GCC 中的嵌入式 FinTech

Contents 执行摘要 随着嵌入式金融科技的兴起，海湾合作委员会（GCC）的金融格局正在经历一场革命。这为企业提供了将金融产品无缝集成到客户旅程中的重要机会。嵌入式金融科技包括支付、保险和贷款等服务，这些服务被集成到非金融旅程中，以创造更高效和以客户为中心的体验。在海湾合作委员会地区，嵌入式金融科技市场预计将从2022年的约2.5亿美元增长到2030年的约20亿美元，反映出大约30%的年增长率。 嵌入式金融科技的发展受到几个关键因素的推动。这些包括改变客户行为、增加数字化和监管支持。客户对按需服务的日益增长的偏好和智能手机的广泛使用正在加速嵌入式金融科技的采用，特别是在银行账户不足和没有银行账户的地区。通过银行即服务（BaaS）实现的客户体验和金融产品的数字化，使非金融机构能够利用获得许可的金融参与者的专业知识和技术。此外，开放银行等监管举措在确保数据安全的同时促进创新。 某些行业，包括零售、医疗保健、教育和电信，将从嵌入式金融科技中获益，到2030年占全球近80%的市场份额。在海湾合作委员会，金融科技生态系统正在迅速发展，吸引了大量投资，并为嵌入式金融科技解决方案提供了肥沃的土壤。 嵌入式金融科技不仅仅是关于B2C，因为B2B也继续获得牵引力，为金融服务和企业系统之间的深度集成创造机会。这种集成可以带来巨大的价值，如海湾合作委员会最近的举措，例如创建一个专注于银行、投资、保险和相关金融服务的数字创新中心。 人工智能(AI)和嵌入式金融科技的结合是一个强大的颠覆者。人工智能算法实现了高度定制的金融服务和简化流程，降低了运营成本并提高效率。随着人工智能技术的不断发展，它将颠覆消费金融、零售储蓄、企业贷款和财富管理等领域。 总之，虽然嵌入式金融科技已经在海湾合作委员会取得了进展，但进一步增长的潜力是巨大的。金融机构和非金融机构都应该战略性地考虑如何通过嵌入式金融科技引入金融产品，认识到他们独特的优势和目标。在罗兰贝格，我们渴望帮助您驾驭嵌入式金融科技应用带来的战略、技术和监管复杂性。我们希望这项研究可以作为进入这一旅程的第一步。 嵌入式金融科技的兴起 1.1.什么是嵌入式FinTech？ 一名年轻女子走进洛杉矶市中心的一家咖啡店，点了一杯白色摩卡咖啡。咖啡师在纸杯上写下她的名字，并询问她喜欢的付款方式。她通过扫描POS终端上显示的条形码，使用手机上的咖啡店应用程序支付饮料费用。与此同时，在肯尼亚，一家水果供应商从距离10小时车程的种植园订购香蕉。为了向供应商付款，他使用了M - Pesa，这是Safaricom和Vodafoe于2007年推出的移动汇款服务。 即使这两个例子都涉及金融服务，也没有直接与银行互动。这将金融服务嵌入非金融客户旅程通常被称为“嵌入式金融科技”。“各行各业的各种企业已经通过将支付、保险和贷款产品整合到他们的服务产品中来利用这一趋势;这从这些金融服务中开辟了新的收入来源，并创造了更无缝的客户体验和更深层次的客户关系。毫不奇怪，这引起了包括海湾合作委员会在内的全球企业的关注。我们预测GCC的嵌入式金融科技市场将从2022年的2.5亿美元增长到2030年的20亿美元，或每年30％的增长。 一些金融服务和产品推动了GCC嵌入式FinTech的发展。特别是，银行、支付和贷款预计将在未来几年代表嵌入式金融科技市场的大部分，如下图所示。 这些用例现在在全球范围内很普遍，显示了嵌入式FinTech的广泛采用。我们预计，在三个潜在趋势的推动下，这种采用将进一步加速；客户行为的变化、数字化和监管支持。 1.客户行为 自2007年推出首款iPhoe以来，人们已经习惯了触手可及的服务，导致了“按需经济”的出现，在这种经济中，商品和服务的即时可用性是大多数客户的必要条件。金融服务也受到这一趋势的影响，导致许多应用程序将基本金融服务集成到其产品中。特别是，嵌入式金融科技在促进拥有大量银行不足个人的地区的金融包容性方面可以发挥至关重要的作用。