电子周跟踪：Rokid发布新款AI眼镜，美升级对华科技发展的限制措施

市场与行业回顾

本周（2024.11.18-11.22）市场大盘多数下跌，上证指数跌1.91%，深圳成指跌2.89%，创业板指跌3.03%，科创50跌1.78%，申万电子指数跌3.29%，Wind半导体指数跌3.01%。外围市场，费城半导体指数涨2.53%，台湾半导体指数涨0.57%。细分板块中，半导体设备（-0.63%）、数字芯片设计（-2.01%）、模拟芯片设计（-2.05%）表现相对较好。个股方面，驰诚股份涨81.76%领涨，科森科技跌19.64%领跌。

行业动态

Rokid发布新款AI眼镜RokidGlasses，搭载骁龙AR1芯片和双目衍射光波导技术。英伟达发布2025财年第三季度财报，营收351亿美元，环比增17%，同比增长94%，GAAP和非GAAP毛利率分别为74.6%和75.0%。数据中心第三季度营收达308亿美元，环比增17%，同比增长112%。英伟达宣布在多款云服务中提供基于Hopper H200的实例，Blackwell在MLPerf Training上实现2.2倍性能提升。美国可能对中国实施新出口限制，或将200家中国芯片公司列入贸易限制名单。

重要公告

• 汇顶科技筹划收购云英谷科技，停牌不超过10个交易日。
• 晶瑞电材收购湖北晶瑞76.0951%股权，湖北晶瑞将成为全资子公司。
• 希狄微拟收购诚芯微100%股份，并向不超过35名投资者发行股份募集配套资金。

投资建议

AI眼镜市场即将爆发，引领AI赋能消费电子，带来新一轮创新周期。建议关注设备、材料、零部件国产替代，高性能芯片和先进封装需求，以及AI端侧应用元年带来的换机潮和硬件升级机会。

风险提示

下游需求回暖不及预期，技术突破不及预期，产能瓶颈，外部制裁升级。