澄星股份：江苏澄星磷化工股份有限公司2024年半年度报告

公司简称：澄星股份 江苏澄星磷化工股份有限公司2024年半年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人徐海圣、主管会计工作负责人徐西瑞及会计机构负责人（会计主管人员）张立军声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司的重大风险提示敬请查阅本报告第三节管理层讨论与分析第五点其他披露事项“可能面对的风险”。 十一、其他 □适用√不适用 目录 第一节释义.........................................................................................................................................4第二节公司简介和主要财务指标.....................................................................................................5第三节管理层讨论与分析.................................................................................................................7第四节公司治理...............................................................................................................................17第五节环境与社会责任...................................................................................................................18第六节重要事项...............................................................................................................................23第七节股份变动及股东情况...........................................................................................................29第八节优先股相关情况...................................................................................................................31第九节债券相关情况.......................................................................................................................32第十节财务报告...............................................................................................................................33 备查文件目录载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计主管人员签名并盖章的会计报表。载有董事长签名、公司盖章的半年度报告文本以及报告期内在《上海证券报》上公开披露过的所有公司文件。报告期内在《上海证券报》上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 第一节释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 六、其他有关资料 □适用√不适用 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：元币种：人民币 八、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 十、其他 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 （一）主要业务 公司主要从事黄磷、磷酸、磷酸盐等精细磷化工系列产品的生产与销售。 （二）经营模式 公司立足磷化工产业，以各类资源要素为基础、以科技创新为引领、以产业数字化为依托，不断打破产业边界，向绿色、高附加值产业链上端突破。公司着力构建循环经济、绿色经济，高度重视安全生产、节能减排和环境保护工作，不断提升资源综合利用效率。公司作为国内精细磷化工行业实行矿、电、磷、运一体化的先行者和推动者，目前已形成“矿山-电力-黄磷-精细磷化工系列产品-物流运输一体化”的生产经营模式。 1、生产模式 根据产能情况及市场预测，对上一年的生产经营活动进行分析的基础上，同时考虑行业季节性特点，每年在年初编制年度生产经营计划，并分解至每个月度，根据年度生产计划编制原辅材料采购和物流需求计划；在年度计划总框架的指导下，每月召开产供销协同会，根据上月销售情况及接下来的市场预测、原辅料市场情况、产品库存情况，来滚动下达次月各产品生产、销售、原辅材料采购等任务，以此作为绩效考核目标。