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根据报告正文,该研报主要关注电子行业中的面板、封测和被动件复苏趋势。证券研究报告指出,过去一周上证电子下跌0.88%,而子行业中的元件跌幅较小,下跌0.47%。尽管行业仍是弱复苏初期,但部分电子龙头2Q23业绩数据表明景气环比改善趋势已经确立,尤其是面板、封测和被动件等板块表现相对亮眼。因此,复苏主线推荐面板、封测和被动件,AI创新主线推荐服务器、PCB和HBM等板块。此外,国产替代主线推荐设备和材料等板块。面板厂大尺寸化控产策略显成效,高世代面板产线稼动率几乎见顶。供需格局持续改善,面板行业进入景气度温和上行的新阶段,我们继续推荐京东方A、TCL科技等相关标的。