土耳其以色列关系恶化，香港将下调股票印花税

土耳其以色列关系恶化，香港将下调股票印花税 2023-10-26 外汇期货 土耳其和以色列关系恶化 地缘局势继续恶化，土耳其和以色列关系明显恶化，土耳其对于巴以冲突的表态表明了支持巴勒斯坦的倾向，市场避险情绪上升。 股指期货 香港将下调股票印花税 受财政部增发国债影响，A股放量上涨，基建建材板块表现突出。展望后市，能否有持续的资金入场将成为短期博弈的重点。 黑色金属 9月全球粗钢产量为1.493亿吨，同比下降1.5% 万亿国债落地，隔夜黑色大幅上扬。宏观预期带动，基本面中性偏差，关注短期上方空间能否打开。 能源化工 EIA美国原油库存上升 扫描二维码，微信关注“东证繁微”小程序 油价反弹，中东局势不稳定导致油价大幅波动。EIA美国原油库存回升。 农产品 本周巴西几乎所有地区都迎来降雨，下周中北部将有充沛降雨 在饱受干旱少雨困扰后，巴西中北部地区将迎来不错的降水，有利作物播种及生长。昨日国内油厂豆粕成交再度超过百万，其中远月基差合同成交107.75万吨。 目录 1、金融要闻及点评.................................................................................................................................................................31.1、外汇期货（美元指数）....................................................................................................................................................31.2、股指期货（沪深300/中证500/中证1000）..................................................................................................................32、商品要闻及点评.................................................................................................................................................................42.1、贵金属（黄金）................................................................................................................................................................42.2、黑色金属（铁矿石）........................................................................................................................................................42.3、能源化工（原油）............................................................................................................................................................52.4、能源化工（电力）............................................................................................................................................................52.5、能源化工（天然橡胶）....................................................................................................................................................62.6、农产品（豆粕）................................................................................................................................................................72.7、农产品（棕榈油）............................................................................................................................................................8 1、金融要闻及点评 1.1、外汇期货（美元指数） 美联储11月维持利率不变的概率为97.5%(来源：Bloomberg) 据CME“美联储观察”：美联储11月维持利率在5.25%-5.50%区间不变的概率为97.5%，加息25个基点至5.50%-5.75%区间的概率为2.5%。到12月维持利率不变的概率为76.0%，累计加息25个基点概率为23.4%，累计加息50个基点概率为0.5%。 