【中泰通信】英伟达业绩超预期，持续看好算力产业链
【中泰通信】英伟达业绩超预期，持续看好算力产业链英伟达发布财报，盘后股价大涨。营收221亿美元，环比增长22%，同比增长265%，高于分析师预期的204.1亿美元；净利润123亿美元，同比增长765%，调整后每股收益5.16美元，高于分析师预期的4.59美元；预计一季度营收240亿美元，上下波动区间不超过2%，远高于华尔街市场预期219亿美元，符合陆家嘴预期。第四季【中泰通信】英伟达业绩超预期，持续看好算力产业链英伟达发布财报，盘后股价大涨。营收221亿美元，环比增长22%，同比增长265%，高于分析师预期的204.1亿美元；净利润123亿美元，同比增长765%，调整后每股收益5.16美元，高于分析师预期的4.59美元；预计一季度营收240亿美元，上下波动区间不超过2%，远高于华尔街市场预期219亿美元，符合陆家嘴预期。第四季度数据中心业务（A100/H100等芯片）营收达到创纪录的 184 亿美元，环比增长 27%，同比增长 409%。全年收入增长 217%，达到创纪录的 475 亿美元。CEO表示数据中心平台受到来自大型云服务提供商、GPU 专业厂商、企业软件和消费者互联网公司等多元化驱动力的强劲支撑。在 AWS 上托管 NVIDIA ® DGX™ 云。汽车、金融服务和医疗保健为首的垂直行业也达到了数十亿美元的规模。公司将于 3 月 18 日至 21 日举办 GTC 2024 大会，发布加速计算、生成式 AI 以及机器人领域的最新突破性成果。GPU迭代更新加快，加速光模块1.6T升级。谷歌推出TPU v5p，AMD MI300订单强劲，预计NV将于24年推出B100，AI芯片快速迭代将提升带宽需求，2024年1.6T需求将现，硅光、LPO、CPO等新技术方案导入有望加快。Sora等多模态应用将大幅提升推理算力与带宽需求。后续GPT-5等模型的推出，在自动驾驶、视频生成等AIGC应用有望加速。持续看好算力光连接产业链，关注1.6T硅光新技术领域具备竞争优势的标的。光模块产业链龙头：中际旭创、天孚通信、新易盛、源杰科技；细分领域具备竞争优势公司：联特科技、光迅科技、腾景科技、太辰光、华工科技等。
