计算机行业跟踪周报：《十一月推荐：事件驱动之低空经济》

核心观点与关键数据

• 10月份低空经济项目密集落地：全国低空经济落地项目超过500亿元，落地进度持续超预期。例如，茂名市投资19.5亿元建设低空经济与产业融合发展项目，南昌市备案通过低空数字经济产业园项目（总投资约5亿元），赤壁市投资75亿元建设赤壁低空经济产业项目等。
• 政策催化：
  • 设立低空经济职能部门：民航局、空管局已成立相关领导小组和工作组，低空经济专管司局设立获批复，将推动产业发展。
  • 低空经济试点城市：深圳、重庆等城市获批试点，预计更多城市将加入，鼓励商业模式探索。
  • 国家级顶层设计：发改委等主管部门将发布国家顶层设计方案，指导地方政府建设方向，减少重复建设。
  • 国家级发展方案：目前各地已发布行动方案，国家层面方案尚未发布，但预计将设定具体发展目标、技术方向和量化指标，并指引重点地区产业布局。
  • 珠海航展：2024年11月举办，首次设立低空经济馆，展示平台和应用场景，小鹏汇天“陆地航母”将首次公开载人飞行。

研究结论

• 投资建议：国家级部门和顶层设计落地将推动低空经济基础设施建设和应用场景落地，各地总牵头单位和产品型厂商将率先受益。部分央企企业受益于国企改革和注入。
• 相关标的：
  • 低空经济各环节领军企业：空管（莱斯信息）、监视（纳睿雷达）、整机（万丰奥威）、引擎（宗申动力）、电机（卧龙电驱）、运营（中信海直）、无人机（绿能慧充）。
  • 各地总牵头方：深圳（深城交）、雄安（中交设计）、重庆（宗申动力）、成都（四川九洲）、苏州（苏交科）、杭州（浙江交科）、合肥（四创电子）、福建（大名城）。
• 风险提示：政策推进不及预期、技术推进不及预期、竞争加剧影响。