欧洲央行行长拉加德：抗击通胀的斗争尚未结束(来源：Bloomberg) 欧洲央行行长克里斯蒂娜·拉加德表示，遏制消费价格上涨的斗争尚未结束，但她有信心通胀可以回到2%。“我们还没有完成，”拉加德在周三希腊电视台AntennaTV播出的节目中表示。“我们真的需要在中期内把通胀率拉回2%，因为这是我们的目标，也是我们肩负的物价稳定使命。” 土耳其和以色列关系恶化(来源：Bloomberg) 今日早些时候，土耳其政府暂停了与以色列的所有能源交易协议。土耳其总统埃尔多安25日表示，他取消了访问以色列的计划，原因是以色列对加沙地带的哈马斯武装人员发动了“不人道的战争”。埃尔多安称，他认为哈马斯是为自己土地而战的“解放者”。 点评：我们看到地缘局势继续恶化，土耳其和以色列关系明显恶化，土耳其对于巴以冲突的表态表明了支持巴勒斯坦的倾向，市场避险情绪上升。土耳其和以色列的关系明显恶化，土耳其暂停了和以色列的能源交易协议，总统埃尔多安取消了访问以色列的计划，表态支持巴勒斯坦。土耳其的表态明显使得地缘风险继续处于上升的局势，目前外部调停的尝试基本上失效，以色列地面进攻的意愿没有改变，地缘风险继续上升，市场避险情绪升温。 投资建议：美元短期维持高位。 1.2、股指期货（沪深300/中证500/中证1000） 香港将下调股票印花税(来源：wind) 香港将下调股票印花税，从目前的0.13%下调至0.1%，目标是在11月底前完成立法程序。香港证券及期货专业总会认为，港股印花税下调力度较小，下调后税率仍远高于其他国际主要金融中心，难以吸引海外资金流入港股市场，建议政府进一步下调甚至废除股票印花税，以增加市场流动性和吸引更多国内外企业在港上市。 三季度末重点40城房租同环比均下降(来源：wind) 贝壳研究院等机构发布《中国住房租赁市场发展报告(2023年三季度)》显示，2023年三季度末重点40城住房租金指数相较于二季度末下降0.99%；与去年三季度末相比，住房租金水平下跌0.66%。不过，全国重点40个城市住房租赁市场活跃度提升，成交量环比、同比 增加均超过10%，其中在7月、8月达到年内市场峰值，且高于去年的月度成交量峰值。 财政部介绍增发国债相关情况(来源：wind) 国务院新闻办公室举行国务院政策例行吹风会，财政部、国家发改委有关负责人介绍增加发行国债，支持灾后恢复重建和提升防灾减灾救灾能力等工作有关情况，并答记者问。 财政部副部长表示，虽然今年赤字率有小幅提高，但我国政府的负债率仍处于合理区间，整体风险可控。前期财政部在制定下半年国债发行计划时做了相关谋划，将原定年度国债的发行靠前安排，所以客观上也为后续增发国债留出空间。财政部将密切关注宏观经济形势和债券市场的情况，确保顺利发行并避免资金闲置，更好发挥国债资金对灾后恢复重建和提升防灾减灾救灾能力的保障作用。 点评：受财政部增发国债影响，A股放量上涨，基建建材板块表现突出。展望后市，能否有持续的资金入场将成为短期博弈的重点。 投资建议：经济止跌，基本面矛盾有所缓和，中期仍然看好顺周期品种的超额收益。 2、商品要闻及点评 2.1、贵金属（黄金） 加拿大央行维持基准利率在5.00%不变(来源：wind) 加拿大央行维持基准利率在5.00%不变，为2001年以来高位，符合市场预期。 美国9月新屋销售总数年化75.9万户(来源：wind) 美国9月新屋销售总数年化75.9万户，预期68万户，前值67.5万户。 点评：黄金震荡收涨，盘中波动增加，地缘政治带来的避险情绪犹存，美国市场股债双杀，也增加了黄金的吸引力。日内公布的美国9月新屋销售超预期反弹，房贷利率已经攀升至7.9%，对房地产市场需求构成压制，但新房销售好于二手房，且库存水平偏低。美国三季度GDP数据公布在即，市场预期将反弹至4.3%，关注消费支出增速。地缘政治反反复复，美联储利率会议下周召开，近期市场波动预计仍然较大。 投资建议：金价震荡偏强，但需注意短期回调风险。 2.2、黑色金属（铁矿石） 9月全球粗钢产量为1.493亿吨，同比下降1.5%(来源：Mysteel) 世界钢铁协会，2023年9月全球粗钢产量为1.493亿吨，同比下降1.5%。中国9月粗钢产量为8210万吨，同比下降5.6%。 中国45港进口铁矿石库存总量11014.36万(来源：Mysteel) 10月24日，中国45港进口铁矿石库存总量11014.36万吨，环比上周四下降27万吨，较上周一下降166万吨，47港库存总量11732.36万吨，环比上周四下降20万吨，较上周一下降153万吨。 四季度增发万亿国债(来源：Mysteel) 中央财政将在2023年四季度增发2023年国债10000亿元，作为特别国债管理。全国财政赤字将由38800亿元增加到48800亿元，预计赤字率由3%提高到3.8%左右。 点评：万亿国债落地，隔夜黑色大幅上扬。当前黑色基本面依然偏弱，钢厂虽有减产但幅度较慢，原料端整体低库存但上方空间难以打开。宏观利好落地后，后期需要密切关注实质性拉动作用，以及市场心态能否改善。 投资建议：从政策发布到落地来看，考虑滞后期，预计实际影响要到明年。宏观预期带动，基本面中性偏差，关注短期上方空间能否打开。 2.3、能源化工（原油） EIA美国炼厂设备利用率下降(来源：EIA) 美国至10月20日当周EIA精炼厂设备利用率85.6%，预期86.5%，前值86.1%。 EIA美国出口环比下降(来源：EIA) EIA报告：10月20日当周美国原油出口减少46.8万桶/日至483.3万桶/日。 EIA美国原油库存上升(来源：EIA) 美国至10月20日当周EIA原油库存137.1万桶，预期23.9万桶，前值-449.1万桶。美国至10月20日当周EIA汽油库存15.6万桶，预期-89.7万桶，前值-237万桶。美国至10月20日当周EIA精炼油库存-168.6万桶，预期-116.8万桶，前值-318.5万桶。美