收购考虑因素发行的我们公司普通股的公允价值为6080万美元；在截至2024年3月29