基于复杂系统本征微观态的择时模型

2024年3月26日 报告日期： 对于非平衡态的复杂系统，相变是绕不开的话题，基于序参量为研究变量的朗道理论已成为研究相变过程普遍采用的统计物理学方法，但是研究者们往往难以得到系统的哈密顿量、统计分布、序参量，陈晓松等人提出的本征微观态方法克服了这个问题。相变过程中的临界现象与金融市场涨跌趋势的变化类似，我们借鉴本征微观态方法测试了金融资产的变盘点，实证结果表明： 第一，本征微观态之比的时间序列具有明显的周期特征，明确的波峰和波谷为捕捉变盘点提供了良好的条件； 第二，Wind全A、黑色产业指数、有色金属指数的最高测试胜率均超过60%，其中黑色产业指数最高胜率达69%，不过化工指数最高胜率略低于60%； 第三，测试的多数情形均获得累计正收益，各金融资产测试结果中均存在累计盈亏曲线总体向上的情形，结果符合预期。 系统科学的核心问题是研究各个领域内复杂系统集体行为的涌现机制，而相变与临界现象则是系统最显著的集体行为，本征微观态方法是其中的一种方法，我们未来将继续探究相关方法在金融复杂系统中的应用。 目录 1、相变与临界现象.................................................................................................................................................................................52、本征微观态的相关原理....................................................................................................................................................................52.1、统计系综...........................................................................................................................................................................................52.2、本征微观态.......................................................................................................................................................................................52.3、本征微观态重整化群理论............................................................................................................................................................52.4、本征微观态方法..............................................................................................................................................................................63、利用本征微观态方法择时的实证..................................................................................................................................................83.1、数据及其说明..................................................................................................................................................................................83.2、测试的流程及参数说明.................................................................................................................................................................83.3、本征微观态的择时测试.................................................................................................................................................................93.3.1、股指的实证测试......................................................................................................................................................................93.3.2、黑色产业指数的实证测试...................................................................................................................................................113.3.3、有色金属指数的实证测试...................................................................................................................................................133.3.4、化工指数的实证测试...........................................................................................................................................................154、结论及展望........................................................................................................................................................................................175、参考文献............................................................................................................................................................................................17 图表目录 图表1：数据明细........................................................................................................................................................................8图表2：股指的本征微观态实证分析结果....................................................................................................................................9图表3：Wind全A与本征微观态（144日）..............................................................................................................................10图表4：Wind全A与本征微观态（233日）..............................................................................................................................10图表5：股指累计盈亏(本征参数144，斜率参数34)..................................................................................................................10图表6：股指累计盈亏(本征参数144，斜率参数55)..................................................................................................................10图表7：股指累计盈亏(本征参数144，斜率参数89)..................................................................................................................10图表8：股指累计盈亏(本征参数233，斜率参数34)..................................................................................................................10图表9：股指累计盈亏(本征参数233，斜率参数55)..................................................................................................................11图表10：股指累计盈亏(本征参数233，斜率参数89).................................................................................................................11图表11：黑色的本征微观态实证分析结果................................................................................................................................11图表12：黑色产业与本