广东芬尼科技股份有限公司招股说明书(申报稿)

（广州市南沙区涌岭路6号自编2栋一楼之2） 保荐机构（主承销商） 广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 致投资者的声明 一、上市的目的 芬尼科技是一家围绕热泵产品开展研发、生产、销售及服务一体化业务的公司。热泵是一种由电能驱动、能够高效利用低品位热能的加热装置，广泛应用于家庭、商业场所以及工农业等领域，能够满足客户采暖、热水以及烘干等多样化的生活、生产需求。根据2021年印发的《中共中央、国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》中的相关表述，在建筑用能结构方面中国将“因地制宜推进热泵、燃气、生物质能、地热能等清洁低碳供暖。” 公司自成立以来坚持自主研发，持续专注于热泵及其相关产品的研发和设计，凭借创始人及核心技术团队对热泵的钻研和多年的技术积累，公司全资子公司芬尼节能是2022年国家级制造业单项冠军、国家企业技术中心，公司及子公司芬尼能源是广东省工业和信息化厅认定的“专精特新”企业。 为了增强公司的核心竞争力，使公司在未来的市场竞争中获得更大的竞争优势，巩固并提升公司的行业地位，公司拟通过本次上市募集资金以进一步提升公司生产品质、核心零部件自产能力以及数字化的服务体系。本次发行后，公司资产总额、净资产规模都将增加，公司的资产负债结构亦将会得到进一步优化。此外，本次上市发行有助于公司形成更明显的规模优势，服务效率和品质将得到进一步提升，利润总额及净利润水平也将明显增加，提升公司的盈利水平和核心竞争力。 二、公司现代企业制度的建立健全情况 公司已经根据《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》《上市公司股东大会规则》《上市公司章程指引》等法律法规的要求开展规范运作、建立健全现代企业制度，制定并有效执行了公司章程、三会议事规则等各项管理制度，形成了有效的公司治理结构以及健全的内部控制环境，保障公司高效可靠运行，切实维护和保障中小股东利益。 三、公司本次融资的必要性及募集资金使用规划 公司本次募集资金将主要用于“芬尼清洁能源装备制造产业园项目”、“热泵部件制造项目”及“芬尼数字化信息化管理升级项目”。上述募集资金投资项目均与现 有主营业务紧密相关。 “芬尼清洁能源装备制造产业园项目”和“热泵部件制造项目”通过添置先进的自动化生产线和生产设备，建造智能生产基地，有利于提高公司核心产品生产品质和产能，满足市场需求；有利于提高公司盈利能力，提质增效，促进公司可持续发展。 “芬尼数字化信息化管理升级项目”旨在通过提升公司信息化水平，促进下属公司之间的数据和信息流通，提升公司的生产效率和管理水平。 “芬尼营销服务网络升级及品牌建设项目”将在重点省份扩建及新建营销网点，加大品牌推广投入力度，各个营销网点设立办事处及办公信息化系统，便于通过营销网点配置专业运营人员介绍公司产品、对客户进行回访及跟踪服务。 本次募投项目的顺利实施有利于为公司现有业务的升级以及未来业务拓展提供必要的资源支持，同时增强公司的整体实力，是公司业务发展的实际需要。 四、公司持续经营能力及未来发展规划 公司自成立以来坚持自主研发，持续专注于热泵及其相关产品的研发和设计，凭借创始人及核心技术团队对热泵的钻研和多年的技术积累，公司全资子公司芬尼节能是2022年国家级制造业单项冠军、国家企业技术中心，公司及子公司芬尼能源是广东省工业和信息化厅认定的“专精特新”企业。根据产业在线《中国空气源热泵行业年度研究报告（2023年）》的数据显示，公司2023年在中国空气源热泵行业销售额排名中位居第五，根据该报告销售额第一名为美的集团、第二名为海尔智家、第三名为格力电器、第四名为中广欧斯特。2021年及2022年，公司在外销市场，热泵出口市场销售额排名第一，2022年占国内热泵出口市场份额20%左右；2023年公司热泵出口市场销售额排名第二，第一名为美的集团。公司与海外知名品牌HAYWARD集团、FLUIDRA集团、EVO集团以及REMKO GmbH&Co.KG（德国上市公司INDUS Holding子公司）等建立了良好的合作关系。公司在国内外市场均已树立起良好的声誉。公司行业地位较高，具备持续经营能力。 未来公司将继续坚持以技术创新为基石，依托行业经验积累、自主研发和精益制造，秉承“让客户满意”的经营理念，凭借公司热泵技术在家用、商用、工农业等领域长期积累的竞争优势，不断拓展国内外热泵行业市场，通过“芬尼”和“芬尼克兹”双品牌全品类全球化运作，致力于将公司打造成为全球领先的热泵智能制造专家以及 低碳建筑环境集成方案的服务提供商。 本次发行概览 目录 声明.........................................................................................................................................1 致投资者的声明.......................................................................................................................2 一、基本术语.................................................................................................................10二、专业术语.................................................................................................................13 第二节概览...........................................................................................................................17 一、重大事项提示.........................................................................................................17二、发行人及本次发行的中介机构基本情况.............................................................20三、本次发行概况.........................................................................................................21四、发行人主营业务经营情况.....................................................................................22五、发行人板块定位情况.............................................................................................26六、发行人报告期主要财务数据和财务指标.............................................................29七、财务报告审计截止日后的主要经营状况及财务信息.........................................30八、发行人选择的具体上市标准.................................................................................30九、募集资金运用与未来发展规划.............................................................................31十、其他对发行人有重大影响的事项.........................................................................31 第三节风险因素....................................................................................................................32 一、与发行人相关的风险.............................................................................................32二、与行业相关的风险.................................................................................................36三、其他风险.................................................................................................................37 第四节发行人基本情况........................................................................................................39 一、发行人的基本情况.................................................................................................39二、发行人设立及股本和股东变化情况.....................................................................39三、发行人股权结构.....................................................................................................45四、发行人控股子公司、参股公司、分支机构基本情况.........................................45五、主要股东及实际控制人的基本情况.....................................................................65 六、公司的特别表决权股份或类似安排.....................................................................95七、公司的协议控制架构.............................................................................................95八、发行人股本情况.