菲律宾银行业气候变迁风险评估

菲律宾银行业气候变化风险评估

简介

本报告概述了对菲律宾银行业的气候转型风险评估，聚焦于通过世界银行的技术团队完成的分析。这一评估作为菲律宾国家气候与发展报告（CCDR）的后续工作，结合了菲律宾方案咨询服务与分析（PASA）的支持，以及先前和正在进行的工作，如2019-2020年金融部门评估计划（FSAP）中关于气候变化和环境风险与机遇的技术说明。

方法论

评估方法遵循Reinders等人（2021）的框架，整合了多个关键组成部分，包括设定不同气候转型方案、宏观经济建模、金融风险建模和银行业内部的压力测试。这一过程始于定义感兴趣的情景，通过获取随时间变化的碳价路径，构建宏观数学模型来预测经济和部门产出的变化，进而分析这些变化对银行资产质量的影响。最后，通过银行压力测试模型来理解对关键银行业指标（如资本充足率）的影响。

菲律宾的气候过渡风险设想

报告定义了七个不同的气候政策情景，覆盖了从雄心勃勃的净零2050目标到国际货币基金组织（IMF）设定的碳定价下限及其变体，旨在评估菲律宾实现全球气候目标所需的排放路径。这些情景考虑了政策时机、气候雄心及物理风险的不同程度。

宏观经济与部门经济影响

通过管理CGE模型，分析了总体经济和特定部门的模型结果，揭示了不同气候转型情景下宏观经济和部门经济的变化。重点关注了对经济产出、就业、能源消费和温室气体排放的影响。

将经济影响与金融部门风险联系

报告探讨了如何将经济影响转化为对金融部门的潜在风险，包括信贷风险、市场风险和保险风险。通过收集数据、设定经验规范和分析结果，解释了经济变化如何影响银行资产质量和资本充足率等关键指标。

银行业压力测试

报告详细介绍了反向压力测试的结果，以及衡量对其他银行业变量影响的基本银行业压力测试模型。此外，还检查了气候应力测试结果的合理性，以确保评估的准确性。

结论与政策含义

结论强调了气候转型风险对菲律宾金融体系的潜在影响，特别是对银行业的影响。报告提出了政策建议，旨在增强金融机构对气候风险的识别和管理能力，同时也对中央银行和金融监管机构提供了指导，以促进更有效的宏观审慎监管和风险评估。

参考与附件

报告引用了相关文献，提供了数据来源，并附上了部门列表和额外数字，以支持其分析和结论。

这份报告为菲律宾金融监管机构和金融机构提供了重要的参考，帮助他们理解和评估气候转型风险对宏观经济和银行业的影响，同时提供了政策建议以应对这些挑战。