2024年二季度人工智能与机器学习报告

新兴技术研究 人工智能与机器学习报告 风险投资趋势与创新焦点 目录 机构研究小组 分析 垂直更新3 布兰登·伯克高级分析师，新兴技术 brendan.burke@pitchbook.com pbinstitutionalresearch@pitchbook.com 2024年第二季度时间表 4 AI & ML景观 5 本·里奇奥联合分析师，新兴技术 ben.riccio@pitchbook.com pbinstitutionalresearch@pitchbook.com 人工智能与机器学习风险投资生态系统市场图谱 6 风险投资活动 7 创新聚焦 14 数据 马修·纳西亚科莱斯 高级数据分析师 代码检索15人工智能在金融领域的应用18主权人工智能20 出版 该报告由以下机构设计：Chloe Ladwig并且朱莉娅·米德基夫 发布于2024年9月19日 公司亮点 22 Anthropic 23Databricks 26 4,117总交易额 新闻 2024年第二季度风险投资（VC）活动大幅增长，得益于三十亿美元的融资轮次。我们追踪到了2024年第二季度为AI与机器学习（AI & ML）公司提供的308亿美元的风险投资，包括xAI的60亿美元融资轮次。xAI的B轮融资大交易仅由财务风险投资（VC）投资者组成，这在其他领先的基座模型初创企业中是独一无二的。金融风险投资公司Thrive Capital也在介入以支持OpenAI。除了xAI的特殊案例外，其他顶级交易继续由科技巨头投资主导。英伟达在本季度参与的五个顶级交易中参与了四个：CoreWeave的11亿美元融资轮次，MistralAI的B轮融资，Scale AI与亚马逊和Meta合作的F轮融资，以及与微软合作的Wayve的十亿美元融资轮次。尽管有企业风险投资，但交易数量仍显著低于下行之前的数据，且过去七个季度一直保持一致。然而，对于能够融资的初创企业，估值继续上升，早期和后期交易的前估（pre-money valuations）中位数分别达到了2800万美元和5000万美元的新高。 在第二季度，风险投资退出活动在经历前几个季度的下降后出现反弹，退出价值和数量均有所上升。得益于Tempus AI以10.9倍EV/收入倍数进行的57亿美元上市，退出价值上升至115亿美元，这是自2022年第二季度以来的最高水平。（NVIDIA对Run:ai的持续收购，此前在第二季度早期宣布但被监管审查延迟，不包括在本总额内。）这是两起重大收购中的第一起，公司还收购了Deci，这是一个优化AI模型以实现硬件效率的平台。这些交易总额估计为13亿美元，突显了硬件提供商为了加强其软件生态系统愿意做出的投资。竞争对手AMD随后以7.17亿美元的价格收购了Fireworks AI和Silo AI，总金额达到7.17亿美元，显示出收购方中表现最优秀的股票的集中度。其他突出的收购案例包括现代汽车以9.23亿美元收购Motional和JFrog以2.3亿美元收购Qwak。我们不计入亚马逊和谷歌分别对Adept和Character AI创始人团队的招聘，尽管这显示了基础模型公司估值扩展的挑战。 选择公司亮点：人类学 第二季度还见证了Anthropic股票的一次大规模二级市场交易，通过清算FTX在公司中的股份。通过二级市场，FTX能够清算掉其最初5亿美元股份中的三分之二。19投标将公司估值定在230亿美元，较之前的194亿美元有所增加。20 伴随的一套特性进一步定制其产品以满足此客户群。其处理复杂指令能力的提升使得模型能更好地服务于客户支持和多步骤工作流程需求。尽管OpenAI仍然是应用最广泛的企业模型，但使用两种模型的情形很常见。22目前这使Anthropic成为OpenAI的补充，尤其是在AWS不支持OpenAI的情况下。 领导力 展望 在第二季度，几位前OpenAI员工离职加入了Anthropic。五月份，前OpenAI超对齐团队联合负责人Jan Leike加入了Anthropic。Leike之前在X论坛上发帖，因与领导层意见不合和对安全文化的担忧而辞去了OpenAI的职务。21约翰·舒尔曼，OpenAI的联合创始人兼后训练团队联合负责人，也离开了OpenAI，加入了Anthropic的对齐团队。这些举措突显了Anthropic在开发安全模型方面的投资。 凭借高质量和更低的成本，Claude 3.5 Sonnet 成为 OpenAI 的合法替代品。另外，对安全和企业合作的关注将继续吸引企业客户。然而，鉴于 OpenAI 预计将通过推出 GPT-5 来设定新的性能标准，Anthropic 将必须在其新型号的成就基础上更进一步。为了保持 pace，Anthropic 有望在今年晚些时候发布两款新产品模型，即 Claude 3.5 Opus 和 Haiku，并改善其企业产品组合。 竞争格局 通过与亚马逊云服务（AWS）的合作，Anthropic在极具竞争力的基础模型空间中打造了一个庞大的企业客户群。Claude 3.5 Sonnet的发布及其 PitchBook Data, Inc.尼扎尔·塔赫尼执行副总裁，研究与市场情报保罗·康德拉新兴技术研究员负责人 关于PitchBook行业与技术研究 额外研究埃里克·贝尔莫洛eric.bellomo@pitchbook.com游戏电子商务 Derek Hernandezderek.hernandez@pitchbook.com企业SaaS基础架构SaaS 布兰登·伯克brendan.burke@pitchbook.com数据分析和信息安全 人工智能与机器学习 阿里·贾瓦赫里ali.javaheri@pitchbook.com新興領域 罗伯特·Lrobert.le@pitchbook.com保险科技加密货币 独立、客观、及时的市场情报 亚伦·德加涅aaron.degagne@pitchbook.com医疗器械 数字健康 随着私募市场在复杂性和竞争性方面的持续增长，投资者理解推动该资产类别的行业、领域和公司至关重要。 约翰·麦克多纳格john.macdonagh@pitchbook.com碳与排放技术；清洁能源技术 亚历克斯·弗雷德里克alex.frederick@pitchbook.com农业技术 食品科技 我们的行业和技术研究为您提供对新兴科技领域的深入分析，以便您能更好地在所运营的变动市场中导航——并带着信心追求新的机遇。 Rebecca Springerrebecca.springer@pitchbook.com医疗保健服务 医疗保健信息技术 药物服务 乔纳森·格里科英科jonathan.geurkink@pitchbook.com供应链技术 移动技术 杨路德rudy.yang@pitchbook.com企业金融科技 零售金融科技 ©2024 by PitchBook Data, Inc. All rights reserved. No part of this publication may be reproduced in any form or by any means—graphic, electronic, or mechanical, including photocopying, recording, taping, and information storage and retrieval systems—without theexpress written permission of PitchBook Data, Inc. Contents are based on information from sources believed to be reliable, but accuracy and completeness cannot be guaranteed. Nothing herein should be construed as any past, current or future recommendation tobuy or sell any security or an offer to sell, or a solicitation of an offer to buy any security. This material does not purport to contain allof the information that a prospective investor may wish to consider and is not to be relied upon as such or used in substitution for theexercise of independent judgment. 卡齐·赫拉尔kazi.helal@pitchbook.com生物医药技术与制药技术