贝特瑞：2024年半年度报告
贝特瑞新材料集团股份有限公司BTR NewMaterial Group Co., Ltd 2024半年度报告 公司半年度大事记 4月8日，贝特瑞年产5万吨锂离子电池正极材料项目在摩洛哥丹吉尔科技城举行开工仪式。 5月，贝特瑞荣获中国汽车动力电池产业创新联盟颁发的“最具成长力企业”荣誉证书、“产业突出贡献企业”荣誉证书。 6月16日，公司属下子公司云南贝特瑞负极一期5万吨石墨化项目在大理祥云县正式投产。 6月29日，贝特瑞品牌荣耀登榜2024中国品牌500强，名列第229位。 目录 第一节重要提示、目录和释义................................................................................................3第二节公司概况........................................................................................................................6第三节会计数据和经营情况....................................................................................................8第四节重大事件......................................................................................................................23第五节股份变动和融资..........................................................................................................32第六节董事、监事、高级管理人员及核心员工变动情况..................................................36第七节财务会计报告..............................................................................................................39 第一节重要提示、目录和释义 董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人贺雪琴、主管会计工作负责人黄友元及会计机构负责人（会计主管人员）刘志文保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 本半年度报告未经会计师事务所审计。 本半年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 1、未按要求披露的事项及原因 因涉及商业机密，申请豁免披露公司收入构成-按区域分类分析相关内容。 【重大风险提示】 1.是否存在退市风险 □是√否2.公司在本报告“第三节会计数据和经营情况”之“十四、公司面临的风险和应对措施”部分分析了公司的重大风险因素,请投资者注意阅读。 释义 第二节公司概况 一、基本信息 二、联系方式 三、信息披露及备置地点 四、企业信息 五、注册变更情况 六、中介机构 □适用√不适用 七、自愿披露 □适用√不适用八、报告期后更新情况□适用√不适用 第三节会计数据和经营情况 一、主要会计数据和财务指标 （一）盈利能力 （二）偿债能力 （三）营运情况 二、非经常性损益项目及金额 三、补充财务指标 □适用√不适用 四、会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况 （一）会计数据追溯调整或重述情况 □会计政策变更□会计差错更正□其他原因√不适用 五、境内外会计准则下会计数据差异 □适用√不适用 六、业务概要 商业模式报告期内变化情况： 公司专注于锂离子电池负极材料、正极材料以及先进材料的研发、生产和销售，主要产品涵盖天然石墨负极材料、人造石墨负极材料、硅基负极材料及高镍三元正极材料等。该等材料是制造新能源汽车动力电池、消费电子电池、储能电池的核心，对提高电池的容量、循环性能等方面发挥重要作用。公司具备优秀且稳定的经营管理及核心技术团队，拥有领先的的研发实力与创新能力以及优质的供应链资源，为国内外车企和电池企业龙头客户提供专业化的产品和服务。1、负极材料业务 经过20余年的积累与发展，公司在锂离子电池负极材料领域具备明显的技术和发展优势，已形成了天然石墨、人造石墨和先进负极材料为主的产品体系。 在天然石墨负极材料领域，公司建立了从石墨矿开采到天然石墨负极材料产成品的完整产业链，确保供应稳定及品质保证。在人造石墨负极材料领域、公司通过自建及合作等模式，形成了集原材料、石墨化、碳化、成品加工于一体的产业链布局，同时通过工艺革新降低生产成本。在先进负极材料领域，公司是国内最早量产硅基负极材料的企业之一，出货量行业领先，其中硅碳负极材料已经开发至第五代产品，比容量2,000Ah/g以上，硅氧负极材料已完成多款氧化亚硅产品的技术开发和量产工作，比容量达到1,500Ah/g以上；公司的钠电正、负极材料已获得客户认可并实现批量出货，同时公司在燃料电池、固态电池材料等前沿领域均有前瞻性布局。 截至报告期末，公司已投产负极材料产能为49.5万吨/年。 2、正极材料业务 在正极材料领域，公司聚焦于研发生产低钴、高能量密度和高性价比优势的高镍三元正极材料，打造资源循环产业链生态。公司生产的三元正极材料主要是以NCA、NCM811为代表的高镍三元正极材料，具有能量密度高、性价比高等特征。