基金周报：二季度公募基金销售保有规模出炉，科创100指数即将发布

证券研究报告|2023年07月23日 基金周报 二季度公募基金销售保有规模出炉，科创100指数即将发布 核心观点基金周报 上周市场回顾。上周A股市场主要宽基指数全线下跌，中证500、沪深300、上证综指收益靠前，收益分别为-1.74%、-1.98%、-2.16%，科创 50、中小板指、创业板指收益靠后，收益分别为-3.63%、-3.20%、-2.74%。从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所减少。行业方面，上周房地产、商贸零售、建材收益靠前，收益分别为3.66%、2.70%、2.46%，通信、计算机、电子收益靠后，收益分别为-6.01%、-5.59%、-4.68%。 截至上周五，央行逆回购净投放资金810亿元，逆回购到期310亿元， 净公开市场投放1120亿元。不同期限的国债利率均有所下行，利差扩大6.35BP。上周中证转债指数下跌0.18%，累计成交2404亿元，较前一周减少792亿元。 上周共上报29只基金，与上上周申报数量有所减少。申报的产品包括1只FOF、3只QDII、天弘中证A股ETF、富国中证红利低波动ETF、天弘中证红利低波动100ETF、嘉实中证机器人ETF、广发上证科创板成长ETF、易方达上证科创板成长ETF等。 7月21日，上海证券交易所和中证指数有限公司正式宣布上证科创板 100指数（以下简称科创100指数）的发布安排。 开放式公募基金表现。上周主动权益、灵活配置型、平衡混合型基金收益分别为-2.27%、-1.74%、-1.26%。今年以来另类基金业绩表现最优，中位数收益为5.69%，主动权益型、灵活配置型和平衡混合型基金的中位数收益分别为-4.78%、-1.63%、-2.36%。 上周指数增强基金超额收益中位数为0.10%，量化对冲型基金收益中位数为-0.24%。今年以来，指数增强基金超额中位数为1.08%，量化对冲型基金收益中位数为0.17%。 截至上周末，开放式公募基金中共有普通FOF基金203只、目标日期基 金107只、目标风险基金135只。今年以来，目标风险基金中位数业绩表现最优，累计收益率为0.83%。 基金产品发行情况。上周新成立基金21只，合计发行规模为101.03亿 元，较前一周有所减少。此外，上周有18只基金首次进入发行阶段， 本周将有10只基金开始发行。 风险提示：市场环境变动风险，风格切换风险。 金融工程·数量化投资 证券分析师：张欣慰联系人：陈梦琪 021-60933159021-60375447 zhangxinwei1@guosen.com.cnchenmengqi@guosen.com.cn S0980520060001 相关研究报告 《多因子选股周报-波动率因子表现出色，本周三大指增组合均战胜基准》——2023-07-22 《港股投资周报-恒生科技领跌，港股精选组合本周相对恒指落后0.80%》——2023-07-22 《主动量化策略周报-价值强成长弱，四大主动量化组合年内排名持续处于主动股基前1/5》——2023-07-22 《热点追踪周报-由创新高个股看市场投资热点（第105期）》 ——2023-07-21 《私募基金周报-上周量化趋势CTA私募收益中位数1.31%，百亿私募调研聚焦机械板块》——2023-07-19 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容 内容目录 上周市场回顾4 相关热点回顾4 股票市场5 债券市场8 可转债市场9 开放式公募基金表现10 普通公募基金10 量化公募基金10 FOF基金11 基金经理变更12 基金产品发行情况12 上周新成立基金12 上周首发基金14 本周待发行基金15 附：开放式公募基金前N名业绩明细16 免责声明19 图表目录 图1：2023Q2基金销售机构公募基金销售保有规模TOP204 图2：主要宽指数收益率（截至2023.07.21）5 图3：上周宽基指数成交额（千亿）及过去52周分位数（截至2023.07.21）6 图4：过去1个月指数日均成交额（千亿）及过去36个月分位数（截至2023.07.21）7 图5：中信一级行业指数收益（截至2023.07.21）8 图6：债券利率（截至2023.07.21）9 图7：债券利率周度变动（BP，截至2023.07.21）9 图8：中证转债走势及成交额（截至2023.07.21）9 图9：转股溢价率中位数和纯债溢价率中位数9 图10：不同类别基金上周收益表现（截至2023.07.21）10 图11：不同类别基金本年收益表现（截至2023.07.21）10 图12：指数增强基金超额收益及量化对冲基金收益表现（截至2023.07.21）11 图13：不同类别FOF权益占比（截至2023.07.21）11 图14：不同类别FOF基金收益中位数（截至2023.07.21）11 图15：不同类别基金周度新发规模（亿元）13 表1：上周公募基金申报情况（2023.07.17至2023.07.21)4 表2：货币市场利率（截至2023.07.21）8 表3：信用债利差及周度利差变动（BP，截至2023.07.21）9 表4：上周基金经理变更明细12 表5：上周新成立基金统计（仅展示初始份额）14 表7：本周待发行基金列表（仅展示初始份额）15 表8：周度业绩前三的普通公募基金（截至2023.07.21）16 表9：周度超额业绩前十的指数增强基金（截至2023.07.21）16 表10：周度业绩前十的量化对冲基金（截至2023.07.21）17 表11：年度业绩前三的普通公募基金（截至2023.07.21）17 表12：年度超额业绩前十的指数增强基金（截至2023.07.21）18 表13：年度业绩前十的量化对冲基金（截至2023.07.21）18 上周市场回顾 相关热点回顾 一、基金申报发行动态 上周共上报29只基金，与上上周申报数量有所减少。