由于其大量的欠银行人口，预计GCC将大量采用嵌入式金融科技。 2.数字化 嵌入式金融科技背后的另一个核心驱动力是客户旅程和金融产品的数字化。如今，任何公司都可以为其客户提供金融服务，而无需构建支持这些产品的产品或技术基础设施。通过利用银行即服务（BaaS），非金融机构可以将许可金融机构的产品和技术无缝地整合到其客户体验中。这种方法使他们摆脱了资源密集型产品开发和技术基础设施的负担。在GCC中，现有的BaaS产品已经发展起来，而Nymcard只是技术提供商向FiTechs和企业提供支付，卡和其他金融产品的一个例子。传统银行也越来越多地向FiTechs开放其产品和技术堆栈，使他们能够利用嵌入式FiTech提供的不断增长的收入池。 3.监管支持 新技术的采用和客户行为的变化通常需要监管支持才能成为主流。嵌入式FiTech就是一个很好的例子，开放银行监管起到了催化剂的作用。开放的银行法规要求金融机构共享某些客户数据，例如帐户信息，并通过API向第三方提供特定服务（例如支付启动）。巴林是海湾合作委员会中第一个实施开放银行的国家，巴林中央银行（CBB）于2020年底启动了巴林开放银行框架（巴林OBF）。此后，其他地区监管机构也纷纷效仿，沙特阿拉伯金融管理局(SAMA)推出了一个专门的开放银行沙箱，供本地和国际公司在现场环境中测试新的数字解决方案。 开放银行监管的主要目标是推动金融领域的创新和投资，同时确保客户数据的安全和保障。 1Tarabut网关; 2阶段1包括标准API，阶段2包括共享开放数据（公开可用数据，如ATM定位器，分支机构定位器等），国内常规订单，国际常规订单，国际未来日期支付和批量/批量支付; 3支持AISP和PISP，并进一步扩展到开放金融； 4阿联酋中央银行启动了金融基础设施转型计划，其中包括开放金融。 5卡塔尔沙盒不是OB特定的，由于法规有限，已经为数字支付提供了许可; 6QCB的FinTech战略专注于开放银行和API 主要发现 卡塔尔 1.3.哪些行业最有可能受益于嵌入式金融科技？ 嵌入式金融科技正在改变传统的金融服务行业和价值链，迫使现有银行重新考虑其商业模式。另一方面是非金融机构，它们现在有足够的机会将金融服务整合到其平台和客户旅程中。然而，并非所有行业都有望以同样的方式从嵌入式金融科技中受益。对于那些公司倾向于拥有客户界面并拥有大量客户的行业，我们看到了特别强大的潜力。按照这一逻辑，零售、医疗、教育和电信行业预计将成为未来几年嵌入式金融科技的主要驱动因素也就不足为奇了。预计到2030年，这些行业将占嵌入式金融科技市场的近80%。特别是在GCC区域内，可以清楚地观察到这种趋势。 从区域角度来看，嵌入式FiTech区域在金融技术领域取得了显着进步，嵌入式FiTech成为一个改变游戏规则的概念。根据《金融科技状况报告》，从2020年到2021年，嵌入式金融科技生态系统增长了52%，吸引了2.41亿美元的投资，为嵌入式金融科技解决方案的蓬勃发展和满足企业和消费者不断变化的需求提供了肥沃的土壤。今天，我们已经可以看到嵌入式金融科技公司在四个高增长领域的成功案例。 解开未开发的B2B潜力 2.1.嵌入式金融科技如何彻底改变B2B领域？ 近年来，嵌入式金融科技在B2C领域得到了显著的发展。当我们与将金融服务无缝集成到日常互动中的平台互动时，它成为我们可以轻松联系和理解的自然领域。流行的区域平台，如Careem和Noon，已经将BNPL等支付和贷款服务整合到了他们的客户旅程中。 然而，通过B2C采用嵌入式FiTech，越来越明显的是，将金融服务无缝集成到B2B流程和旅程中至少具有同样的潜力。而企业传统上运营其核心IT基础架构，例如。Procedre，企业资源规划(ERP)系统与金融机构提供的金融服务平台分开，现在可以在两者之间进行更深层次的整合，并通过这样做实现显著的价值。从广义上讲，我们已经看到出现了两种商业模式，这对在职银行的影响显着不同：。 