公司在国内率先实现NCA正极材料的技术突破，并向海外的动力电池客户实现批量销售。 截至报告期末，公司已投产正极材料产能为6.3万吨/年。 公司目前已形成了覆盖华南、华东、华北、中西部地区等境内主要新能源产业集群区域的产能布局，同时积极推进印尼、摩洛哥等海外基地建设，未来将结合行业发展、海外客户需求、公司战略发展规划等因素，完善海外布局。 报告期内，公司的商业模式及核心竞争力未发生重大变化。 报告期内核心竞争力变化情况： □适用√不适用 专精特新等认定情况 √适用□不适用 七、经营情况回顾 （一）经营计划 2024年上半年，全球锂电材料市场规模整体保持增长态势，但受下游市场增速放缓、市场竞争进一步加剧、产品销售价格下行等多重因素影响，材料企业盈利空间阶段性承压。报告期内，公司实现营业收入70.38亿元，同比下降47.57%，其中：实现负极收入51.79亿元，出货量超过20万吨，同比增长18.96%；实现正极收入15.87亿元，出货量超过9,000吨，同比下降50.30%。报告期内公司实现归属于上市公司股东的净利润4.93亿元，同比下降41.84%，实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润5.34亿元，同比下降24.76%。主要经营情况如下：1、负极出货量保持全球第一 面对行业供需关系的阶段性波动，公司坚持以客户为中心，加大市场开拓力度，聚焦客户需求，优化品质管理，负极出货量保持全球第一。同时，持续推动降本提效和精益管理，通过收率降本、原料降本、精益项目降本、工序降本等实现产品成本下降，实现产品毛利率同比提升。报告期内，云南贝特瑞石墨化产线、山西瑞君石墨化产线正式投产，公司石墨化自有率提升。 2、持续推进产品研发及技术创新 公司持续提升产品竞争力，报告期内，低成本快充石墨成功导入重要客户，长循环硅碳材料实现批量发货；在燃料电池扩散层、催化层自主研发多款关键材料，已在氢燃料电池膜电极上使用；在固态电解质的技术路线上，公司采用氧化物固态电解质、聚合物固态电解质及硫化物固态电解质三条技术路线，助力提升固态电池的安全、倍率性能及能量密度，已开发出多款新型固态电解质材料，其中低成本、高离子电导率的LATP（磷酸钛铝锂）氧化物固态电解质已实现吨级出货。 公司围绕锂离子电池正负极材料为核心的新能源材料进行广泛的专利布局，并取得丰硕研发成果。截至报告期末，公司已获授权专利623项，其中发明专利380项。3、深化全球化战略布局 为了更好地服务客户，应对未来的客户需求，提升公司的市场份额及综合竞争力，公司加快全球化战略布局。报告期内，公司加速建设印尼年产8万吨新能源锂电池负极材料一体化项目（一期），增资建设印尼年产8万吨锂电池负极材料一体化项目（二期），并启动在摩洛哥投资建设年产5万吨锂离子电池正极材料项目。 （二）行业情况 1、新能源汽车市场 据鑫椤资讯数据显示，2024年上半年国内新能源汽车市场持续繁荣，产销量分别达492.9万辆和494.4万辆，同比分别增长30.1%和32%。据中国汽车工业协会数据显示，新能源汽车的市场占有率达到35.2%，较往年有显著提升。 未来，随着技术的不断创新和消费者接受度的提高，新能源汽车市场有望继续保持快速增长态势。2、锂离子电池市场 据鑫椤资讯数据，2024年上半年全球锂电池产量608GWh，同比增长约20%。 （1）动力市场 据韩国市场调研机构SNE Research的数据，2024年上半年全球动力电池装车量与去年同期相比实现了22.3%的稳健增长，累计装机量高达364.6GWh。 据中国汽车动力电池产业创新联盟发布的数据，2024年上半年中国动力和其他电池累计产量为430.0GWh，累计同比增长36.9%；累计销量为402.6GWh，累计同比增长40.3%。 未来，随着新能源汽车市场的不断发展和政策的持续支持，动力电池市场有望继续保持增长态势。 （2）储能市场 InfoLink全球锂电池供应链数据库指出，2024年上半年全球储能电芯出货规模达到114.5GWh，同比增长33.6%。同时，高工产研储能研究所(GGII)调研统计显示，2024年上半年中国储能锂电池出货量达到116GWh，较2023年上半年增长41%。 未来随着技术的不断进步和成本的进一步降低，储能市场将迎来更加广阔的发展前景。 3、负极材料行业市场形势 据鑫椤资讯数据显示，2024年上半年全球锂电负极材料产量为96.7万吨，同比增长约29%，其中，中国产量95.2万吨，中国负极材料市占率再创历史新高，达到98.4%。 2024年上半年，全球硅基负极单体产量较上年同期基本持平。从企业来看，贝特瑞仍是整个硅基负极出货主力，2024年上半年贝特瑞硅负极市占率在70%左右。 随着新能源汽车市场的持续增长和电池技术的不断进步，负极材料行业将迎来更广阔的发展空间。 4、正极材料行业市场形势 根据鑫椤资讯数据显示，2024年上半年国内三元材料产量达到30.6万吨，同比增长15.4%；全球三元材料产量为47.9万吨，同比增长1.9%。 综合来看，2024年上半年中国企业贡献了63.9%的三元材料产量，集中度相较于2023年全年的61.2%继续上行。 （三）财务分析 1、资产负债结构分析 资产负债项目重大变动原因： 1、应收票据期末较上年期末减少98.22%，主要是质押的银行承兑汇票减少所致。2、短期借款期末较上年期末增长69.33%，主要是通过借款补充流动资金所致。3、长期借款期末较上年期末增长73.22%，主要是本期新建项目建设所需部分资金通过借款筹集所致。4、交易性金融资产期末较上年期末减少44.09%，主要是本期所持的股票股价下降所致。5、预付款项期末较上年期末增长327.66%，主要是主要原料材料采购结算方式采用预付货款所致。6、其他应收款期末较上年期末减少46.48%，主要是上期末其他应收账款已结算所致。7、其他流动资产期末较上年期末增长84.16%，主要是下属子公