申报的产品包括1只FOF、3只QDII、天弘中证A股ETF、富国中证红利低波动ETF、天弘中证红利低波动 100ETF、嘉实中证机器人ETF、广发上证科创板成长ETF、易方达上证科创板成长ETF等。 表1：上周公募基金申报情况（2023.07.17至2023.07.21) 基金类型 指数型 债券型 混合型 FOF QDII 股票指数 ETF 联接 其他债券 定开债 数量 1 6 3 10 2 3 1 3 资料来源:Wind、国信证券经济研究所整理 二、科创板100指数即将发布 7月21日，上海证券交易所和中证指数有限公司正式宣布上证科创板100指数（以 下简称科创100指数）的发布安排。科创100指数从科创板中选取市值中等且流 动性较好的100只证券作为指数样本，与科创50指数共同构成上证科创板规模指数系列，反映科创板市场不同市值规模上市公司证券的整体表现。 三、2023年二季度公募基金销售保有规模出炉 7月21日，中国证券投资基金业协会公布了2023年二季度基金销售机构公募基金销售保有规模百强名单，以股票+混合公募基金保有规模来看，招商银行、蚂蚁基金、天天基金占据前三，分别为5924亿元、5545亿元、4633亿元。 从总规模来看，2023Q2百强机构股票+混合公募基金保有规模合计为56012亿元，相比2023Q1减少3.34%，非货币市场公募基金保有规模合计为84995亿元，相比2023Q1增加3.09%。 图1：2023Q2基金销售机构公募基金销售保有规模TOP20 资料来源：中国证券投资基金业协会、国信证券经济研究所整理 股票市场 上周A股市场主要宽基指数全线下跌，中证500、沪深300、上证综指收益靠前，收益分别为-1.74%、-1.98%、-2.16%，科创50、中小板指、创业板指收益靠后，收益分别为-3.63%、-3.20%、-2.74%。过去一个月上证综指下跌0.94%，收益最高，科创50指数下跌6.34%，收益最低。年初至今，主要宽基指数中上证综指收益最高，其累计收益率为2.54%。 图2：主要宽指数收益率（截至2023.07.21） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所减少，在过去52周的样本期内，主要宽基指数均位于5%-25%的历史分位水平。 图3：上周宽基指数成交额（千亿）及过去52周分位数（截至2023.07.21） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 按月度来看，过去一个月主要宽基指数日均成交额有所减少，主要宽基指数均位于过去36个月5%-65%的历史分位水平。 图4：过去1个月指数日均成交额（千亿）及过去36个月分位数（截至2023.07.21） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 行业方面，上周房地产、商贸零售、建材收益靠前，收益分别为3.66%、2.70%、2.46%，通信、计算机、电子收益靠后，收益分别为-6.01%、-5.59%、-4.68%。过去一个月，石油石化行业累计上涨6.32%，涨幅最大，计算机行业累计下跌13.99%，跌幅最大。今年以来，通信、传媒、计算机的累计收益较高，分别为 36.67%、34.05%、22.34%，相比之下，消费者服务、综合、房地产等多个行业的收益率最低。 商贸零售 建材农林牧渔轻工制造纺织服装食品饮料交通运输 银行综合金融基础化工 综合钢铁家电医药建筑 2.70% 2.46% 2.07% 1.17% 0.85% 0.23% 0.00% -0.03% -0.24% -0.62% -0.7% -0.8% -0.8% -0.9% -0.9% 综合金融 纺织服装农林牧渔商贸零售煤炭 基础化工有色金属房地产钢铁 交通运输建材建筑银行 轻工制造非银行金融 6.19% 6.04% 5.65% 4.71% 4.41% 3.98% 3.76% 3.36% 3.01% 2.42% 2.36% 2.11% 1.93% 1.91% 1.85% 传媒 计算机石油石化家电 建筑电子机械汽车 综合金融 电力及公用事业纺织服装 非银行金融银行 有色金属煤炭 34. 22. 14. 13. 11. % % % 9.67% 8.17% 7.33% 5.82% 5.55% 5.01% 4.39% 2.33% 1.95% -0.67% 有色金属 消费者服务非银行金融石油石化汽车 煤炭机械 国防军工 电力设备及新能源传媒 电子计算机通信 -1.4% -1.4% -1.5% - - - - - % % % % % % % % % % 汽车 食品饮料综合机械医药 电力设备及新能源家电 电子国防军工 消费者服务通信 传媒计算机 1.48% 0.85% -0.60% -0.63% -0.82% -1.41% -1.81% -1.85% -2.37% -4.1 -6.86% -11.21% -13.99% 国防军工-1.24% 钢铁-1.78% 商贸零售-2.26% 交通运输-4.16% 食品饮料-4.54% 农林牧渔-5.58% 医药-6.75% 基础化工-6.79% 建材-7.65% 电力设备及新能源-7.75% 房地产.85% 综合.56% 消费者服务-27.14% -6.01 -13 -5.59 -11 -4.68 0% -4.61 -3.42 2.84 2.70 2.54 2.33 2.05 1 9 4 7 1 6 5 2 47 93 35 34% 05% .67% 36 通信 6.32% 石油石化 3.66% 房地产 本年收益率 行业 过去一个月收益率 行业 本周收益率 行业 电力及公用事业-1.23%电力及公用事业1.73%轻工制造-1.05% 图5：中信一级行业指数收益（截至2023.07.21） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 债券市场 截至上周五，央行逆回购净投放资金810亿元，逆回购到期310亿元，净公开市场投放1120亿元。质押式回购利率：1D相比前一周增加17.27BP，SHIBOR：1D相比前一周增加19.90BP。