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研报摘要:
公司发布2023年半年度报告,实现收入1.42亿元,同比增长17%;归母净利润216万元,同比增长45%;扣非归母净利润-1237万元。其中,电生理需求快速恢复,产品市场渗透率持续提升。研发投入持续增长,重磅项目进展顺利。公司TrueForce压力导管逐步实现商业化推广,有望引领行业国产替代趋势。我们看好公司未来在电生理领域的发展前景,预计2023-2025年公司归母净利润分别为0.36、0.69、1.21亿元,同比增长1107%、92%、75%,EPS分别为0.08、0.15、0.26元,现价对应PS为21、14、10倍,维持“增持”评级。