维维持“增持”评级。公司Q2实现收入37.54亿元,同比+9.48%,实现扣非归母净利4.97亿,同比-4.13%,符合预期。竣工需求下行23Q4到24年浮法或仍承压,小幅下调2023-25年EPS至0.69(-0.11)/0.88(-0.26)/1.14(-0.26)元,可比公司24年PE14倍,下调目标价至12.32元。
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