每日召开产供销晨会，对生产、销售、原辅料供给、物流配套、技术质量服务等情况进行协调，做到统筹安排，快速反应。生产管理部门力求精益化管理，采用最经济的原料配比生产方式，持续优化生产工艺控制，立足于从成本控制、质量提升、降本增效、安全环保等方面入手，提升公司产品的市场竞争力。2、采购模式 公司秉持着“稳定供应、成本控制、质量优先”的采购理念，构建了与战略供应商之间深度合作的伙伴关系。确保原材料供应的充足性与渠道的畅通无阻，还通过灵活运用合同定价、固定价格协议等多种采购策略，有效缓冲了市场价格波动对公司运营造成的潜在风险，实现了原材料成本的可控与最小化；在供应商管理方面，公司实施了一套严格而全面的评估体系，不仅考量供应商的产能规模、技术实力、产品质量等硬性指标，还重视其服务态度、响应速度及可持续发展能力等软性优势。通过这一综合评价体系，成功筛选出了一批高质量的合格供应商，形成了稳定 且高效的供应链网络；同时为了进一步提升采购效率与透明度，公司引入了先进的电子采购平台，采用线上竞标、询价等现代化手段，实现了采购流程的标准化与自动化，这不仅大大缩短了采购周期，还通过公平竞争机制有效降低了原材料采购成本，同时增强了采购过程的透明度与合规性，为防范采购风险筑起了坚实的防线。 此外，公司还建立了动态监控与调整机制，密切关注国内外原材料市场的最新动态与趋势，及时调整采购策略与库存水平，确保在保持原材料供应稳定性的同时，最大化地利用市场机会，为公司创造更大的经济效益。 3、销售模式 公司销售模式是在原有销售模式上进行营销改革和转型升级，具体包括精准营销、整合营销、深度营销和差异化营销等方面内容，注重提升企业和产品的品牌力，推拉结合提升市场份额，满足市场需求，提升客户黏性。在市场细分上，公司结合市场竞争态势，对下游行业的需求进行了分级分层，针对不同的市场模块和层级制定不同的营销策略，核心客户“一司一策”。在产品策略上，公司一手向内抓，以磷酸盐为代表涵盖所有产品做品质的提升并提升产品附加价值；一手向外抓，聚焦市场，深挖需求，发挥品牌力，巩固精细磷化工龙头地位；在产品组合链条上合理规划企业的产品线，在宽度、长度、深度和关联性上做好整合营销，加强传统产品的生命周期管理，在市场差异化需求上利用品牌做强背书，提升品牌曝光度和市场认知。在渠道策略上，公司国内业务深耕、精耕市场，针对性地制定符合市场需求的营销策略；国际市场，立足优势市场、紧跟客户需求，提振市场信心，挽回市场份额。其次综合服务体系搭建、做到三性一机制。售后服务要做到专业性、及时性、有效性，及时总结和归纳客户问题，建立客户回访机制。在价格策略上，公司以品牌影响力提升和产品质量提升为着力点，采用积极的定价策略，逐渐从成本加成定价过渡到价值定价，促进热法工艺产品价值回归。（三）行业情况及公司行业地位 1、磷矿石情况 全球磷矿石基础储量约710亿吨，主要分布在非洲、北美、亚洲、中东等地区，其中非洲和中东合计占比80%左右。我国是世界上第二大磷矿资源大国，基础储量约37亿吨左右，在规模上仅次于摩洛哥。我国磷矿资源储量分布不均衡，从地域分布来看，云贵川鄂四省的总储量超过全国基础储量的85%以上，从而形成“南磷北运，西磷东调”的基本格局。 经过多年发展，国内高品位磷矿石资源不断消耗，供应量持续降低，磷矿石整体品位下降，开采难度加大，成本上升，加上近年来国家环保限产及长江保护治理等政策陆续出台，磷矿石开采行业落后产能持续退出，呈现出产业集中度高、上下游一体化程度高、行业准入标准高的基本特征。 2024年1-6月，我国磷矿石产量约为5,114.40万吨，同比增加3.41%；以云南28%磷矿石价格为参考，市场均价为965元/吨，同比上涨3.54%。主要原因受下游新能源等需求增加及矿石品位持续下滑影响，磷矿石供应维持偏紧态势，加上国家出台相关文件保障化肥供应，磷矿石价格小幅上涨并维持高位持稳走势。 目前公司的磷矿资源主要集中在云南会泽、宜良等地区，磷矿开采主要满足公司自身生产需要。为了降低公司磷矿石的成本，公司正在不断加大技术改造力度，研究开发矿粉成球等技术，进一步提高低品位磷矿的使用率，降低磷矿石生产黄磷的成本。 2、黄磷情况 黄磷是草甘膦、有机磷、阻燃剂、新能源材料等高附加值产品的重要基础工业原料。黄磷生产的主要能耗成本是电力，电力成本占单位黄磷生产成本的40%左右。近年来，受三磷整治、能耗双控以及环保督查等因素影响，我国黄磷行业生产情况受到严格限制。 2024年1-6月，我国黄磷总产量约为37.45万吨，同比增加27.90%；黄磷市场均价为22,897元/吨，同比下跌11.42%。主要原因是黄磷供应增加，而下游需求不振，综合导致黄磷价格有所下降。 云南作为中国水电大省，拥有丰富的水力发电资源，在每年的丰水期，电力使用成本相对较低，公司在云南弥勒市配套有10.8万千瓦的雷打滩水电站、220kv输变电线路等，大大降低了黄磷生产成本，为公司生产具有市场竞争力的黄磷产品打下坚实基础。目前公司拥有16万吨/年的黄磷生产能力，产能位居全国前列，随着国家环保督查、供给侧改革和去产能的深入，产能规模较小的黄磷生产企业将被淘汰，公司黄磷生产的竞争力将得到进一步提升。3、磷酸情况 磷酸作为磷化工产业链最重要的中间体，根据纯度及含杂质量不同，可分为工业级、食品级、电器级、电子级等，主要用于工业、食品、制药、平板显示、半导体、集成电路、芯片等行业。热法磷酸是采用黄磷燃烧水合的方法产生，此种方法生产出磷酸纯净度高，不需要繁复的除杂工艺，热法磷酸下游可以用于高附加值的食品级、电子级磷酸和磷酸盐。 2024年1-6月，我国磷酸总产量约114.25万吨，同比减少3.03%；磷酸市场均价为6,877元/吨，同比下