7这是一家合资企业，SAP拥有20％企业之间的合作SAP将继续保持非常接近。我们不仅仅是一家服务公司，因为我们从SAP获取了银行和保险相关产品的IP，并将其转移到FIONEER。 2.2.什么是一些改变游戏的B2B用例？ 如前所述，我们预计到2030年，海湾合作委员会的嵌入式金融科技市场将达到20亿美元。直到最近，一直在推动增长。However,goigforward,B2Bcoldbecomethedraiigforceofgrowthforseveralreaos;i)comparativesizeofB2BtrasactiosismaytimeslargertoB2C,ii)SMEtodatecotietofacechallagesreachigthesweetspotbetweemaagigbas,企业系统和其他IT基础设施，iii）增加的数字化业务转移为EmbdededFitech整合价值链的不同步骤铺平了道路。 B2B的嵌入式FiTech用例往往与B2C同行不同。这源于企业遇到的更复杂的银行需求和产品，以及与其他企业系统的必要集成。我们看到许多B2B用例已经获得了巨大的吸引力，并有望继续推动在B2B环境中采用嵌入式FiTech。 用例1：请求付款(R2P) 用例2：采购订单和发票融资（PO融资） 管理供应商付款可能会对现金流和采购产生重大影响，特别是对于供应链复杂而广泛的企业。采购订单（PO）融资是一种关键解决方案，使企业能够满足采购完成订单所需的供应和原材料的财务要求。通过将金融服务集成到ERP系统中，FI可以提取与采购订单相关的数据，以自动订购财务需求和现金流量影响。 支 付 是 许 多 公 司 的 财 务 部 门 花 费 大 量 时 间 和 预 算 的 领 域 。 请 求支 付(R2P)试 图 通 过 允 许 企 业 发 出 账 单 来 传 输 电 子 支 付 请 求来 促 进B2B支 付 。 将 此 类 支 付 请 求 集 成 到 现 有 企 业 和 支 付 基础 设 施 中 可 以 节 省B2B支 付 的 成 本 和 时 间 。 因 此 ，R2P对 于处理频繁且低价值的经常性付款的企业尤其有趣。 在海湾合作委员会中，IvoiceBazaar是供应链金融和应收账款融资的重要平台，支持中小企业优化其营运资本。2021年5月，专门从事贸易和贸易融资的领先金融科技公司Triterras收购了该公司。此次收购实现了与当地银行的深度整合，并提供了一个强大的供应链融资平台，可以通过基于云的技术无缝运营。 SAP Fiooner在客户ERP系统中嵌入了R2P解决方案，使企业客户能够通过集中的云驱动解决方案向最终用户请求付款。该公司最近在阿联酋建立了一个法人实体，以扩大对GCC客户的服务。 用例3：虚拟帐户 虚 拟 账 户 在 企 业 中 变 得 越 来 越 流 行 ， 因 为 它 们 将 财 务 数 据 和 活动 简 化 为 单 个 数 字 平 台 。 该 平 台 旨 在 与 其 他 服 务 无 缝 集 成 。 通过将虚拟账户纳入ERP系统，银行可以帮助客户自动执行付款处 理 程 序 ， 从 而 实 现 更 好 的 现 金 预 测 和 更 有 效 地 利 用 业 务 数 据。 用例4：立即购买稍后付款（BNPL） BNPL在B2C领域越来越受欢迎，但其在商业领域的潜力尚未完全实现。通过将BNPL解决方案直接集成到公司的ERP系统中，金融家可以快速评估信誉并提供定制融资。这些解决方案为企业提供了及时的信贷批准，并为客户提供了更大的收入潜力。 STC为企业客户，特别是对数字钱包感兴趣的银行，提供发行虚拟IBAN的现成解决方案。这些虚拟IBAN可以在创建后立即用于建立用户档案，生成虚拟卡，开设虚拟账户和进行交易，所有这些都通过云集成来促进。 NymCard是海湾合作委员会著名的支付基础设施提供商，已成功收购了Spotii，这是一家